#AnthropicDiscloses$84.5BComputeDealWithSpaceX $ANTHROPIC

Anthropicの$84.5Bのコンピュート額がSpaceXを動かし、IPO前チャートはほとんど動かさなかった

ReutersによるAnthropicの非公開目論見書の調査で見出しとなったのは、SpaceXとのコンピュート契約が2029年までに最大$84.5Bに達するという点だ。これは、SpaceX自身の書類から以前$45B ほどと推測されていた額のほぼ2倍にあたる。以前の数字は、2029年5月まで月額$1.25Bという前提で算出されていたため、その差は基礎分に加えて約$39.5Bの追加キャパシティに相当する。このニュースを受け、SPCXは2.59%上昇して$149.24となったが、これが最も素直な反応だ。これらの契約の大半には90日間の解約権が付いているため、私は$84.5Bを確定した債務ではなく、上限額と見ている。

私が過小評価されていると思う部分は、提出書類の別の箇所にある。Broadcom関連の設備リース契約、約$161.2B分は解約不能と説明されており、10年間で少なくとも$518B に達するインフラ計画全体の一部を構成している。つまり、柔軟な部分がSpaceXとの契約で、硬直的な部分がハードウェアのリースだ。需要が期待を下回ることがあれば、SpaceXとの契約は衝撃を吸収する役割を果たす一方、リースは重しとなる。

ANTHROPICUSDTの1時間足チャートは、見出しよりも静かな物語を示している。現在は2,090.47で、RSIは45.93、MACDはややマイナスだ。価格は99平均の2,079.96、200平均の2,088.97、50平均の2,092.92の間に挟まれており、三方向から収束している。今週最大の出来高は、提出書類の見出しが出た前日ではなく、9月30日のマクロ経済指標発表時に記録され、その際の約2,139までの上昇分はその後完全に失われた。9月22日の高値付近2,193を約4.7%下回り、9月27日の安値付近2,029を約3%上回っている。

私の見方は2,079.96から2,101.58のレンジ内では中立で、ブレイクを取引する。1時間足の終値が2,101.58を上回れば、2,139、次いで2,193が視野に入り、ストップは2,086.19の下に置く。2,079.96を下回って引ければ、2,050、次いで2,029がターゲットとなり、200平均を回復するまでは買い手には回らない。

$84.5Bという数字を、コンピュート需要が増加し続けている証拠と見ますか。それとも、この軍拡競争が単一のバランスシートでは支えきれないほど重くなっている兆候と見ますか？

これは金融助言ではありません。取引や投資の判断を行う前に、必ずご自身で調査してください。