Hoje eu descobri que $SIVE está sendo vendido a descoberto de forma extremamente forte.

O que é interessante é: se o preço das ações continuar subindo “além do esperado”, alguns fundos de hedge podem acabar pagando um preço alto.
O fundo Colosseum supostamente caiu quase -19,8% no mês passado, em grande parte devido à posição short na Sivers. Quando uma ação é vendida a descoberto em excesso, o risco não está mais na empresa, mas sim naqueles que apostam na queda.
Se o segmento de CPO (Optics Co-Packaged) realmente entrar em um ciclo de crescimento forte nos próximos dois anos, e a Sivers continuar sendo avaliada de acordo com esse potencial, então as posições short podem enfrentar uma “perda infinita” — pelo menos teoricamente.
O que é notável é que a Sivers nunca foi considerada uma jogada de “short squeeze” puramente. Basicamente, ela é uma das empresas mais atraentes na história de infraestrutura de fibra óptica e CPO.
No entanto, quando uma base empresarial forte tem uma quantidade elevada de posições short, o efeito de squeeze pode surgir como uma consequência secundária.
Se os fundos forem obrigados a comprar ações para fechar suas posições, eles terão que comprar diretamente no mercado, aumentando a demanda enquanto a oferta permanece constante — o que pode empurrar o preço ainda mais para cima.
No mercado, às vezes a história não é apenas sobre estar certo ou errado nos fundamentos, mas também sobre quem está errado na posição quando a tendência se inverte.