Зараз я хочу поділитися темою, яку часто ігнорують — читання рівнів перекупленості та перепроданості. Це індикатори, які допомагають уникнути пастки купівлі за занадто високою ціною або продажу за занадто низькою.

Насправді, перекупленість і перепроданість — це інструменти технічного аналізу, які використовують різні індикатори для визначення, чи є поточна ціна завищеною або заниженою, базуючись на історичних цінах і обсягах торгів.

Розглянемо це з двох сторін. Перша — перепроданість або надмірний продаж. Це сигнал, що актив був проданий занадто багато, і ціна опустилася нижче за рівень, який вона повинна була мати. Зараз сила продажу слабшає, з’являється попит, і ціна може відскочити вгору. Друга — перекупленість або надмірний купівля. Навпаки, коли ціна була куплена занадто багато і стала занадто дорогою, сила покупців слабшає, з’являється пропозиція, і ціна має тенденцію до зниження.

Найпопулярнішими індикаторами є RSI та Стохастичний Осцилятор. Спершу розглянемо RSI. Він обчислюється за співвідношенням цін за дні з підвищенням і зниженням, за формулою RSI = 100 - (100 / (1 + RS)). Значення RSI коливається від 0 до 100. Якщо RSI вище 70 — це ознака перекупленості, якщо нижче 30 — перепроданості.

Щодо Стохастичного Осцилятора, він визначає, де закриття знаходиться у межах максимуму і мінімуму за певний період. Використовуються формули: %K = [(Ціна закриття - Мінімум за 14 днів) / (Максимум за 14 днів - Мінімум за 14 днів)] x 100 і %D — це середнє значення %K за 3 дні. Якщо %K вище 80 — це перекупленість, нижче 20 — перепроданість.

Але саме тут важливо розуміти, що перекупленість і перепроданість — це не сигнали для негайних покупок або продажів. Вони повинні використовуватися разом з іншими інструментами. Я люблю застосовувати дві стратегії.

Перша — Медіанна реверсія. Вона працює, коли ціна коливається в межах. Спершу дивлюся на тренд за допомогою MA200. Якщо ціна вище — тренд висхідний, якщо нижче — низхідний. Потім визначаю рівні перекупленості/перепроданості RSI і входжу в позицію, коли RSI перебуває в зоні перепроданості або перекупленості. Закриваю позицію, коли ціна повертається до SMA5. Наприклад, торгівля USDJPY на 2-годинному графіку: якщо ціна вище MA200, встановлюю RSI рівень перекупленості на 75 і перепроданості на 35, купую при перепроданості і закриваю при ціні, що повертається до MA25.

Друга — дивергенція. Вона корисна, коли тренд може змінитися. Спостерігаю за моделями, наприклад, Double Tops, Double Bottoms або Head and Shoulders, і за RSI, щоб побачити конфлікт між ціною і індикатором. Наприклад, ціна робить новий мінімум, а RSI — вищий мінімум — це бичача дивергенція RSI. Входжу в покупку, коли ціна прориває MA25 вгору. Наприклад, торгівля WTI на 2-годинному графіку: якщо ціна робить нижчий мінімум, а RSI — вищий, ставлю стоп-лосс на попередньому мінімумі і закриваю позицію, коли тренд слабшає.

Проте, всі інструменти мають свої переваги і обмеження. Перекупленість і перепроданість — це корисні індикатори, але їх потрібно використовувати разом з іншими показниками. Не довіряйте їм самостійно. Це — мій секрет успішної торгівлі. Сподіваюся, це допоможе вам торгувати більш точно.