#USIranTensionsOilSurges5.7%

KETEGANGAN AS IRAN HARGA MINYAK MELONJAK 5,7 PERSEN PASAR ENERGI TEGANG

Minyak kembali dalam mode risiko Harga minyak mentah melonjak 5,7 persen dalam satu sesi saat ketegangan AS Iran memanas dan trader memperhitungkan konflik yang lebih luas yang dapat mengganggu pasokan melalui Selat Hormuz

PERGERAKAN DALAM ANGKA

Minyak mentah WTI naik 5,7 persen hari ini hari terbaik dalam beberapa bulan
Brent naik hampir 5,4 persen mengikuti WTI
Tertinggi intrahari sempat mencatat lonjakan lebih dari 6 persen sebelum sedikit mereda
Saham energi memimpin hari ini dengan XLE naik lebih dari 3 persen

Volume melonjak di atas rata-rata 30 hari saat hedger bergegas membeli call option sisi atas

PEMICU LONJAKAN

Satu Retorika langsung Peringatan baru dari kedua pihak terkait perundingan nuklir dan serangan regional Pembicaraan tentang gagalnya perundingan jalur belakang mengangkat premi risiko perang

Dua Pergerakan militer Aset AS diposisikan ulang di kawasan Teluk dan laporan insiden drone di dekat Hormuz

Tiga Kekhawatiran tentang titik sempit minyak Selat Hormuz membawa sekitar 20 persen arus minyak global dan sebagian besar LNG Ancaman apa pun terhadap jalur itu dengan cepat menambahkan premi risiko 5 hingga 10 dolar AS per barel

Empat Cadangan penyangga yang rendah SPR AS masih di bawah level historis tertinggi dan kapasitas cadangan OPEC mengetat setelah berbulan-bulan melakukan pemangkasan

MENGAPA 5,7 PERSEN PENTING

Lonjakan harian 5,7 persen bukanlah gangguan kecil Angka itu setara dengan sekitar 4 dolar AS per barel pada harga minyak 70 dolar AS Untuk dunia yang menggunakan 102 juta barel per hari itu berarti tambahan pengeluaran minyak 400 juta dolar AS per hari

Hal itu juga mengubah perhitungan inflasi Kenaikan harga minyak mendorong CPI utama sebesar 0,2 hingga 0,3 poin dalam sebulan jika pergerakan ini bertahan Hal itu langsung memengaruhi peluang kenaikan suku bunga Fed yang sudah meningkat pekan ini

DAMPAK RIIL KE PASAR

Ekuitas Saham maskapai penerbangan kapal pesiar dan ritel turun seiring meningkatnya kekhawatiran biaya bahan bakar
Obligasi Imbal hasil naik saat kekhawatiran inflasi kembali
Dolar Naik karena permintaan aset safe haven ditambah permintaan dolar petrodolar akibat kenaikan harga minyak
Emas Naik sebagai lindung nilai perang
Kripto Bercampur BTC bertahan di dekat 79000 tetapi peluang kenaikan suku bunga membatasi kenaikan saat harga minyak melonjak

PETA PASOKAN BERISIKO

Produksi Iran mendekati 3,2 juta barel per hari Skenario sanksi penuh atau serangan dapat menghilangkan lebih dari 1 juta barel

Rute Irak Kuwait UEA semuanya melewati dekat Hormuz Bahkan jika mereka tetap memompa minyak biaya asuransi melonjak

Arus LNG dari Qatar juga berisiko Harga gas Eropa dan Asia melonjak 4 persen sebagai dampaknya

TIGA SKENARIO MULAI SEKARANG

Skenario dasar Perundingan tetap tegang tetapi tidak ada serangan Harga minyak mempertahankan kenaikan 5 persen lalu menghapus 30 persen lonjakan dalam 3 hingga 5 hari

Skenario eskalasi Serangan terbatas terhadap proksi atau insiden angkatan laut Harga minyak bertambah 8 hingga 12 persen lagi dengan Brent menuju 85 hingga 90

Skenario parah Penutupan atau hampir ditutupnya Hormuz selama beberapa hari Harga minyak dapat melonjak 20 hingga 30 persen dengan cepat menuju lebih dari 100 sebelum respons SPR dan OPEC

YANG DIPANTAU TRADER SELANJUTNYA

Pernyataan Gedung Putih dan Teheran dari jam ke jam
Pelacakan kapal tanker yang melewati Hormuz melalui data AIS
Pemaparan Pentagon mengenai pengerahan di Teluk
Data stok mingguan EIA Penurunan atau kenaikan stok minyak mentah AS akan menambah volatilitas
Komentar OPEC Petunjuk apa pun tentang tambahan barel untuk membatasi harga

PANDANGAN PERDAGANGAN

Posisi long minyak agresif mencari harga bertahan di atas level tertinggi hari sebelumnya untuk momentum menuju 82 hingga 84 WTI
Trader konservatif menunggu pullback ke 50 persen lonjakan di sekitar zona kenaikan 3 persen
Hedger Maskapai penerbangan dan perusahaan pelayaran menggunakan call spread untuk membatasi biaya bahan bakar
Trader kripto memantau peluang kenaikan suku bunga Permintaan minyak yang tetap kuat membuat Fed tetap ketat dan membatasi reli aset berisiko

INTINYA

5,7 persen adalah cara pasar mengatakan bahwa minyak tidak lagi hanya soal pasokan dan permintaan Ini soal premi risiko perang

Jika ketegangan AS Iran mereda lonjakan ini akan menghilang Jika meningkat harga minyak dapat terus naik dan menyeret inflasi peluang suku bunga serta ekuitas bersamanya

Energi kembali menjadi penggerak makro utama pekan ini
$XTIUSD $XBRUSD $CL