Acabei de perceber que overbought oversold é uma das ferramentas que realmente tornam a vida do trader mais fácil, se você entender bem.

O seu funcionamento é simples: quando o preço sobe até um ponto de força de venda ou cai até um ponto de força de compra, esse é o momento em que o indicador nos diz "provavelmente o preço vai inverter". E se conseguirmos pegar esse momento bem, não precisamos arriscar comprar caro demais ou vender barato demais.

Overbought oversold é algo que nos informa que o mercado está em um extremo. Quando está Overbought (comprado demais), o preço tende a recuar porque a força de compra começa a diminuir. Quando está Oversold (vendido demais), o preço tende a se recuperar porque a força de venda está enfraquecendo. Essa é a dinâmica do jogo.

RSI e Stochastic são meus amigos próximos. RSI indica que, quando sobe acima de 70, o preço pode estar caro demais; abaixo de 30, pode estar barato demais. O Stochastic é semelhante, mas com uma perspectiva diferente: quando %K passa de 80, está Overbought; abaixo de 20, está Oversold.

Porém, esse é o ponto onde traders iniciantes costumam errar: overbought oversold são sinais, não ordens. Não devemos comprar ou vender imediatamente só porque o indicador mostrou. É preciso esperar a confirmação do preço de que a tendência realmente vai mudar.

Minha abordagem é o Mean Reversion. Quando o mercado está sem uma tendência forte (lateralidade), vejo onde o RSI entra na zona de Oversold e compro lá, colocando um stop loss abaixo. Quando o preço se aproxima da média, fecho a posição. Não quero ser ganancioso demais.

Outra estratégia é a Divergência, que é um pouco mais avançada. Quando o preço faz uma nova mínima, mas o RSI não, isso indica que a força de venda está enfraquecendo e o preço pode inverter para cima. Quando vejo isso, espero o preço cruzar a média para comprar.

O importante é lembrar que overbought oversold são ferramentas auxiliares, não sistemas de trading completos. Eu as uso junto com Médias Móveis, Suporte e Resistência, e outros indicadores. Quanto mais confirmações, mais seguro fica.

A última dica: nem sempre, mesmo com o indicador sinalizando overbought, o mercado vai subir continuamente, assim como nem sempre, com oversold, ele vai cair. O mercado pode continuar forte ou fraco por mais tempo. Por isso, gerenciamento de risco e o uso de Stop Loss são essenciais.