Analis: logika dasar sektor chip penyimpanan dinilai ulang, saham unggulan turun lebih dari 20% dalam beberapa minggu terakhir

TechFlow Deep Tide, 11 Juli, menurut laporan dari CCTV Finance, sektor chip penyimpanan di saham AS mengalami koreksi kolektif setelah menyentuh puncak pada akhir Juni. Sandisk, Micron Technology, Seagate Technology, Western Digital, dan pemimpin industri lainnya mencatat penurunan harga saham masing-masing selama beberapa pekan terakhir lebih dari 20%. Pemicu utamanya adalah kekhawatiran pasar terhadap kelebihan kapasitas komputasi setelah Meta menjual daya komputasi, sementara variabel intinya adalah apakah kesenjangan teknis di antara berbagai model AI skala besar akan terus menyempit.

Insider industri menyebutkan, dalam sejarahnya sektor chip penyimpanan memiliki siklus yang sangat nyata—saat industri sedang bagus, para produsen secara serentak meningkatkan kapasitas sehingga harga jatuh tajam, seluruh industri mengalami kerugian, lalu kemudian mereka secara bersamaan menyusutkan belanja modal. Di saat yang sama, model bisnis industri sedang mengalami perubahan mendalam, karena perusahaan cloud dan pusat data AI semakin banyak menandatangani perjanjian pasokan jangka panjang 3 hingga 5 tahun dengan pabrikan, yang disertai rentang harga dan jumlah pembelian minimum, guna memastikan kestabilan rantai pasok kunci.