Учора я тільки дізнався, що мій друг програв гроші через нерозуміння поняття свопу. Він тримав ордер EUR/USD лише 3 дні, отримав прибуток у 30 доларів, але після вирахування свопу майже 26 доларів залишилось лише 4 долари. Це те, що я хотів би поділитися з тими, хто ще не розуміє.

Своп — це комісія за утримання ордера через ніч. Повна назва — "Overnight Interest" або "Rollover Fee". Простими словами, це відсотки, що виникають, коли ви тримаєте позицію відкритою понад ніч. Чому вони існують? Тому що, торгуючи валютною парою, наприклад EUR/USD, ви "позичаєте" одну валюту, щоб "купити" іншу.

Усі валюти світу мають свою політику відсоткових ставок. Євро має 4% на рік, долар США — 5% на рік. Коли ви відкриваєте Buy EUR/USD, ви отримуєте відсотки за євро, але платите відсотки за долар. Різниця становить -1% на рік. Це означає, що вам потрібно платити своп у вигляді від’ємних відсотків.

Але насправді своп не співпадає з теоретичною різницею відсоткових ставок. Брокер — це посередник, який додає свою "комісію за обробку". Навіть якщо різниця відсоткових ставок позитивна, брокер може додати комісію так, що обидві сторони стануть у мінус.

Своп буває різних типів: позитивний — коли ви отримуєте гроші за своп, і негативний — коли ви платите. Також існує Swap Long і Swap Short, які завжди відрізняються. Ще один важливий момент — 3-денний своп. У середу ввечері вам нарахують трійний своп, оскільки ринок Форекс закривається у суботу та неділю, але відсотки продовжують нараховуватися. Брокер має підсумовувати їх у робочий день.

Обчислення своп залежить від того, у якій одиниці брокер його показує. Якщо у пунктах (Points), у MetaTrader потрібно використовувати (Swap Rate in Points) і помножити на (вартість 1 пункту). Якщо у відсотках — потрібно взяти (загальну вартість позиції) і помножити на (відсоткову ставку свопу). Наприклад, купівля 1 лота EUR/USD за 1.0900. Якщо своп на купівлю становить -0.008% за ніч, то загальна вартість — 100 000 × 1.0900 = 109 000 доларів. Помноживши на 0.008%, отримуємо приблизно -8.72 долара за ніч.

Головне, на що я хочу звернути увагу — своп розраховується від повної вартості позиції, а не від маржі, яку ви внесли. Якщо ви використовуєте кредитне плече 1:100 і маєте маржу лише 1 090 доларів, але платите своп у 8.72 долара за ніч, це становить 0.8% від маржі за ніч. Це дуже високий ризик при високому кредитному плечі.

Але своп — це не лише ризик. Це також можливість для трейдерів, які використовують стратегію Carry Trade. Вона полягає у тому, щоб отримувати позитивний своп, "позичаючи" валюту з низькою відсотковою ставкою, наприклад, японську йену, і купуючи валюту з високою ставкою, наприклад, австралійський долар. Якщо своп на довгу позицію позитивний, ви отримуєте гроші щовечора. Ризик у тому, що валютний курс може різко впасти, і ви зазнаєте збитків через курсову різницю, яка перевищить прибуток від свопу.

Ще один варіант — це рахунки без свопу або мусульманські рахунки, де своп не нараховується незалежно від тривалості утримання ордера. Це підходить для Swing Traders або Position Traders, які тримають позиції тижнями або місяцями. Звичайно, брокер компенсує це за рахунок більш широкого спреду.

Коли ви зрозумієте, що таке своп, зможете краще планувати свою торгівлю. Важливо обирати брокера, який прозоро показує цю інформацію, щоб уникнути прихованих витрат і несподіваних сюрпризів.