A empresa líder de modelos de IA de grande porte da China, MiniMax (稀宇科技), anunciou oficialmente sua entrada no mercado de títulos offshore.

O Jinse Caijing informou que em 16 de julho, a empresa líder de modelos de linguagem da China, MiniMax (稀宇科技), fez sua estreia oficial no mercado de títulos de dívida offshore. De acordo com o sistema, a empresa conseguiu emitir US$ 6,5 bilhões de HKD em títulos de dívida conversíveis garantidos, com preço inicial de conversão fixado em HK$ 335, o que representa um ágio de 25% em relação ao preço de referência de HK$ 268.

De acordo com o prospecto de captação, esses títulos foram organizados pela Morgan Stanley e pelo UBS, com taxa de juros anual de 2,75‰, com pagamentos de juros semestrais. O valor de resgate no vencimento será de 102,75% do principal, e os títulos vencerão em 2027. Anteriormente, a MiniMax divulgou um anúncio no mesmo dia do fim do período de lock-up (10 de julho), informando que faria uma colocação de 35,6 milhões de novas ações a HK$ 268 por ação, para levantar cerca de HK$ 9,5 bilhões. Na ocasião, também anunciou a emissão de US$ 6,5 bilhões de HKD em títulos conversíveis zero cupom, com captação acumulada de aproximadamente CNY 16 bilhões.

Vale destacar que o limite para acionamento da opção de resgate do emissor desses títulos conversíveis é de 120%, enquanto no exterior o limite de acionamento comumente usado é de 130%. Além disso, o emissor pode exercer a opção de resgate após 20 dias de negociação, e a condição de acionamento ocorre se, em quaisquer 10 dias dentro desses 20 dias de negociação.

A equipe de renda fixa do CICC (China International Capital Corporation) afirmou que essa condição é mais favorável ao emissor. (Xinhua Finance)