Останнім часом я досліджував ETF на нерухомість і вирішив поділитися своїми знахідками. Якщо ви намагаєтеся диверсифікуватися у найкращі ETF на нерухомість, що існують, то постійно з’являються звичні кандидатури: VNQ, SCHH і XLRE. Вони всі досить надійні варіанти залежно від того, чого ви прагнете.

Отже, ось у чому справа — ці три фонди дають вам зовсім різні підходи до ринку нерухомості. VNQ — це важковаговик із приблизно 32 мільярдами активів і 166 різними активами. Така диверсифікація важко побити, якщо ви хочете широке охоплення. SCHH менший, але більш сфокусований, з приблизно 5,8 мільярдами і 127 активами. А ще є XLRE, який досить концентрований — всього 32 активи і близько 4,5 мільярда під управлінням.

Тепер, якщо вас цікавлять збори — і чесно кажучи, хто ні — SCHH виграє цю боротьбу з коефіцієнтом витрат 0,07%. VNQ стягує 0,12%, а XLRE — 0,10%. З часом ця різниця накопичується, особливо якщо ви дивитеся на довгострокову перспективу.

Ще один цікавий аспект — дохідність. VNQ приносить близько 4,09% у вигляді щорічних дивідендів, що є хорошим показником для тих, хто шукає реальний грошовий потік. XLRE дає 3,61%, а SCHH — 2,95%. Для тих, хто хоче експозицію до нерухомості та стабільний дохід, дивідендна дохідність VNQ робить його досить привабливим.

За показниками за останні п’ять років XLRE фактично випередив — з доходністю 6,66%. VNQ показав 4,64%, а SCHH відстав на 1,63%. Але тут є нюанс — минулі результати не гарантують майбутніх. Ринок постійно змінюється.

Коли порівнюєте найкращі ETF на нерухомість для вашої ситуації, все зводиться до того, що для вас важливіше. Хочете максимальної диверсифікації і не проти трохи вищих зборів? Мабуть, VNQ — ваш вибір. Турбуєтеся про зниження витрат? SCHH важко побити. Шукаєте найкращу недавню продуктивність? XLRE показав серйозний імпульс.

Я слідкую за цими трьома, і чесно кажучи, у кожного з них є своє місце залежно від ваших інвестиційних цілей і рівня ризику, який ви готові прийняти. Найкращі ETF на нерухомість — це не універсальний рецепт — важливо підібрати фонд відповідно до вашої стратегії. Якщо ви намагаєтеся обрати між ними, подумайте, що для вас важливіше: менші витрати, вищий дохід від дивідендів або минулі результати, бо, ймовірно, вам доведеться обрати пріоритет.