Recentemente tenho olhado novamente uma série de “rótulos de dinheiro inteligente/cluster de endereços”, na verdade é bem útil, mas também fácil de se deixar levar. A imagem na cadeia é mais como adivinhar a natureza das pessoas: você vê uma sequência de vestígios de comportamento, não a visão completa daquela pessoa. Alguns endereços são rotulados como “baleia” ou “instituição”, mas na verdade podem ser apenas carteiras multi-assinatura, consolidação ou carteiras de troca que estão se movendo, não é uma questão de fluxo de fundos como você pensa.

E além disso, agora todo mundo reclama da renda dos mineradores/validadores, do MEV e da justiça na ordenação… isso vai deixar as marcas de “quem faz a primeira transação, quem fica preso” mais confusas, ao aplicar um modelo de cluster, é fácil acabar considerando os investidores passivos que levam golpes como aqueles que fazem ataques ativos. De qualquer forma, eu uso esses rótulos apenas como um termômetro emocional: ao ver fluxo de fundos anormal, reduzo um pouco a posição, preparo stop loss/ take profit com antecedência, e não encaro a “imagem” como um roteiro.