【10 de julho — dados de liquidação de opções】

23 mil contratos de opções de BTC vencem, com Put Call Ratio de 0,97, maior ponto de dor em US$ 62.000 e valor nocional de US$ 1,5 bilhão.
140 mil contratos de opções de ETH vencem, com Put Call Ratio de 1,26, maior ponto de dor em US$ 1.700 e valor nocional de US$ 250 milhões.
O Bitcoin tem oscilado acima de 60K nesta semana, com o mercado bem calmo. Pelos principais dados de opções, cerca de 7% das opções vencem nesta semana, e a distribuição de GEX de BTC e ETH se concentra em 64K e 1.750, respectivamente, com uma concentração clara em posições de alta. O volume de grandes negociações de alta aumentou de forma relevante na semana, principalmente com a venda de calls de curto prazo e levemente fora do dinheiro. As instituições parecem concordar, em geral, com a visão de que o mercado tem pouca força para subir.
O Put Call Ratio do ETH nesta semana ainda atingiu 1,26, mantendo nas últimas duas semanas um nível extremamente alto de participação de opções de baixa. Trata-se de um fenômeno relativamente incomum. Pela distribuição das opções, em especial, a proteção de opções bem fora do dinheiro abaixo de US$ 1.500 está falhando no vencimento.
Nas últimas semanas, as bolsas dos EUA e da Coreia do Sul também passaram por uma correção; o mercado, no geral, está mais estável, com postura de observação, aguardando mudanças.