Investidores estão subestimando esta ação de Inteligência Artificial (IA) incrivelmente barata. Compre-a antes que ela entre no clube dos US$ 2 trilhões.

Este tem sido um ano esquecível para investidores da Meta Platforms (META 2,02%) até agora. As ações da gigante de tecnologia caíram 5% até o momento desta redação, ficando atrás do índice Nasdaq Composite, repleto de empresas de tecnologia, que registrou ganhos de 11% em 2026.

Preocupações com os gastos agressivos de capital da Meta em projetos de inteligência artificial (IA) e o retorno potencial desses investimentos têm pesado sobre o preço de suas ações este ano. No entanto, a ação do Magnificent Seven saltou quase 9% em 1º de julho, após um relatório sugerir que ela pode estar entrando no lucrativo mercado de nuvem de IA.

Vamos ver o que esse movimento potencial pode significar para as ações da Meta.

Fonte da imagem: The Motley Fool.

Meta Platforms pode desbloquear uma oportunidade de vários bilhões de dólares com esse movimento

De acordo com a Bloomberg News, a Meta Platforms está planejando vender sua capacidade excedente de computação em nuvem de IA para clientes. Foi fácil entender por que esse relatório deu um grande impulso às ações da Meta. A empresa está a caminho de gastar US$ 135 bilhões em despesas de capital este ano, no ponto médio de sua faixa de orientação, um aumento significativo em relação aos US$ 72,2 bilhões do ano passado.

Expandir

NASDAQ: META

Meta Platforms

Variação do Dia

(-2,02%) -US$ 12,46

Preço Atual

US$ 603,12

Principais Pontos de Dados

Capitalização de Mercado

US$ 1,5 trilhão Valor de mercado calculado usando apenas ações em circulação negociadas publicamente. Não inclui ações não listadas, privadas ou de dupla classe não negociadas. O valor de mercado implícito pode variar.Valor de mercado calculado usando apenas ações em circulação negociadas publicamente. Não inclui ações não listadas, privadas ou de dupla classe não negociadas. O valor de mercado implícito pode variar.

Faixa do Dia

US$ 598,01 - US$ 616,00

Faixa 52 semanas

US$ 520,26 - US$ 796,25

Volume

1,3 milhão

Volume Médio

17,2 milhões

Margem Bruta

81,94%

Rendimento de Dividendos

0,35%

Meta tem gastado pesadamente para integrar ferramentas de IA em seus aplicativos e ofertas de publicidade, bem como para construir modelos de IA de fronteira (o tipo mais avançado de modelos fundamentais de IA) por meio de sua divisão Superintelligence Labs. A boa notícia é que esses investimentos estão gerando ganhos tangíveis para a Meta.

O modelo avançado de IA Muse Spark da empresa, que é o primeiro a ser lançado pela Meta Superintelligence Labs e alimenta o assistente Meta AI, levou a um aumento percentual de dois dígitos nas sessões de usuários no Meta AI. Além disso, o assistente de negócios Meta AI está resolvendo os problemas de seus clientes 20% mais rápido, enquanto o número de anunciantes que usam as ferramentas criativas de IA generativa da empresa agora ultrapassa 8 milhões.

Meta também está inovando em dispositivos vestíveis de IA. Os usuários diários de seus óculos de IA dobraram ano a ano no primeiro trimestre. Ainda assim, o impacto que os gastos pesados da Meta podem ter em seus lucros deixou o mercado preocupado. Então, quando surgiram relatórios de que essa gigante de tecnologia começaria a vender sua capacidade excedente de nuvem de IA, os investidores suspiraram aliviados.

Isso permitirá que a Meta monetize a capacidade de computação em nuvem não utilizada em seu inventário, mitigando as preocupações de Wall Street de que ela está gastando demais em infraestrutura de IA. Essa pode ser uma jogada inteligente se a Meta decidir de fato alugar a infraestrutura excedente. Além disso, a Bloomberg News relata que a Meta oferecerá acesso a seus modelos de IA para clientes que alugarem capacidade de computação de IA, além de capacidade bruta de computação para executar seus próprios modelos e aplicativos.

Meta, portanto, pode estar pronta para entrar no enorme mercado de nuvem de IA, que deve gerar US$ 267 bilhões em receita em 2030, de acordo com a Gartner. Entrar nesse mercado irá impulsionar o já impressionante crescimento da Meta. A receita da empresa no primeiro trimestre aumentou 33% ano a ano, para US$ 56,3 bilhões. No entanto, os gastos agressivos de capital resultaram em um aumento menor de 14% no lucro por ação ajustado (após excluir o benefício fiscal único de US$ 3,13 por ação).

No entanto, à medida que os investimentos da Meta em infraestrutura de IA começarem a dar retorno, o crescimento de seus lucros também deve acelerar, após um salto estimado de 8,5% em 2026.

Dados da YCharts

Além disso, se a Meta entrar no mercado de nuvem de IA como outras empresas do Magnificent Seven, ela poderá registrar um crescimento mais rápido do que as expectativas de Wall Street.

A avaliação da ação e o potencial de alta fazem dela uma compra óbvia

O desempenho inferior da Meta este ano explica por que a ação está sendo negociada em níveis atrativos. Ela tem um múltiplo de lucros trailing de 21, um desconto significativo em relação ao múltiplo de lucros do Nasdaq Composite, de 39. É claro que o crescimento modesto dos lucros da Meta explica por que ela está barata agora. No entanto, uma aceleração potencial no crescimento pode eventualmente levar o mercado a recompensá-la com uma avaliação mais alta, resultando em mais potencial de alta.

Por outro lado, a Meta está sendo negociada a 7 vezes as vendas, um leve prêmio em relação ao múltiplo médio de vendas do Nasdaq Composite, de 5,3. Os ganhos que as ferramentas de IA da Meta estão trazendo para os anunciantes, juntamente com sua entrada relatada na infraestrutura de nuvem de IA, podem ajudá-la a superar as estimativas de crescimento de Wall Street nos próximos três anos.

Os analistas estão prevendo um salto de 26% na receita da Meta este ano. Espera-se que seja seguido por um crescimento saudável de dois dígitos em 2027 e 2028, embora a um ritmo mais lento.

Dados da YCharts

Meta pode superar esses números, especialmente dado sua participação crescente no mercado de publicidade digital. De acordo com a eMarketer, a participação de mercado da Meta em anúncios digitais pode atingir 27% em 2026, ultrapassando o Google. Isso indica que a integração de ferramentas de IA na plataforma de publicidade da Meta está dando resultados. Dado que a receita do mercado de anúncios digitais deve ultrapassar US$ 1,5 trilhão em 2030, há uma forte probabilidade de a Meta ultrapassar as estimativas de receita consensuais.

Mas mesmo que gere US$ 354 bilhões em receita em 2028 e mantenha seu múltiplo de vendas de 7x, sua capitalização de mercado pode saltar para US$ 2,5 trilhões. Isso sugere um potencial de alta de 60% em três anos, e é por isso que os investidores devem considerar comprar essa ação de IA enquanto ela é negociada em níveis atrativos.