Містер Кар Вош (NASDAQ:MCW) Подає звіт за 4 квартал CY2025 відповідно до очікувань

Містер Кар Вош (NASDAQ:MCW) Подає звіт за 4 квартал CY2025 відповідно до очікувань

Адам Хейл

Четвер, 19 лютого 2026 року о 6:05 ранку за GMT+9 5 хв читання

У цій статті:

MCW

+16.14%

Компанія з конвеєрною мийкою автомобілів Mister Car Wash (NYSE:MCW) виконала очікування Уолл-стріт щодо доходів у 4 кварталі CY2025, з продажами зросли на 4% у порівнянні з минулим роком до 261,2 мільйона доларів. Її некоригований прибуток на акцію склав 0,11 долара, що відповідало консенсусу аналітиків. MCW погодилася бути приватизованою Leonard Green за 7 доларів за акцію.

Чи настав час купувати Mister Car Wash? Дізнайтеся у нашому повному дослідженні.

Mister Car Wash (MCW) Основні показники за 4 квартал CY2025:

**Дохід:** 261,2 мільйона доларів проти оцінок аналітиків у $262 мільйонів (з річним зростанням 4%, відповідно)

**Коригований EPS:** 0,11 долара проти оцінок аналітиків у 0,10 долара (відповідно)

**Коригований EBITDA:** 85,96 мільйона доларів проти оцінок аналітиків у 82,89 мільйона доларів (з маржею 32,9%, перевищення на 3,7%)

**Операційна маржа:** 15,8%, порівняно з 12,7% у тому ж кварталі минулого року

**Вільний грошовий потік** становив -16,77 мільйона доларів у порівнянні з -20,4 мільйона у тому ж кварталі минулого року

**Локації:** 548 на кінець кварталу, порівняно з 514 у тому ж кварталі минулого року

**Продажі в тих самих магазинах** зросли на 1,2% у порівнянні з минулим роком (6% у тому ж кварталі минулого року)

**Ринкова капіталізація:** 1,97 мільярда доларів

“Ми завершили 2025 рік сильним результатом, зокрема завдяки стабільному зростанню членства на 7% у четвертому кварталі, що дозволило нам закінчити рік майже з 2,3 мільйонами членів, що дає нам виняткову позицію для входу в 2026 рік,” сказав Джон Лай, голова правління та генеральний директор Mister Car Wash.

Огляд компанії

Колишня назва Hotshine Holdings, Mister Car Wash (NYSE:MCW) пропонує мийки автомобілів по всіх США через свою конвеєрну службу.

Зростання доходів

Довгострокова динаміка продажів компанії є одним із сигналів її загальної якості. Будь-який бізнес може мати короткостроковий успіх, але топ-рівень зростає роками. За останні п’ять років Mister Car Wash зросла у продажах із середньорічним складним темпом зростання 12,8%. Хоча цей показник є прийнятним у абсолютних цифрах, нам потрібно бачити більше, ніж просто зростання доходів, для сектору споживчих товарів, що може демонструвати значну волатильність прибутків. Це означає, що наш бар’єр для сектору особливо високий, враховуючи неосновний та залежний від ударів характер продуктів і послуг. Крім того, CAGR за п’ять років починається приблизно з Covid, коли доходи були пригнічені, а потім відновилися.

Квартальні доходи Mister Car Wash

Ми в StockStory найбільше цінуємо довгострокове зростання, але у межах споживчого сектору, історичний розтягнутий погляд може пропустити компанію, яка успішно просуває новий продукт або тренд. Останні показники Mister Car Wash показують, що попит уповільнився, оскільки її річне зростання доходів за останні два роки становило 6,5%, що нижче за її п’ятирічну тенденцію. Ми обережні, коли компанії в секторі бачать сповільнення зростання доходів, оскільки це може сигналізувати про зміну споживчих уподобань, сприянням низьких витрат на перехід.

Продовження історії  

Річне зростання доходів Mister Car Wash

Ми можемо глибше дослідити динаміку доходів компанії, аналізуючи її продажі в тих самих магазинах, що показують, скільки доходів генерують її усталені локації. За останні два роки середнє зростання продажів у тих самих магазинах Mister Car Wash становило 3% у рік. Оскільки ця цифра нижча за зростання доходів, ми бачимо, що відкриття нових локацій сприяє зростанню верхнього рівня компанії.

Зростання продажів у тих самих магазинах Mister Car Wash

Цього кварталу Mister Car Wash збільшила свої доходи на 4% у рік, і її доходи у 261,2 мільйона доларів відповідали оцінкам Уолл-стріт.

З огляду на майбутнє, аналітики очікують, що доходи зростуть на 6,6% за наступні 12 місяців, що схоже з дворічним темпом. Ця прогноза нас не захоплює і свідчить про те, що її нові продукти та послуги ще не призведуть до покращення верхнього рівня.

Книга 1999 року Gorilla Game передбачила домінування Microsoft та Apple у технологіях ще до того, як це сталося. Її теза? Виявляти платформних переможців рано. Сьогодні компанії з корпоративного програмного забезпечення, що впроваджують генеративний ШІ, стають новими горилами. прибутковий, швидко зростаючий акційний сектор корпоративного програмного забезпечення, що вже рухається хвилею автоматизації і прагне наздогнати генеративний ШІ.

Операційна маржа

Операційна маржа є важливим показником прибутковості, оскільки вона показує частку доходу, що залишається після врахування всіх основних витрат – від собівартості до реклами та зарплат. Вона також корисна для порівняння прибутковості між компаніями з різним рівнем боргу та податковими ставками, оскільки виключає відсотки та податки.

Операційна маржа Mister Car Wash за останні 12 місяців зросла і в середньому становила 18,5% за останні два роки. Вища ефективність компанії є свіжим подихом, але її не оптимальна структура витрат означає, що вона все ще має недостатню прибутковість для бізнесу з розважальним сектором.

Містер Кар Вош за останні 12 місяців з показником GAAP(

Цього кварталу Mister Car Wash отримала операційну маржу у 15,8%, що на 3,1 процентних пункти більше, ніж у минулому році. Це зростання було позитивним і показало, що компанія стала більш ефективною.

Прибуток на акцію

Ми відстежуємо довгострокову зміну прибутку на акцію )EPS( з тієї ж причини, що й довгострокове зростання доходів. Однак порівняно з доходами, EPS підкреслює, чи є зростання компанії прибутковим.

Повний річний EPS Mister Car Wash знизився на 6%, або 1,5% щороку, за останні чотири роки. Ми зазвичай уникаємо компаній із падінням доходів і EPS, оскільки зменшення прибутків може свідчити про зміну секулярних трендів і переваг. Компанії з розважального сектору особливо вразливі до цього, і якщо тенденція несподівано зміниться, низький запас безпеки Mister Car Wash може зробити ціну її акцій вразливою до значних падінь.

Містер Кар Вош за останні 12 місяців з показником EPS)Non-GAAP(

У 4 кварталі Mister Car Wash повідомила про скоригований EPS у 0,11 долара, що вище за 0,09 долара у тому ж кварталі минулого року. Це перевищило оцінки аналітиків на 10%. За наступні 12 місяців Уолл-стріт очікує зростання повного року EPS Mister Car Wash до 0,44 долара на 7,1%.

Ключові висновки за результатами 4 кварталу Mister Car Wash

Було обнадійливо побачити, що Mister Car Wash відповідала очікуванням аналітиків щодо EPS цього кварталу. Ми також раді, що її скоригований операційний дохід перевищив оцінки Уолл-стріт. Загалом, цей результат мав кілька ключових позитивів. Акції залишилися на рівні 6,99 долара одразу після звіту.

Тож чи вважаємо ми Mister Car Wash привабливою покупкою за поточною ціною? Останній квартал важливий, але не настільки, як довгострокові фундаментальні показники та оцінка, при прийнятті рішення про купівлю акцій. Ми розглядаємо це у нашому повному дослідженні, яке ви можете прочитати тут, воно безкоштовне.

Умови та Політика конфіденційності

Панель конфіденційності

Більше інформації