Як знайти найкращі акції для цієї стратегії опціонів, що генерує готівку

Інсайти Barchart

Четвер, 19 лютого 2026 о 21:48 за GMT+9 3 хв читання

Більшість трейдерів втрачають гроші, продаючи опціони з однієї простої причини: вони продають премію сліпо.

Висока прихована волатильність виглядає привабливо. Великі премії здаються захоплюючими. Але без структури та фільтрації, лише волатильність може піддавати вас зайвому ризику.

Більше новин від Barchart

Чи дно у Palantir? Ймовірно, на основі великої, незвичайної активності пут-опціонів у PLTR

3 ідеї опціонів для розгляду цього середовища для доходу та зростання

Як купити IBKR зі знижкою 8% або досягти річної доходності 27%

Наш ексклюзивний бюлетень Barchart Brief — ваш БЕЗКОШТОВНИЙ обідній гід щодо руху акцій, секторів і настроїв інвесторів — доставляється саме тоді, коли вам потрібна інформація найбільше. Підписуйтеся сьогодні!

У своєму останньому відеоуроці Рік Орфорд проходить через дисциплінований, повторюваний підхід до продажу грошових путів із використанням прихованої волатильності — і пояснює, як удосконалити ці угоди за допомогою власного інструменту технічної думки Barchart.

Це не про гонитву за доходом. Це про збільшення ймовірності.

Чому важлива прихована волатильність

Прихована волатильність (IV) показує, наскільки ринок очікує руху акції.

Вища IV → Вищі премії.

Нижча IV → Менший потенціал доходу.

Але висока IV може також означати:

Великі коливання цін

Ризик, пов’язаний із подіями

Нестабільність мікрокапів

Ось чому підхід Ріка фільтрує помірну волатильність, а не екстремальну. Він встановлює фільтри для IV між 30% і 60%. Це достатньо для отримання значущої премії — без входу у небезпечну територію.

Перевага IV Rank

Огляд IV без контексту недостатній. Тут допомагає IV Rank.

IV Rank вимірює, де поточна волатильність порівнюється з показниками за минулий рік.

Наприклад:

Якщо IV висока порівняно з історією → IV Rank високий

Якщо IV низька порівняно з історією → IV Rank низький

Улюблена установка Ріка для IV Rank — ≥ 30%. Це гарантує, що ви продаєте премію, коли волатильність підвищена відносно норми — а не під час тихих періодів. Це тому, що продаж премії найкращий, коли волатильність зменшується після входу.

Фільтр ринкової капіталізації: уникнення хаосу малих капіталів

Разом із фільтрами волатильності, Рік також усуває зайвий ризик, виключаючи мікрокапи.

Він фільтрує ринкову капіталізацію понад 3 мільярди доларів, що дозволяє уникнути:

Тонкої ліквідності

Широких спредів між ціною купівлі та продажу

Екстремальних коливань цін, характерних для малих капіталів

Продаж путів означає, що ви з часом можете стати власником акції. Ви хочете купувати якісні компанії — а не лотерейні білети.

Золота середина 30–45 днів

Рік звужує свій період до 30–45 днів до закінчення терміну (DTE).

Чому? Тому що саме тоді:

Тета-розпад прискорюється

Ерозія премії працює на вашу користь

Ризик залишається керованим

 






Продовження історії  

Він також включає щотижневі опціони у свій пошук для оптимізації гнучкості.

Результат? Пул потенційних акцій Ріка зменшився з понад 800 кандидатів… до 5 структурованих, високоякісних налаштувань.

Перевага, яку пропускають більшість трейдерів: технічне підтвердження

Ось де стратегія стає потужною. Інструмент Screener для опціонів Barchart безпосередньо інтегрований із Stock Screener.

Це означає, що ви можете накладати:

RSI

MACD

Полігон Боллінджера

Середній справжній діапазон

Власні рейтинги технічної думки

Рік використовує функцію Технічної думки Barchart, яка оцінює 13 індикаторів у короткостроковому, середньостроковому та довгостроковому періодах.

Він фільтрує як короткострокові покупки, так і середньострокові.

Чому це важливо? Тому що при продажу грошових путів ви хочете:

Акцію, яка ймовірно стабілізується або зросте

Моментум на вашому боці

Вищу ймовірність того, що опціон закінчиться без вартості

Цей рівень значно зменшує випадковість.

Чому ця стратегія працює

Грошові путі — це консервативна стратегія, оскільки:

Ризик повністю фінансується

Не потрібен кредит

Прийняття зобов’язання

Ви отримуєте оплату за можливість купити акцію зі знижкою

У поєднанні з розумною фільтрацією волатильності вона стає дисциплінованим джерелом доходу. Не яскравою, і не агресивною — але стабільною.

Перегляньте цей короткий відеоогляд скринеру:

Дізнайтеся більше про повний урок Ріка щодо відбору акцій для грошових путів із забезпеченням готівкою

_ На дату публікації, Barchart Insights не мав (ні безпосередньо, ні опосередковано) позицій у будь-яких цінних паперах, згаданих у цій статті. Вся інформація та дані в цій статті є виключно для ознайомлювальних цілей. Ця стаття була спочатку опублікована на Barchart.com _

Умови та Політика конфіденційності

Панель конфіденційності

Більше інформації