SCHD vs NOBL: Qual ETF é a Melhor Compra para os Seus Objetivos de Dividendos?

Tanto o Schwab U.S. Dividend Equity ETF (SCHD 0,65%) quanto o ProShares S&P 500 Dividend Aristocrats ETF (NOBL 1,30%) focam-se em ações norte-americanas com foco em dividendos, mas o SCHD destaca-se pelo menor custo e maior rendimento, enquanto o NOBL oferece uma mistura mais diversificada de setores.

Os ETFs adotam abordagens distintas: o SCHD acompanha o índice Dow Jones U.S. Dividend 100, enquanto o NOBL investe pelo menos 80% do seu total de ativos em títulos componentes do seu índice, com um mínimo de 40 ações igualmente ponderadas e sem setor que represente mais de 30% do peso do índice.

Visão geral (custo e dimensão)

| Métrica | SCHD | NOBL | | --- | --- | --- | | Emissor | Schwab | ProShares | | Taxa de despesa | 0,06% | 0,35% | | Retorno total em 1 ano (até 21-03-2026) | 13,8% | 5,7% | | Rendimento de dividendos | 3,5% | 2% | | Beta | 0,65 | 0,76 | | Ativos sob gestão | $98,2 bilhões | $10,9 bilhões |

O Beta mede a volatilidade do preço em relação ao S&P 500; o beta é calculado com base em retornos mensais de cinco anos. O retorno de 1 ano representa o retorno total dos últimos 12 meses.

O SCHD apresenta-se como a opção mais acessível, cobrando apenas 0,06% ao ano, em comparação com os 0,35% do NOBL. Além disso, o SCHD oferece um rendimento de dividendos mais elevado, o que pode atrair investidores focados em renda que procuram pagamentos mais robustos.

Desempenho e comparação de risco

| Métrica | SCHD | NOBL | | --- | --- | --- | | Máximo de queda (5 anos) | -16,82% | -17,91% | | Crescimento de $1.000 em 5 anos | $1.267 | $1.229 |

O que está dentro

O NOBL possui cerca de 70 ações, sem setor que ultrapasse 30% da carteira. As maiores exposições setoriais são industriais (22,5%), consumo defensivo (22,09%) e serviços financeiros (13,08%). Entre as principais ações em 20 de março estão Chevron (CVX +0,12%), ExxonMobil (XOM +0,95%) e Linde (LIN +0,37%), cada uma representando menos de 2% dos ativos. O fundo tem um histórico de 12,4 anos. Essa abordagem de ponderação igual visa reduzir o risco de concentração e manter uma exposição ampla a empresas estabelecidas que crescem dividendos.

Por outro lado, o SCHD possui 101 nomes, com maior peso em energia (19,88%), consumo defensivo (18,5%) e saúde (16,2%). As maiores posições são ConocoPhillips (COP +0,71%), Lockheed Martin (LMT +1,58%) e Chevron, cada uma com cerca de 4,8% a 5% dos ativos, formando um perfil mais concentrado. Ambos os fundos evitam alavancagem, hedge cambial e outras particularidades estruturais.

Para mais orientações sobre investimento em ETFs, consulte o guia completo neste link.

O que isso significa para os investidores

O Schwab U.S. Dividend Equity ETF oferece um rendimento de dividendos muito superior ao ProShares S&P 500 Dividend Aristocrats ETF. Isso porque o SCHD é orientado para rendimento, investindo em ações que oferecem altos dividendos. No entanto, o índice subjacente, o Dow Jones U.S. Dividend 100™, garante que suas empresas tenham um histórico sólido de dividendos e seleciona seus componentes com base em razões financeiras. Ou seja, apenas empresas de alta qualidade entram no ETF.

Dados do NOBL por YCharts

Por outro lado, o NOBL foca no crescimento dos dividendos em vez do rendimento, investindo apenas em Dividend Aristocrats®. O termo Dividend Aristocrats® é uma marca registada da Standard & Poor’s Financial Services LLC, subsidiária do S&P 500 Global (SPGI 0,40%). Trata-se de um grupo de elite de empresas do S&P 500 que aumentaram seus dividendos por pelo menos 25 anos consecutivos. São empresas consolidadas em seus setores, com finanças sólidas capazes de sustentar dividendos regulares e crescentes.

A combinação de um rendimento mais elevado com taxas significativamente menores (taxa de despesa) faz do SCHD um ETF de dividendos superior para possuir. No entanto, o NOBL é mais adequado para investidores que buscam estabilidade nos dividendos, pois seus componentes têm um longo histórico de aumentos de dividendos.