Chips de memória, explodiram!

O relatório financeiro da Micron Technology saiu e explodiu o cenário.
Receita de US$ 41,4 bilhões, aumento de 346% em relação ao ano anterior, lucro líquido de US$ 28,2 bilhões, aumento de 14 vezes. Margem bruta de 84,9%, com orientação para o próximo trimestre subindo para 86%. Esses números são surreais em qualquer setor.
Mais crucialmente — a capacidade de produção de HBM para todo o ano de 2026 já está totalmente vendida. O ciclo de expansão é de 18 a 24 meses, e a oferta apertada deve durar pelo menos até o final de 2027.
A Micron, Samsung e SK Hynix estão agora assinando contratos de longo prazo de 3 a 5 anos, com compra garantida e pagamento obrigatório. As grandes empresas estão tratando a infraestrutura de computação como a "ferrovia e rodovia" da era da IA; mesmo que o lado do aplicativo não seja lucrativo por enquanto, é preciso garantir a posição.
Portanto, nos próximos 1 a 2 anos, um ciclo de alta extrema para armazenamento é certeiro.
Após o mercado fechar, a Micron subiu 17%, com valor de mercado de US$ 1,18 trilhão, crescendo US$ 200 bilhões em uma noite.
Ontem, a SK Hynix subiu 13%, e a Samsung subiu 5,3%.$SNDK ‌$SKHYNIX ‌$MU ‌