Recentemente, tenho visto muitos jovens discutindo se investir em ações pode realmente permitir uma aposentadoria antecipada. Para ser honesto, esse assunto tem sido um pouco santificado. Investir em ações realmente é uma boa estratégia, mas definitivamente não é tão mágico assim.

Vamos falar primeiro sobre o que exatamente é investir em ações. Simplificando, é comprar uma ação e mantê-la por um longo prazo, confiando nos dividendos da empresa para acumular ganhos. Parece um pouco como colocar dinheiro na poupança do banco, por isso é chamado de investir em ações. Essa prática é bastante popular em Taiwan, e na internet há muitas histórias inspiradoras de "ganhar xxx mil por mês e se aposentar com segurança". Mas, honestamente, essas histórias geralmente só mostram o lado brilhante do investimento em ações.

Vou falar primeiro sobre as armadilhas de investir em ações. O maior problema é que — investir em ações não garante proteção do capital. Muitas pessoas ganham com os dividendos, mas acabam perdendo o principal com a queda do preço das ações. Um exemplo clássico foi o sucesso de 2021, quando uma ação pagou 10 yuan de dividendos, com uma taxa de dividendos superior a 15%. Muitos investidores entraram, mas o preço caiu de 70 yuan para 22 yuan. No final, os dividendos foram anulados pelas perdas de valor, o que chamamos de "ganhar com dividendos e perder com a diferença de preço". Portanto, escolher ações é realmente importante; não basta olhar só para a taxa de dividendos.

Em segundo lugar, investir em ações testa suas habilidades de seleção. Além da taxa de dividendos, é preciso considerar o ciclo econômico do setor, o desenvolvimento da empresa e a avaliação. Se escolher uma ação errada, manter por muito tempo também será inútil. Outro ponto que muitas vezes é ignorado é que o dinheiro investido fica praticamente bloqueado. Se precisar de dinheiro urgentemente e for forçado a vender, provavelmente sairá no momento de baixa, não recebendo dividendos e ainda tendo prejuízo. Portanto, o melhor é usar fundos ociosos que não serão necessários no curto prazo.

Além disso, o retorno de curto prazo realmente é limitado. Investir em ações depende do tempo e do efeito dos juros compostos. A volatilidade do mercado tem grande impacto no curto prazo, e tentar ganhar dinheiro rápido com ações geralmente não é realista.

Depois de falar das desvantagens, vamos às vantagens do investimento em ações. A mais direta é a renda passiva. Basta manter por um longo prazo empresas sólidas, e você receberá dividendos em dinheiro ou ações periodicamente. Se reinvestir esses dividendos, combinando com o efeito do tempo e dos juros compostos, após 20 ou 30 anos, a quantidade de ações será como uma bola de neve, crescendo cada vez mais, e o retorno total costuma ser bastante significativo.

Além disso, investir em ações não exige ficar de olho o tempo todo no mercado, o que é especialmente adequado para quem trabalha. Como o foco é o longo prazo, desde que a saúde financeira da empresa não piore, é possível resistir às oscilações do mercado e até ver as quedas de preço como oportunidades de compra com desconto. Essa mentalidade é muito mais estável do que o trading de curto prazo.

Do ponto de vista de proteção contra a inflação, empresas com boa saúde financeira geralmente ajustam seus lucros conforme o aumento dos preços. Setores como commodities, bancos e bens essenciais tendem a ter preços e dividendos em crescimento ao longo do tempo, oferecendo um efeito de proteção contra a inflação. Além disso, há vantagens fiscais: em Taiwan, os dividendos podem ser incluídos no imposto de renda global e desfrutar de uma dedução de 8,5%, o que é bastante vantajoso para quem tem renda baixa.

Então, quais ações escolher para investir? O foco não deve ser apenas na alta ou baixa do dividendo, mas na capacidade de sustentar o pagamento e no potencial de crescimento a longo prazo. Os investidores taiwaneses geralmente optam por ETFs, como Yuanta High Dividend (0056), Yuanta Taiwan 50 (0050), Cathay Sustenabilidade de Dividendos (00878), que oferecem diversificação de risco e são adequados para iniciantes. Ou podem escolher ações do setor financeiro, que têm dividendos estáveis e uma estrutura mais sólida, como Mega Bank, CTBC Bank, E.SUN Bank. Também há ações de telecomunicações, como Chunghwa Telecom, que, mesmo em tempos de crise, são essenciais e têm preços bastante estáveis.

Quem deve investir em ações? Se você consegue reservar uma quantia de dinheiro ocioso periodicamente, não busca lucros altos no curto prazo, tem paciência para suportar as oscilações do mercado, tem um perfil de investimento mais conservador e confia na análise fundamental das empresas, investir em ações pode ser uma opção a considerar.

Por fim, quero dizer que investir em ações não é uma garantia de riqueza para os jovens. Para ficar rico, não basta apenas investir em ações. Especialmente porque os jovens geralmente têm pouco dinheiro disponível, confiar apenas em ações para se transformar financeiramente não é muito realista. Diversificação é a habilidade básica de quem está começando, e escolher o método de investimento adequado às suas condições econômicas também é fundamental. Lembre-se: todo investimento tem riscos, nunca siga a moda cegamente.