【米国株市場前】米イランが間接的な技術協議を実施、原油価格と金価格がともに下落　ダウ平均124ドル安（随時更新）

市場消息によると、米国とイランはカタールのドーハで間接的な技術協議を行っており、カタールとパキスタンが仲介役を務め、両者は直接会わない。国際原油価格は下落を続け、NY原油先物は0.9%安の1バレル68.88ドル、ブレント原油先物は1バレル72.28ドルで0.9%安。金価格は引き続き軟調で、NY金先物は0.9%安の1オンス4002ドル、現物金は0.5%安の1オンス3989ドルで、4000ドルを割り込んだ。

米国株三大指数は時間外取引で弱含み、ダウ先物は124ポイント安の52546ポイント、S&P500先物は16ポイント安の7532ポイント、ナスダック先物は145ポイント安（0.5%安）の30378ポイント。

米国は水曜日に6月のADP雇用統計、6月のS&Pグローバル米国製造業PMI確報値、そして6月のISM製造業景況感指数を発表する。

注目銘柄に関して、半導体株は時間外取引で軟調。マイクロン（MU）は時間外で3%超下落。同社CEOのサンジェイ・メロートラ氏はインタビューで、現在の半導体製品の需給バランスの崩れはメモリチップメーカーだけが原因ではないとし、近年、一部の顧客が価格交渉で極端に値下げを迫り、業界の生産能力への投資不足を招き、業界全体が事前に準備できず、AI産業の爆発的な需要に対応できなかったと述べた。

同氏は、2023年には特定の顧客が業界の価格を大幅に引き下げ、以前の3分の1にまで落ち込んだと認めた。価格の暴落によりメモリサプライヤーは売上総利益率がマイナスに陥り、業界全体が新たな生産能力に投資するための十分な財務的柔軟性を欠くことになった。

市場の動き：

【18:00】米イランが間接的な技術協議を実施中、原油・金価格ともに下落、ダウは124ポイント安

【17:00】【AI+Anthropic】米商務省が輸出規制を解除、Anthropicは明日からモデルClaude Fable 5、Mythos 5へのアクセスを再開

【16:40】【AAPL】米連邦最高裁がAppleの上告を受理、Epic Games反トラスト法訴訟「法廷侮辱」判決を審理

【16:30】【トランプ】昨年の暗号通貨利益が93億元超、個人総資産が592億元に急上昇

【16:20】【TSLA】テスラが初のCybercabをテスト、米国はブレーキペダルの装着免除を提案

【16:00】【解雇ラッシュ】マイクロソフトが再び大規模解雇か、数千人規模、Xbox部門が直撃

米国株の終値を見る：

AI株は好調。サンディスク（SNDK）は10.9%高、AMD（AMD）は7.7%高、マーベル・テクノロジー（MRVL）は7.3%高、TSMC（TSM）は4.9%高、Nebius（NBIS）は5.8%高、CoreWeave（CRWV）は4.2%高。ただしマイクロン（MU）は0.8%高にとどまった。

イーロン・マスク関連株は上昇。テスラ（TSLA）は2.1%高、スペースX（SPCX）は4.1%高の170.86ドルで引けた。

米国債価格は下落。米10年債利回りは4.465%に上昇。米国のデータ、特にJOLTSの求人件数が759.4万件と予想の729.6万件を上回ったことが背景。同時にインフレ期待のもと、利上げ圧力が高まっている。

米国とイランはドーハで仲介者を通じて協議中。市場は進展を注視しており、原油価格は弱含み。NY原油先物は1%安の70.07ドル、ブレント原油先物は0.3%安の72.92ドル。現物金はほぼ変わらずの4008.38ドル。

カタール外務省報道官は、米国の中東特使ウィトコフ氏とトランプ大統領の娘婿クシュナー氏がカタールに到着し、調停者と会談して交渉の件について協議する予定だが、現時点で米国とイランの間の高官会談は計画されていないと述べた。

上半期累計では、ダウは8.9%高、S&P500は9.6%高、ナスダックは12.8%高となり、過去3年の上昇基調を継続。

ビットコインは圧力を受け、6万ドルを割り込み、一時58,482ドル。日中3%安。コインベース（COIN）は3.6%安、ストラテジー（MSTR）は6.2%安、サークルは17.7%安。

メトロポリタン投資運用は、人工知能（AI）が引き続き市場成長の中核エンジンであると指摘。エージェント型AIが徐々に基盤構築段階から実際の商業応用へと移行するにつれて、企業の設備投資は引き続き支援されるとしている。同時に市場は、AIの長期的な発展トレンドから真に恩恵を受ける企業と、主に市場心理に依存する銘柄を区別することに重点を置いている。

香港株、ADRの状況は随時更新。詳細は次のページへ。

市場の動き：

【14:59】ダウ先物は15ポイント高の52587ポイント、S&P500先物は6ポイント高の7506ポイント、ナスダック先物は71ポイント高（0.2%高）の30124ポイント。

【14:59】原油は1%安。NY原油先物は1.1%安の70ドル、ブレント原油先物は1.4%安の72.14ドル。金は堅調。NY金先物は0.1%高の4043ドル、現物金は0.3%高の4028ドル。

【14:07】【FRB人事】91年の先例を覆す、米連邦最高裁が大統領の高官解任権限を拡大、FRBの独立性は限定的に保護、クック理事は暫く留任

【12:39】【米国株分析】ダウが初めて52000ポイント超えで引け。アナリストは「現水準でハイテク株を売り、伝統株を買うべきではない。AI関連株は引き続き人気」と指摘

【12:33】【原油見通し】モルガン・スタンレーが再び原油価格予想を下方修正、2週間で2回目。第4四半期のブレント原油は80ドルと予想

【11:07】【AAPL】Appleのインド工場タタがハッカー攻撃を受ける。iPhone 18の実機写真、チップ、サプライヤーリストなどのデータがダークウェブに流出

【09:43】【円相場】円が162円を割り込み、対ドルで40年ぶりの安値。対円で4.82円。アナリストは「介入しても効果は一時的」と指摘

【01:32】【META】WhatsAppがユーザー名機能を開始、30億ユーザーが電話番号を公開せずに利用可能に

【00:57】【GOOGL】Google Cloudが科学研究用AIモデルを公開、創薬や半導体材料の研究開発を狙う

【00:19】【AAPL】Apple、インドの反トラスト法調査に対抗、規制報告書は粗雑すぎると批判

====以下は6月29日の米国株市場の状況====

月曜日：ナスダックが2%超上昇、ダウは306ポイント高、円は40年ぶり安値。トランプ「FRB理事クックの重要な決定を阻止する」

中東情勢の緩和を受け、投資家は米ハイテク株を買い、月曜日の米国株は上昇。ナスダックは2%超上昇。ダウは一時435ポイント高。市場はFRB議長ウォッシュの今週のECB年次総会での発言に関心を寄せ、今後の金利政策の手がかりを探している。円は対ドルで40年ぶりの安値を記録。

米国株の終値を見る：

ダウは52,182ポイントで引け、306ポイント高。S&P500は1.18%高、ナスダックは2.07%高。

米連邦最高裁は、トランプ大統領が現在、FRB理事のリサ・クックを解雇する権限を持たないと判断し、金融政策は政治的干渉を受けるべきではないと述べた。トランプ氏はソーシャルメディアで応答し、クック訴訟に対して相応の行動をとり、彼女がFRBの金融政策問題に関して重大な決定を下すことがないようにすると述べた。

クック氏は声明で、裁判所の判決は健全な経済運営を長年支えてきた原則、すなわちFRBは政治的干渉なしに、証拠と独立した判断のみに基づいて全ての政策決定を行わなければならないという原則を再確認するものだと述べた。

スペースXは来月ナスダック100指数の構成銘柄に採用され、株価は7.1%高。AIソフトウェア株が好調。アルファベットは正式にダウ平均の構成銘柄に採用され、株価は4.8%高。テスラは8.5%高。

米国の企業グループが反トラスト法に基づく集団訴訟を起こし、サムスン、SKハイニックス、マイクロンを提訴。起訴内容の詳細には、4年間で700%もの価格上昇、HBMを名目にした従来型DRAMの減産などが含まれる。提訴日は6月25日（先週木曜日）で、メモリー株の急落時期と一致する。マイクロンは一時9.6%下落したが、引けは1.1%高に転じた。サンディスク（SNDK）は一時9.4%下落したが、引けは下落幅を1.9%に縮めた。

原告は、サムスン、SKハイニックス、マイクロンが世界のDRAM市場で90%超の圧倒的な支配的地位を利用し、表向きはAIブームに対応するために高帯域幅メモリー（HBM）に生産能力を移行すると主張しながら、実質的には人為的に不足を生み出し、HBMを「煙幕」として使用し、従来型のDDR3およびDDR4チップの生産を協調して削減し、小売市場に深刻な不足を故意に引き起こしたと非難。一般DRAMの価格は過去4年間で約700%上昇したと主張。原告の経済学的論拠によれば、健全な競争市場では価格高騰はメーカーの「増産」を促して市場シェアを奪い合うはずだが、3大メーカーは逆に「共同で供給を縮小」しており、明らかに共同独占の黙契があるとしている。

一方、最高裁はトランプ大統領に連邦取引委員会（FTC）および、長年にわたり政治から独立していた大多数の（全てではないが）機関の官僚を自由に解任する道を開いた。長年政治的に保護されてきた機関にとって、これは歴史的な崩壊である。この判決は、約100年の歴史を持つ先例「ハンフリー執行官事件」（Humphrey's Executor）を覆すものだ。この先例は、特定の理由がない限り独立機関の委員は解任できないと定めていた。

トランプ氏はTruth Socialでこの判決を歓迎し、「大きな勝利」であり、自身の官僚解任権限を確認するものだと述べた。「この歴史的かつ前例のない判決を勝ち取った現職大統領として、大統領権限に関する最も重要な判決の一つであることを光栄に思う。」

しかし、この6対3の判決は連邦準備制度理事会（FRB）を免除しており、これは最高裁が中央銀行に対して異なる見解を持っていることを示す以前からのシグナルと一致する。ジョン・ロバーツ長官は、中央銀行には「独自の歴史的伝統」があると述べた。

トランプ氏はイランへの攻撃を止め、火曜日にドーハで和平交渉を再開すると述べた。NY原油先物は2.2%高の70.75ドル、ブレント原油先物は1.61%高の73.15ドルで引けた。

リッチモンド連銀総裁のバーキン氏は、現在のインフレは高すぎると警告したが、物価圧力がまもなく緩和する兆候もあると述べた。ホワイトハウス国家経済会議委員長のケビン・ハセット氏は、木曜日の雇用統計が「また力強い数字」を示す可能性があると述べた。また、AIによる生産性の向上はデフレ効果を持つため、現時点での利上げ論拠はそれほど強固ではないと述べた。

ドル指数は軟化し、0.2%安の101.13。しかし10年米国債利回りは4.381%に上昇。

円は0.14%安の1ドル=161.98円。2024年7月の安値を下回り、1986年以来の安値を記録。投資家は日本当局が再び介入するかどうかに注目している。

香港株、ADRの状況は随時更新。詳細は次のページへ。

市場の動き：

【21:30】ダウは164ポイント高の52,040ポイントで寄り付き。ナスダックは1.1%高の25,578ポイント。S&P500は52ポイント高の7,406ポイントで寄り付き。

【19:17】ダウ先物は168ポイント高、ナスダック先物は1%高、S&P500先物は45ポイント高。

【15:18】ダウ先物は95ポイント高の52,304ポイント、S&P500先物は37ポイント高の7,439ポイント、ナスダック先物は219ポイント高（0.7%高）の29,587ポイント。

【15:18】NY原油先物は1%高の69.92ドル、ブレント原油先物は0.5%高の72.32ドル。NY金先物は0.5%安の4,074ドル、現物金は0.7%安の4,058ドル。

【15:01】【AI+演算能力】演算能力が需要に追いつかず、GoogleがMetaへの「供給制限」を報じられる。Geminiの利用上限を制限

【12:44】【メモリー】サムスン、SKハイニックスが10兆ウォン規模のAI半導体拡張計画か。韓国政府と月曜午後2時に「三大プロジェクト」発表。モーニングスターが拡張リスクを分析

【11:40】【伝統打破】米国建国250周年記念限定「愛国者パスポート」、トランプ氏が現職大統領として初めてパスポートに掲載

【10:46】【AI+Anthropic】オーストリアがEUにAnthropic誘致を提案、米国の輸出規制突破を目指す

【10:42】【AAPL】Appleが長鑫存儲からのチップ調達承認を求める、エンティティリスト入り回避か。郭明錤は「真相は2027年のメモリー需給ギャップ危機」、シティは「長鑫存儲の世界的地位向上」と指摘

【06:46】【イラン危機】原油上昇、Axios報じる「米イランが相互攻撃停止、火曜日にホルムズ海峡交渉」

【06:00】ChatGPT開発元のOpenAI、上場を来年に延期と報道。AIハードウェア株は圧迫され、先週末の米国株はまちまち。ダウは最大305ポイント下落、ナスダックは5日連続下落。ダウは51,876ポイントで引け、44ポイント安。S&P500は0.05%安。ナスダックは0.24%安。

米国株の終値を見る：

先週の米国株動向の詳細は以下を参照：【米国株終値】OpenAI上場来年に延期でナスダック続落0.2％、カシュカリ氏は年内1回利上げ予想、ダウは44ポイント反落