最近私の注目を集めているのは、AIブームは単に1兆ドル企業を生み出すだけでなく、まったく新しい世代の企業を創出している可能性があるということです。すでにNvidiaが4.39兆ドルに達したことは知っていますが、真の疑問は、他に誰がその1兆ドルクラブを突破するのかということです。

次の1兆ドルプレーヤーになる可能性のある3つの企業を紹介します。正直なところ、その中にはすでにあなたが思っているよりも近いところにいる企業もあります。

まず、サムスンです。韓国の巨大テック企業は現在7728億ドルで、実際にその1兆ドルの壁を越える最も近い存在です。私の目を引いたのは、2025年第4四半期の営業利益が前年同期比でほぼ3倍になったことです。なぜか？AIはGPUだけでなく、膨大な量のRAMとDRAMも必要とするからです。そして、2026年第1四半期に向けてRAMの価格が50%以上上昇すると予想されている中、サムスンはこの波にしっかり乗っています。過去1年で217%の上昇を見せており、まだ伸びしろがあります。

次に、マイクロン・テクノロジーです。こちらは4695億ドルと少し遠いですが、成長の軌道は実際よりも積極的です。12ヶ月で373%の増加、最新四半期の売上高は前年比57%増、純利益は180%増と、まさに1兆ドルに到達する勢いです。マイクロンもサムスンと同じ追い風を受けています—メモリ不足、AI需要、減速の兆しは見えません。

最後に、ASMLです。これは最も興味深い企業で、世界で唯一極紫外線リソグラフィーマシンを製造している会社です。これは誇張ではなく、実際の独占力です。時価総額は5420億ドルで、サムスンよりも1兆ドルから遠いですが、重要なのは、昨年の受注は48%増加し、売上は20.6%、純利益は32.4%増加したことです。これは誰もが必要としながらもあまり語られない、静かなインフラのプレーヤーです。

では、次に1兆ドルに近づくのはどこか？サムスンが最も早くそのジャンプを果たしそうですが、これら3つの企業すべてに正当な道筋があります。AIインフラの武器競争は止まる気配がなく、これらの企業はまさにこの金鉱のためのシャベルと道具です。彼らが1兆ドルに到達するかどうかは、AIの勢いが続くかにかかっていますが、今のところこのトレンドは一つの方向を指しています。