Я щойно зрозумів, що багато новачків на фінансовому ринку плутають, що таке ордер long short і як він працює. Сьогодні я хочу детально пояснити, щоб ви краще зрозуміли.

Просто, що таке ордер long short? Це дві основні стратегії для отримання прибутку з ринку. Ордер long — це коли ви прогнозуєте, що ціна зросте, тому купуєте за низькою ціною, чекаєте її підйому і продаєте, щоб заробити на різниці. Навпаки, ордер short — це коли ви прогнозуєте, що ціна знизиться, ви " позичаєте" актив у біржі для продажу за поточною високою ціною, а потім купуєте назад за нижчою, щоб повернути біржі і зберегти прибуток.

Плюс у long short у тому, що він дуже залежить від фінансового важеля (Leverage). Замість того, щоб мати 100% коштів для торгівлі, ви можете внести невеликий маржинальний депозит (Margin) і торгувати обсягом у 10, 50 або навіть 100 разів більшим. Наприклад, у вас є 1000 доларів, при важелі 1:10 ви відкриваєте позицію на 10 000 доларів. Якщо ціна рухається у потрібному напрямку на 10%, ви отримуєте подвійну прибутковість. Але якщо ціна йде проти — ви втрачаєте весь початковий маржін.

Однак, що таке long short без ризиків? Є дві великі пастки, які трейдери мають знати. Перша — Margin Call — коли збитки перевищують ваш маржін, біржа вимагає додаткових коштів. Якщо не внести їх, система автоматично закриє позицію (Liquidation), і баланс стане нульовим. Друга — Short Squeeze — це кошмар для тих, хто відкрив короткі позиції. Якщо long має максимум 100% збитків, то short може зазнати безмежних втрат, оскільки ціна може рости необмежено. Коли ціна раптово зростає сильно, короткі продавці масово купують, щоб обмежити збитки, і цей попит ще більше піднімає ціну. Приклад — GameStop 2021 року.

Але не бійтеся, що таке long short — це лише для спекуляцій? Насправді, це потужний інструмент хеджування (Hedging). Якщо ви тримаєте довгостроковий портфель акцій, але боїтеся короткострокового падіння ринку, ви можете відкрити коротку позицію на індекс або відповідні акції. Прибуток від short компенсує втрати у основному портфелі, захищаючи ваші активи.

З технічної точки зору, ви можете використовувати індикатори, такі як MACD, RSI, Bollinger Bands або цінові моделі (двійне дно, двійна вершина, пробій свічкою), щоб визначити точку входу для long або short. Але найголовніше — управління ризиками: завжди ставте стоп-лосс і фіксуйте прибуток на відповідних рівнях.

Ще один важливий момент: що таке long short на крипторинку — це зовсім інше, ніж на традиційних цінних паперах. Криптовалюти працюють цілодобово, з дуже великими коливаннями, важелем до 1:100, тому ризик ліквідації швидкий і набагато жорсткіший.

І наприкінці, не використовуйте одночасно long і short на одному й тому ж активі — це лише збільшує торгові витрати і не приносить прибутку. Замість цього, ретельно аналізуйте ринкову тенденцію, обирайте правильний напрям і розумно керуйте позиціями.