Entender los riesgos y retornos de la inversión en el mercado de criptomonedas

El mercado de criptomonedas repite subidas y bajadas, y tanto los inversores institucionales como los inversores minoristas enfrentan ganancias y pérdidas en sus inversiones. Sin embargo, ¿por qué los inversores minoristas tienden a sufrir más pérdidas? Si deseas escapar de la "fatalidad de las pérdidas", ¿cómo deberías manejar los activos que tienen pérdidas no realizadas?

Este artículo organiza las causas comunes de las pérdidas que enfrentan los inversores minoristas y ofrece medidas prácticas. ¡Espero que esto ayude a consolidar su posición en el mercado de criptomonedas!

¿Por qué los inversores minoristas pierden en los activos criptográficos? ¿Cuáles son las causas fundamentales de las pérdidas?

1. Falta de selección de activos y carencia de conocimientos especializados que conducen a una entrada ciega

"La "entrada ciega" es una de las principales causas por las que los inversores minoristas sufren pérdidas. Muchas personas tienen un historial excelente en sus actividades principales, pero cuando entran en el mercado de criptomonedas, sufren pérdidas enormes. El núcleo del problema radica en "operar sin comprender". Entrar al mercado sin preparación es lo mismo que comprar un billete de lotería—¡pero la suerte no está presente todos los días!

Lo común es que los inversores minoristas no puedan leer las tendencias del mercado, no puedan juzgar si están en un mercado alcista o bajista, no sepan cómo seleccionar activos ni qué métodos de trading utilizar, y carezcan de estrategia, manteniendo sus posiciones tanto en momentos de subida como de bajada, y finalmente caigan en un "estado de estancamiento a largo plazo", sin reconocer las pérdidas y sin poder ejecutar un stop loss cuando se producen pérdidas. Este tipo de comportamiento en el trading inevitablemente aumenta el riesgo de perder capital.

2. Expectativas de retorno excesivamente altas

En las inversiones, un alto retorno siempre conlleva un alto riesgo. Los activos criptográficos no son una excepción. Sin embargo, muchos inversores minoristas no reconocen este punto y, al ingresar al mercado, sueñan de inmediato con "duplicar su dinero en poco tiempo". Incluso Warren Buffett, conocido como el dios de las inversiones, tiene una tasa de retorno anual de alrededor del 20%, pero muchos inversores minoristas imaginan beneficios anuales de más del 100%. Esta es una expectativa poco realista, y no es sorprendente que finalmente sufran pérdidas y se retiren del mercado.

3. Reacción excesiva a las noticias del mercado

Las noticias del mercado son principalmente tendencias relacionadas con proyectos de criptomonedas y exchanges que son reportadas por los medios. Los inversores minoristas a menudo dependen de estos informes para tomar decisiones de inversión, ya que sus fuentes de información son limitadas. Hay dos problemas principales por los cuales los inversores minoristas pueden sufrir pérdidas debido a las noticias del mercado: la demora en la obtención de información y la incapacidad de juzgar adecuadamente la veracidad de la información.

En términos claros, muchas noticias del mercado se convierten en trampas que atrapan a los inversores minoristas. Dado que hay muchas instituciones especializadas y grandes inversores en el mercado, incluso si las noticias son verdaderas, las ganancias limitadas ya han sido obtenidas por ellos. Los pequeños inversores minoristas casi no se benefician. En el momento en que tales noticias se hacen ampliamente públicas, es muy probable que estén buscando a alguien que asuma las pérdidas.

4. Falta de comprensión sobre el objeto de inversión

De hecho, lo más importante para obtener ganancias en la inversión es entender realmente qué es lo que estás comprando. Sin embargo, muchos inversores minoristas no investigan en absoluto qué es lo que hace el proyecto y compran activos solo por instinto; muchas veces porque piensan "esto parece bueno" o "todo el mundo está comprando, así que yo también compraré".

No es diferente a la apuesta comprar directamente sin verificar el modelo de negocio del proyecto, la viabilidad técnica, el trasfondo del equipo y la solidez del modelo económico del token. En tal estado, ¿cómo se puede determinar cuándo aumentar la posición y cuándo vender? Cuando te das cuenta de que hay algún problema, generalmente ya has perdido una cantidad considerable de dinero.

5. Reacción emocional y falta de preparación mental

Muchos inversores minoristas se emocionan mucho cuando el precio sube rápidamente y se desesperan tan pronto como baja un poco. Cuando no se puede controlar las emociones, las decisiones de inversión son propensas a ser influenciadas por el estado de ánimo. A veces, en un estado de excitación, persiguen altos precios sin poder asumir riesgos, y a veces, por miedo, venden incluso activos de calidad como si fueran basura, tendiendo a perder la capacidad de tomar decisiones racionales.

6. Salida temprana por evasión de pérdidas

La aversión a la pérdida es un concepto de la psicología del comportamiento que se refiere a la diferente sensibilidad que muchas personas tienen hacia las pérdidas y las ganancias. A pesar de que las pérdidas y las ganancias son del mismo monto, generalmente las personas tienden a rechazar más las pérdidas. Por lo tanto, aunque los inversores minoristas posean activos con potencial para obtener grandes ganancias, sufren por las pérdidas diarias debido a la sensibilidad a la pérdida provocada por las fluctuaciones de precio a corto plazo, y finalmente venden antes de que el precio se recupere, renunciando a las ganancias que originalmente podrían haber obtenido.

7. Indecisión y frecuentes cambios de activos

Un problema común que se observa en muchos inversores minoristas es que, a pesar de haber elegido activos tras una investigación adecuada, se sienten impacientes debido a que el aumento es lento o a las fluctuaciones repetidas, y intentan realizar transacciones a corto plazo, para luego intentar regresar a los activos originales. Aunque se puede entender esta forma de pensar, la dificultad real de intercambiar activos en el mercado de criptomonedas es muy alta, lo que conlleva asumir aún más riesgos. Como resultado, en muchos casos, los inversores sufren pérdidas en el comercio a corto plazo y se ven obligados a salir, perdiendo incluso el valor de comprar los activos de calidad que investigaron, y al final solo pueden observar con los dedos cruzados cómo estos activos suben.

8. Comercio ininterrumpido mediante inversión total

El mercado de criptomonedas tiene ciclos de mercados alcistas y bajistas, y durante la caída del mercado bajista, en realidad no hay más del 90% de posibilidades de que los activos generen ganancias. Sin embargo, muchos inversores minoristas no desean alejarse del mercado y, aunque quieren aumentar la eficiencia del capital, es difícil captar con precisión los cambios cíclicos de fortaleza y debilidad de los activos individuales. Además, la inversión total constante acumula fatiga mental, lo que impide que actúen cuando llega la recuperación, perdiendo así oportunidades de ganancias.

¿Qué hacer si los activos criptográficos han acumulado pérdidas?

1. No hay razón para mantener la posesión sin soporte técnico, se debe cortar pérdidas.

Si los activos con pérdidas no realizadas alcanzan ciertos niveles basados en varios análisis técnicos, pero la caída de precios no se mitiga ni se detiene, y no se observan señales de rebote, esos activos ya no deben ser mantenidos. Para prevenir más pérdidas, se debe vender de manera contundente y salir, y reconsiderar la selección de nuevos activos u otros productos de inversión.

2. Si el análisis apoya la continuación de la tenencia, ajuste la posición y establezca una nueva relación riesgo-recompensa.

Si se muestra la posibilidad de recuperación de los activos con pérdidas no realizadas a través de varios análisis técnicos, se debe reducir parcialmente la posición, pero no es necesario vender todo. Sin embargo, dado que ya se han producido pérdidas, es necesario reevaluar la relación riesgo-recompensa (la proporción entre el retorno potencial y el riesgo). Al operar solo en puntos donde se obtenga una relación riesgo-recompensa favorable, se puede asegurar un mayor retorno. En otras palabras, cuanto más cerca se compre de la línea de soporte, menor es el riesgo y mayor es el margen de beneficio. Por el contrario, se debe vender cerca de la línea de resistencia.

3. Buscar métodos diferentes en caso de pérdidas continuas y comercio de alta frecuencia

Si continúas teniendo pérdidas en cualquier activo en el que inviertas y realizas operaciones con alta frecuencia (más de 3 veces al mes), deberías reconsiderar si la estrategia de inversión o los métodos de análisis técnico que estás utilizando son adecuados para ti. Continuar operando con estrategias o indicadores que no se alinean con tus objetivos de inversión, tolerancia al riesgo y situación financiera va en contra de tus metas iniciales. En tal estado, incluso si posees activos con buenas perspectivas, se volverá difícil obtener ganancias.

4. Mantener una actitud tranquila frente a las ganancias y pérdidas

Es un deseo natural de muchas personas querer obtener ganancias en inversiones criptográficas y, además, obtener más beneficios. Sin embargo, las ganancias deben ser recibidas con dignidad y las pérdidas también deben ser aceptadas claramente. Es importante no caer en la auto-satisfacción excesiva o en la arrogancia cuando se obtienen ganancias, y mantener la racionalidad cuando se presentan pérdidas, esperando con calma la próxima oportunidad en el mercado.

Al ingresar al mercado de criptomonedas, puede adoptar diferentes estrategias de inversión de forma individual o combinada, pero para mitigar el riesgo de inversión, considere las siguientes estrategias para diferentes categorías de activos.

1）Estrategia de retención a largo plazo HODLer

En la estrategia HODLer, no es necesario prestar atención constante a las fluctuaciones diarias del precio de los activos en posesión. Al adoptar esta estrategia, lo único que se necesita es mantener activos que tengan un precio de mercado por debajo de su valor intrínseco y que también cuenten con una base sólida en el proyecto. Este "largo plazo" generalmente se refiere a un periodo de 5 a 10 años, durante el cual solo se disfrutarán de los ingresos de staking u otras fuentes de ingresos pasivos.

Por lo tanto, el enfoque de la estrategia HODLer está en la selección de activos, y no en el proceso de retención, por lo que no es necesario considerar en exceso las futuras fluctuaciones de precios o los momentos de compra. Los activos para mantener a largo plazo son una excelente oportunidad de compra cuando el mercado cae drásticamente.

2）estrategia combinada de inversión regular + operaciones en tramos

Esta estrategia de inversión general es diferente de la estrategia HODLer y busca obtener beneficios de fluctuaciones de precios más claras. Los inversores predicen de antemano el grado de subida o bajada del precio al comprar un activo. Si el precio sube como se esperaba o muestra un movimiento muy diferente al esperado, pueden realizar una toma de ganancias, y en caso de bajadas dentro del rango previsto, pueden comprar más y esperar un nuevo aumento.

3）estrategia de negociación a corto plazo de análisis técnico

Esta estrategia de inversión es adecuada para inversores minoristas que reaccionan rápidamente, son sensibles a los cambios del mercado y aceptan el comercio de alta frecuencia. Al llevar a cabo estrategias de comercio a corto plazo, es importante captar el momento exacto y aprovechar las oportunidades rápidamente, pero lo más importante es salir a tiempo antes de que el mercado se invierta. Si se tarda en escapar o no se puede salir, las pérdidas posteriores pueden superar con creces las ganancias anteriores.

¿Cómo pueden los inversores minoristas reducir el riesgo de las inversiones en criptomonedas?

Como inversor minorista, puede que ya sea demasiado tarde para salir por completo después de que sus activos hayan sufrido pérdidas. Sin embargo, es posible minimizar las pérdidas de inversión mediante una preparación antes de las operaciones y coberturas durante las operaciones. Por favor, considere los siguientes métodos (estos son puntos de vista personales y no son consejos de inversión).

Antes de realizar transacciones, elija activos más seguros y de menor riesgo o seleccione un método de transacción adecuado.

▪ Fondo de índice de criptomonedas

Los fondos de índice de criptomonedas, a diferencia de un solo token, no solo permiten la diversificación del riesgo, sino que también seleccionan automáticamente proyectos de calidad gracias al diseño del sistema, y los activos que los componen se ajustan dinámicamente. Dado que los activos con un rendimiento deficiente se excluyen en intervalos regulares, a largo plazo, se puede obtener un retorno relativamente estable al continuar diversificando la inversión en diferentes fondos de índice. Las principales plataformas de intercambio ofrecen una variedad de fondos de índice de criptomonedas, que son opciones adecuadas incluso para principiantes.

▪ comercio algorítmico

Aunque surjan oportunidades en el mercado de criptomonedas, los inversores tienden a verse afectados por las emociones, lo que lleva a que aseguren ganancias demasiado pronto o retrasen las pérdidas. Para resolver este problema, sería bueno aprovechar el trading algorítmico. El trading algorítmico realiza automáticamente transacciones basadas en reglas preestablecidas.