🐒 Acabei de fazer uma rodada de análise de dados, e a sensação do mercado esta noite está bem interessante, vamos conversar.

Primeiro, olhando o mercado geral, o BTC oscila perto de 62.673, caiu 0,33% em 24 horas, parece tranquilo, mas o volume de negociação é de 28,61 bilhões, bem mais ativo do que nos dias anteriores no mesmo horário. ETH está mais fraco, em 1.672, caiu 1,13%, com um volume de 9,11 bilhões, indicando que o capital está se aproximando do BTC. SOL na barreira de 70, caiu 0,92%, com um volume de 2,11 bilhões, com volume relativamente reduzido, indicando que tanto os touros quanto os ursos estão observando nesta faixa. Sobre a taxa de financiamento, BTC e ETH estão próximas de 0, o sentimento do mercado é neutro, mas a taxa de financiamento do SOL é -0,0072%, os ursos estão ganhando vantagem silenciosamente, talvez alguém esteja apostando na continuação da queda do SOL.

Índice F&G em 17, extremo medo, o que não é ruim. Historicamente, sempre que o F&G fica na casa dos dígitos baixos, costuma indicar uma zona de fundo de curto prazo, mas desta vez o 17 já dura alguns dias, mostrando que o mercado está esperando um catalisador claro, e não uma reversão de sentimento. Com base nas notícias importantes de hoje, sinais do Federal Reserve e saída de fundos, o fluxo de capital realmente está se retraindo, o jogo interno é predominante, enquanto o capital externo espera por uma direção.

Na rotação de setores, os que mais subiram foram BEAT, SLX, HEI, que são ou altcoins de baixa capitalização ou moedas populares, como o SLX, que é a moeda do trending de hoje. SHX subiu 50%, SLX 48%, HEI 39%, esses aumentos em um mercado de volume reduzido são bastante notáveis, mas eles não aparecem na lista de maiores volumes de negociação, indicando que são movimentos de traders de curto prazo, com baixa liquidez. As maiores quedas foram UB, BLESS, CLO, que são movimentos de alta seguida de correção ou realização de lucros, características típicas do final de uma rotação de capital — os ativos em alta não sobem mais, os em baixa são vendidos, o mercado busca uma nova narrativa.

Sobre os sinais do fluxo de capital, na seção de taxas extremas, ALICE com -1,0691%, VIC -0,6749%, LAB -0,2486%, esses representam contratos perpétuos com posições vendidas que estão consumindo as posições compradas de forma agressiva. Taxas extremas geralmente indicam um sentimento extremamente unificado de curto prazo, como no caso do ALICE, se a posição vendida está com um custo tão alto, uma leve recuperação no spot pode desencadear um short squeeze. Mas atenção, esses tokens têm volume muito pequeno e slippage alto, como XAL com 87,6 pontos base, MBOX com 82 pontos base, ordens pequenas podem ser consumidas rapidamente, não é algo para investidores de varejo brincarem. Outros tokens com slippage anormal são PIPPIN e JPN225, sendo que o JPN225 é um token de índice de ações, essa slippage indica que o mercado tradicional também está influenciando o mercado de criptomoedas, e hoje pode ter tido algum movimento nos mercados de ações dos EUA.

Na lista de moedas em alta, estão SLX, RAIN, PENGU, SIREN, BEAT, que são basicamente tokens novos ou de meme. PENGU, como a moeda do Pudgy Penguins, voltou a estar em alta hoje, mas não aparece na lista de maiores volumes, indicando que o hype está mais nas redes sociais, enquanto o volume de negociação spot não acompanhou. SIREN e BEAT representam, um, o conceito de IA, outro, o de jogos, esses dois setores estão sendo testados recentemente por fundos, mas ainda não se tornaram uma tendência principal.

Minha análise: o mercado geral entre 62 e 63 mil, com os compradores e vendedores em impasse, o volume do BTC aumenta, mas o preço não se move, indicando que há troca de mãos suficiente, possivelmente formando uma base, mas é preciso esperar por um sinal de volume de alta. ETH está fraco, SOL sob pressão, no curto prazo o capital está preferindo se proteger, então se o BTC se mantiver firme, o fluxo de capital deve se direcionar ao BTC, mas cuidado com as altcoins, especialmente aquelas com taxas extremas, não siga comprando, e evite ordens em tokens com slippage alto, coloque ordens mais distantes ou apenas observe. Estou de olho na possibilidade de que, se o BTC conseguir romper volume acima de 63,5 mil, pode haver uma pequena recuperação, mirando cerca de 64,5 mil; se cair abaixo de 62 mil, é preciso ficar atento ao pânico, o F&G pode acelerar para abaixo de 15. Hoje não há oportunidades claras de negociação, continue aguardando a direção, mantenha disciplina na posição e coloque stops.