BabyGi

Indeks dolar AS langsung menembus ke bawah 99,5 dalam dua hari terakhir, menyentuh sekitar 99,19 dan mencetak level terendah baru dalam hampir 10 minggu
Pada dasarnya, tiga faktor ini yang menggerus kepercayaan terhadap dolar AS
▶️ Data ketenagakerjaan mengecewakan
Data lapangan kerja nonpertanian turun secara tak terduga, dan pasar tenaga kerja mendingin jauh lebih cepat dari perkiraan
▶️ Ekspektasi pemangkasan suku bunga sepenuhnya terkunci
Ditambah inflasi yang terus menurun dan ekonomi yang mendingin, pasar kini sepenuhnya memperkirakan pemangkasan suku bunga pada September
▶️ Imbal hasil

Perjanjian jangka panjang SanDisk jadi sorotan, bagaimana kali ini SanDisk bisa mengubah saham siklikal menjadi saham dengan pembagian bonus besar?
Rencana jangka panjang yang diumumkan kali ini
▶️Modelnya berubah: saham siklikal menjadi arus kas dari kontrak jangka panjang
Dulu, chip memori bergantung pada kondisi pasar, dengan harga yang melonjak dan anjlok drastis. Kali ini, SanDisk sekaligus menandatangani kontrak jangka panjang baru dengan 8 pelanggan besar pusat data, untuk jangka waktu hingga 5 tahun dan nilai total sekitar 93,9 miliar dolar AS. Ini langsung mengubah penjualan hardware

Volume transaksi BTC menyusut, bisakah pembelian ETF kembali menguat?
Perubahan di pasar saat ini cukup jelas: bukan berarti tidak ada yang membeli BTC, tetapi pembelian marginal jelas melemah
Pada minggu pertama Agustus, ETF Bitcoin AS masih mencatat arus masuk bersih berturut-turut, dengan total sekitar 8,54 miliar pada tanggal 3–7; pada minggu kedua langsung berbalik, dengan arus keluar bersih sekitar 390 juta pada tanggal 10–14
Harga tertahan di sekitar 63 ribu, volatilitas tidak besar, tetapi dana sudah mulai keluar, menunjukkan bahwa yang kurang saat ini bukan volatilitas, melainkan dana

Selamat pagi 🥱 Memang agak pagi 😪
Nasihat pagi 🌞
Biarkan semuanya terjadi
Karena yang tidak kamu izinkan
Juga akan terjadi
Dengan mengizinkannya
Kamu juga bisa terlihat sedikit lebih lapang dada

Konsumsi meredup sementara inflasi kembali memanas, pilihan apa yang akan diambil The Fed pada September?
Kemungkinan besar The Fed akan mempertahankan kebijakan pada September. Pendinginan konsumsi memang diinginkan oleh kebijakan, dan selama tidak terjadi resesi yang anjlok drastis, The Fed akan terus memanfaatkan suku bunga tinggi untuk mengulur waktu. Ambang kenaikan suku bunga sangat tinggi, tetapi pemangkasan suku bunga juga masih jauh dari jangkauan.
Selanjutnya, ekspektasi inflasi perlu dipantau. Pelemahan konsumsi sudah lama diperhitungkan, tetapi begitu ekspektasi inflasi terlepas da

Persaingan antara OpenAI dan Anthropic pada dasarnya telah beralih dari adu teknologi menjadi adu kemampuan menghasilkan uang
Pendapatan tahunan OpenAI melonjak hingga 250 miliar dolar AS, dengan valuasi yang diperkirakan mencapai 850 miliar dolar AS. Dengan mengandalkan pembayaran B2B yang sangat kuat, pendapatan tahunan Anthropic pada kuartal kedua menembus 47 miliar dolar AS, sementara valuasi IPO-nya bahkan disebut-sebut mencapai 2 triliun dolar AS
Jika hanya boleh memilih satu, saya lebih menjagokan Anthropic
▶️ Perpanjangan pelanggan B2B lebih stabil:
OpenAI memiliki arus pengguna konsum

Meme coin “牛来” yang kemarin mendadak viral di BSC sebenarnya proyek seperti apa?
Sumbernya sangat absurd: film animasi musim panas 《牛来》 menjadi bahan lelucon di seluruh internet karena produksinya kasar dan pemodelannya abstrak. Publik menemukan bahwa seluruh film itu dibuat sendiri oleh sutradara dan ibunya selama 5 tahun, dan ketulusan berkualitas rendah ini justru memicu orang-orang untuk beramai-ramai datang, membuat pendapatan box office melonjak dari 7.000 yuan hingga menembus 1,5 juta yuan
Meme coin bernama sama yang memanfaatkan tren ini, sekaligus membawa pertanda baik untuk bull mark

Apa arti patung di depan gerbang utama Istana Gyeongbokgung, Seoul, Korea Selatan ini?
Tidak paham? 🫪
#景福宫 # Korea Selatan🇰🇷

Langkah The Fed untuk menopang perekonomian sudah sangat jelas. Dalam data terbaru, inflasi keseluruhan turun menjadi 3,4%, inflasi inti turun menjadi 2,5%, ditambah data ketenagakerjaan sebelumnya yang lemah, sehingga penurunan suku bunga pada September hampir tidak diragukan lagi.
Selanjutnya, kita terus mencermati beberapa sektor ini ⬇️
▶️Makro dan saham AS
Siklus likuiditas paling ketat sudah berlalu. Dalam jangka pendek, saham AS akan mengalami reli yang dipicu ekspektasi penurunan suku bunga, yang menguntungkan sektor teknologi dan pertumbuhan.
Namun, dalam jangka menengah hingga panjan

Sebelum CPI diumumkan malam ini, hal paling berbahaya bagi pasar bukanlah datanya, melainkan posisi dana yang terlalu ekstrem
Dana tren seperti CTA telah mendorong posisi short obligasi ke level tertinggi dalam sejarah, yang sama saja mengubah pasar menjadi panci bertekanan tinggi
1. Risiko sangat tidak simetris
Ruang bagi posisi short untuk terus menekan harga ke bawah sangat kecil, tetapi selama CPI sedikit lebih rendah, atau inflasi inti mengeluarkan sedikit sinyal pendinginan, short squeeze akan langsung terpicu. Posisi short yang menumpuk di level tinggi hanya bisa membeli kembali obliga

Minggu lalu saham AS melonjak, banyak orang bertanya, apakah perdagangan AI benar-benar kembali?
Sebenarnya sama sekali tidak sesederhana itu. Jika mencermati pergerakan pasar, akan terlihat bahwa yang benar-benar diperdagangkan pasar minggu lalu adalah meredanya tekanan harga minyak dan suku bunga secara bersamaan
Pelunakan situasi di Timur Tengah untuk sementara mendorong harga minyak anjlok, melemahnya lapangan kerja nonpertanian membuat urgensi kenaikan suku bunga The Fed turun drastis, ditambah lebih dari 80% perusahaan masih memberikan penopang laba, sehingga pasar tidak memperhitungkan

Strategy menjual aset kripto, kerugian Trump Media, inti surutnya pasar kripto bukanlah harga, melainkan narasi dana yang berubah
Strategy mulai menjual BTC, Trump Media membukukan kerugian 238 juta dolar AS pada kuartal kedua, Grayscale menarik sebagian pengajuan ETF kripto
Pasar sebelumnya didorong oleh tiga jenis narasi
Institusi terus membeli BTC, Trump membawa ekspektasi kebijakan kripto, ETF altcoin menarik dana
Namun kini dana mulai menghitung ulang: apakah narasi-narasi ini benar-benar mampu menghasilkan arus kas jangka panjang?
Makna terbesar dari penjualan aset kripto oleh Strategy b

Pernahkah Anda melihat aksi luar biasa seperti mengubah pesaing menjadi santapan sendiri tanpa mengeluarkan uang sepeser pun?
Baru-baru ini, SK hynix melakukan aksi seperti itu. Di permukaan, penjualan saham Kioxia oleh Toshiba menyebabkan perubahan struktur pemegang saham, sehingga SPC2 yang berada di bawah Bain menjadi pemegang saham terbesar secara nominal dengan kepemilikan 14,19%. Namun, karena SK hynix telah sepenuhnya membeli obligasi konversi SPC2 tersebut delapan tahun lalu, SK hynix secara wajar menjadi pemegang saham terbesar Kioxia yang tersembunyi secara de facto
🪁 Strategi penyu

Kabarnya Apple pergi menguji chip ChangXin Memory? Tampaknya hanya mencari opsi cadangan, tetapi sebenarnya ini adalah perhitungan cerdik Cook di tengah lonjakan harga memori
1. Apple menjadikan ChangXin sebagai alat tawar untuk menekan harga $AAPL
Kapasitas produksi ChangXin saat ini sulit menggerakkan pasokan global Apple dalam jumlah besar, tetapi selama lulus pengujian, Apple bisa mendapatkan kembali daya tawarnya di hadapan Samsung, SK Hynix, dan Micron. Selain itu, penggunaan hanya pada perangkat yang dijual di pasar domestik juga dapat menghindari sebagian risiko $SKHY $MU
2. Hanya bi

Intel berencana memperbesar penerbitan saham untuk menghimpun sekitar 20 miliar dolar AS
🤔 $INTC tiba-tiba hendak menghimpun 20 miliar dolar AS di bursa AS, tetapi Wall Street malah berebut ikut membeli. Sebenarnya apa strategi raksasa veteran ini?
Awalnya perusahaan hanya berencana menerbitkan saham tambahan senilai 15 miliar dolar AS, tetapi permintaan pembelian langsung melonjak hingga 100 miliar dolar AS. Intel pun sekalian menaikkan skalanya menjadi 20 miliar dolar AS, dengan harga sekitar 95 dolar AS per saham, atau setara diskon sekitar 6,5%
Meski kepemilikan terdilusi lebih dari 3% d

Apakah reli AI putaran kedua telah tiba?
Pekan lalu, saham AS mengalami pemulihan yang signifikan. S&P 500 naik 3,58% secara mingguan, Nasdaq naik 5,19%, sementara Indeks Semikonduktor Philadelphia bahkan melonjak 9,24%.
Banyak orang akan bertanya, apakah reli AI telah kembali? Menurut saya, belum bisa disimpulkan sesederhana itu. Pada reli AI sebelumnya, pasar memperdagangkan logika utama bahwa GPU NVIDIA laris manis.
Namun kini, yang ingin dilihat pasar adalah logika lapis kedua: apakah dana AI sudah mulai mengalir ke seluruh rantai industri? Dengan kata lain, menyebar dari GPU ke sektor-sek