米国の「Appleは中国製メモリを買うな」という一言で、MUとSNDKに資金が殺到した。

最新消息：米国政府は、Appleが中国のメモリサプライヤーに切り替えることを明確に望んでいない。これまで、AIデータセンターがメモリの生産能力を猛烈な勢いで奪い、価格が上昇し続けていたため、Appleは調達先の拡大を模索しており、中国の長鑫存储なども検討対象に入っていた。
一言で言えば、AIがメモリを奪って高騰させ、Appleは中国で安い製品を探そうとしたが、米国政府はそれを望んでいないということだ。
市場の反応は非常に直接的だった。Micronは最新で6％近く上昇し、再び1000ドル台に乗せた。SNDKは9％超上昇し、1790ドル付近まで急騰した。一方、Apple自体は小幅に下落した。
なぜか。Appleが中国のサプライヤーを選択肢から減らせば、米国やその他の中国以外のメモリメーカーの価格交渉力がさらに強まるからだ。MUとSNDKにとっては潜在的な追い風だが、Appleにとっては調達コストが高止まりする可能性を意味する。
これは、AI軍拡競争が非常に現実的な副作用を生み出していることも示している。GPUだけがボトルネックではなく、DRAM、NAND、HBMといった「以前は目立たなかったメモリ」も、今や戦略資源になっている。
ただ、今日の急騰を見てすぐに追随買いするのはやめたほうがいい。MUは今年すでに大幅に上昇しており、SNDKは値動きがさらに激しい。前の1か月で30％—40％下落したかと思えば、今度は数日で急速に戻すこともある。
短期的には、まずMUの1000ドルを維持できるかに注目したい。今日の高値である1036ドル付近が最初の上値抵抗線だ。SNDKはまず1700ドル付近での買い支えを見たい。上方では1825—1830ドルが今日の明確な抵抗線となる。
今回の上昇はAIのストーリーだけではなく、「AI需要＋供給不足＋米国の政策」という3つの力が重なったものだ。だが、このように誰もが知っている強いロジックであるほど、優良企業と良い買い場を混同してはならない。
AIが半導体を奪い、今やAppleがどの会社のメモリを買うかまで、政策問題になり始めている。$MU $SNDK $AAPL #AI #MemoryChips