Persetujuan FCA Tak Akan Membuka Brankas Bank Inggris bagi Kripto

• Sembilan dari 10 bank ritel terbesar di Inggris saat ini memblokir atau membatasi transaksi terkait kripto.
• Pembatasan sangat bervariasi, mulai dari pemblokiran total kripto keluar di Chase UK hingga batas £10.000 di HSBC UK.
• Regulasi kripto penuh FCA mulai berlaku pada 25 Oktober 2027, tetapi otorisasi tidak akan mewajibkan bank melonggarkan kontrol pembayaran.
• Kebijakan bank akan menunjukkan apakah otorisasi FCA mengubah cara keuangan tradisional memperlakukan perusahaan kripto.

Inggris akan segera menerapkan standar yang jauh lebih ketat bagi perusahaan kripto, tetapi persetujuan regulator tidak akan menjamin akses tanpa batas ke rekening bank nasabah. Ketika regulasi kripto baru Financial Conduct Authority mulai berlaku pada 25 Oktober 2027, perusahaan yang menjalankan aktivitas teregulasi akan memerlukan otorisasi berdasarkan Financial Services and Markets Act. Namun, bank tetap bebas memblokir atau membatasi pembayaran ke platform kripto, The Banker melaporkan. Sembilan dari 10 bank ritel terbesar di Inggris saat ini menerapkan pembatasan. Hasilnya adalah pemisahan regulasi dengan konsekuensi praktis. Dua nasabah dapat mencoba mendanai bursa yang sama dan telah diotorisasi FCA, tetapi menghadapi batas yang sepenuhnya berbeda, tergantung bank yang menyimpan uang mereka. Regulasi FCA yang Lebih Ketat Berhenti di Bank Perubahan yang akan datang pada 2027 jauh melampaui kerangka pendaftaran anti-pencucian uang saat ini. Aturan final FCA membawa beragam aktivitas kripto ke dalam cakupan regulasinya, termasuk platform perdagangan, kustodi, transaksi, staking, dan pinjaman. Perusahaan akan menghadapi persyaratan yang mencakup ketahanan prudensial, tata kelola, perlakuan terhadap nasabah, ketahanan operasional, dan perilaku pasar. Pendaftaran yang ada tidak otomatis berubah menjadi otorisasi FSMA. Periode pengajuan berlangsung dari 30 September 2026 hingga 28 Februari 2027. Perusahaan yang mengajukan dalam periode tersebut dapat memenuhi syarat untuk ketentuan transisi jika permohonan mereka masih ditinjau ketika regulasi mulai berlaku.
Proses otorisasi tersebut menentukan apakah bisnis kripto memenuhi standar FCA. Keputusan terpisah tetap dibuat ketika nasabah mencoba mengirimkan uang kepadanya.

Siapa yang mengendalikan jalur menuju bursa kripto?

LANGKAH 1

Nasabah

Meminta transfer ke platform kripto

LANGKAH 2

Bank Inggris

Dapat menyetujui, membatasi, atau memblokir pembayaran

LANGKAH 3

Perusahaan Kripto

Otorisasi FCA menentukan apakah perusahaan tersebut dapat beroperasi

Pemisahan: FCA mengatur perusahaan kripto. Bank tetap mengendalikan pembayaran nasabah.

£10.000 Dapat Diizinkan di Satu Bank dan Diblokir di Bank Lain Perbedaannya sudah terlihat dalam kebijakan bank. Chase UK memiliki pendekatan paling ketat di antara bank-bank besar yang diperiksa. Bank ini memblokir transfer bank keluar dan pembayaran kartu yang diidentifikasinya sebagai transaksi kripto, sekaligus tetap mengizinkan pembayaran masuk dari bursa kripto. NatWest mengizinkan pembayaran kripto yang teridentifikasi, tetapi membatasinya hingga £1.000 per hari dan £5.000 dalam periode 30 hari. Di HSBC UK, batasnya jauh lebih tinggi: £2.500 per transaksi dan £10.000 dalam periode 30 hari berjalan untuk pembayaran dan pembelian dengan kartu debit yang melibatkan bursa kripto. Pembelian dengan kartu kredit tetap dilarang. HSBC mengatakan pembatasan tersebut diberlakukan sebagai tanggapan atas meningkatnya penipuan mata uang kripto. Barclays juga mengizinkan transfer kripto dengan batasan, termasuk batas £2.500 per Faster Payment dan £10.000 per bulan kalender, sementara pembelian kripto melalui Barclaycard dilarang. Perbedaan praktisnya besar. Nasabah yang mencoba memindahkan £10.000 ke kripto berpotensi tetap berada dalam ambang batas bulanan yang dinyatakan HSBC atau Barclays, memerlukan lebih dari satu periode 30 hari di NatWest, atau mendapati transaksi keluar ditolak di Chase. Hal yang penting bukanlah kebijakan mana yang lebih longgar. Intinya, transaksi kripto mendasar yang sama menerima perlakuan yang sangat berbeda di seluruh sistem perbankan Inggris. Mengapa Persetujuan FCA Mungkin Tidak Menghapus Batasan Pembatasan bank terutama dirancang berdasarkan risiko penipuan dan kejahatan keuangan, yang menjelaskan mengapa regulasi bursa yang lebih ketat mungkin tidak otomatis menghapusnya. Bursa yang telah diotorisasi FCA dapat memenuhi persyaratan modal, tata kelola, dan perilaku pasar, tetapi tetap menerima uang dari nasabah yang telah dimanipulasi oleh penipu. Otorisasi terhadap tujuan transfer tidak membuktikan bahwa setiap pembayaran yang menuju ke sana adalah sah. HSBC secara eksplisit mengaitkan pembatasannya dengan meningkatnya penipuan kripto, misalnya, sementara The Banker melaporkan bahwa FCA akan mendorong bank untuk menghindari pembatasan menyeluruh, alih-alih memaksa mereka mengubah kebijakan. Hal itu membuka ruang bagi perubahan yang lebih bernuansa setelah 2027. Bank dapat mempertahankan kontrol penipuan sekaligus membedakan antara platform yang telah diotorisasi FCA dan pihak lawan transaksi di luar cakupan regulasi Inggris. Apakah mereka akan melakukannya akan menjadi hal penting secara komersial bagi perusahaan yang menghabiskan tahun depan untuk memperoleh otorisasi. Kebijakan Bank Menjadi Ujian Kedua bagi Regulasi Inggris Daftar kripto FCA yang ada menunjukkan bahwa melewati gerbang regulasi Inggris sudah jauh dari otomatis. Halaman data saat ini, yang diperbarui pada September, melacak permohonan dan hasil berdasarkan kerangka MLR, sementara proses FSMA yang akan datang lebih luas dan terpisah. Mulai Oktober 2027, FCA akan dapat mengukur berapa banyak perusahaan yang berhasil melewati standar regulasi baru. Kebijakan bank akan menyediakan bukti tambahan. Jika pemblokiran menyeluruh berubah menjadi kontrol khusus berdasarkan pihak lawan transaksi, batas meningkat untuk bursa yang telah diotorisasi, atau akses pembayaran menjadi lebih konsisten, status FCA akan memperoleh nilai di luar izin formal untuk beroperasi. Jika pembatasan saat ini hampir tidak berubah, Inggris dapat memiliki industri kripto yang jauh lebih teregulasi tanpa secara signifikan mempermudah sebagian nasabah mengakses industri tersebut melalui bank mereka. Perbedaan itu juga penting bagi ambisi aset digital pemerintah yang lebih luas. Regulasi dapat menjadikan perusahaan kripto pihak lawan transaksi yang lebih kredibel, tetapi kegunaannya sebagai sinyal sebagian bergantung pada apakah bagian lain dari sistem keuangan mengakuinya. Pada akhir 2027, jawabannya seharusnya terlihat dalam sesuatu yang lebih sederhana daripada dokumen pengajuan regulasi: berapa banyak uang yang sebenarnya diizinkan untuk dikirim oleh nasabah Inggris.