Kembali ke garis depan AI? Meta melonjak 15% dalam seminggu

Penulis: 鲍奕龙; Sumber: 华尔街见闻

Meta pekan ini mencatat kinerja mingguan terbaik sejak Februari 2024 berkat rangkaian kemajuan strategis AI, dengan kepercayaan pasar terhadap kemampuan AI dan jalur komersialisasinya yang terus membaik secara signifikan.

Pada Jumat pekan ini, harga saham Meta naik 6% dalam satu hari, dengan kenaikan total 14,8% sepanjang minggu, menjadi rekor untuk kinerja mingguan terbaik setidaknya sejak Februari 2024, serta mendorong kenaikan year-to-date menjadi sekitar 1,4%.

Kali terakhir Meta mencatat kinerja mingguan serupa yang kuat adalah pada Februari 2024, ketika investor bereaksi positif terhadap hasil awal dari rencana pengurangan biaya “tahun efisiensi” perusahaan tersebut. Rencana itu bertujuan memulihkan citra negatif sebelumnya akibat aksi besar-besaran bertaruh pada metaverse melalui disiplin keuangan.

Terobosan harga saham kali ini menandakan bahwa Meta mungkin sedang bertahap melepaskan label pasar sebagai “tertinggal dalam AI”, yang juga akan membuka ruang untuk memperkuat strategi AI-nya lebih lanjut.

华尔街见闻 menyebutkan bahwa pada 9 Juli, Meta meluncurkan model andalannya Muse Spark 1.1, yang dalam berbagai proyek pengujian seperti kemampuan Agent, pemrograman, dan multimodal, telah melampaui model Google Gemini.

Sementara itu, menurut Reuters, Meta tengah mendorong rencana produksi massal chip hasil rancangannya sendiri, serta secara besar-besaran memperluas infrastruktur komputasi. Analis Deutsche Bank Benjamin Black, berdasarkan hal tersebut, menaikkan estimasi pendapatan tambahan potensial layanan cloud pihak ketiga Meta dari 17 miliar dolar AS menjadi 24 miliar dolar AS.

Lembaga riset SemiAnalysis menerbitkan laporan yang memperkirakan bahwa Meta Superintelligence (MSL) berpeluang dalam enam bulan ke depan menyalip peringkat kemampuan AI terdepan mengungguli Google, sehingga mendorong peta persaingan AI bergeser dari dominasi dua kekuatan Google dan OpenAI menjadi tiga poros: Meta, OpenAI, dan Anthropic.

Strategi harga rendah Muse Spark 1.1 memicu perang tarif

Model Muse Spark 1.1 yang diluncurkan Meta pekan ini adalah model komersial pertamanya dengan kemampuan pemrograman agen cerdas setara tingkat ujung depan, serta dilengkapi dengan antarmuka API berbayar.

CEO Mark Zuckerberg pada Kamis menulis di platform X, menekankan bahwa penetapan harga model tersebut “sangat murah”, memicu spekulasi luas bahwa Meta akan secara proaktif memulai perang harga penalaran AI untuk menekan pesaing.

Meta Model API menyediakan kuota gratis 20 dolar AS untuk setiap akun, dengan biaya berbasis pemakaian. Harga input adalah 1,25 dolar AS per 1 juta token, sedangkan harga output adalah 4,25 dolar AS per 1 juta token.

Pendiri Radio Free Mobile Richard Windsor dalam risetnya pada Jumat menyebutkan bahwa rilis Muse Spark 1.1 mengonfirmasi laporan baru-baru ini tentang rencana Meta menjalankan bisnis baru penjualan kapasitas komputasi.

Windsor menulis:

Semakin banyak bukti yang menunjukkan bahwa, mengingat tingkat imbal hasil yang saat ini menarik, Meta akan meluncurkan bisnis baru untuk menjual kapasitas komputasi kepada pihak ketiga.

Ia menambahkan bahwa, pada kemampuan pemrograman AI, Muse Spark sudah mendekati model kelas teratas, “namun harganya hanya 25% dari yang terakhir”. Hal ini akan membuatnya sangat menarik bagi pasar massal.

Pengembangan chip secara mandiri dan ekspansi komputasi, potensi pendapatan cloud melonjak

华尔街见闻 menyebutkan bahwa Meta telah merencanakan pada bulan September tahun ini untuk memulai produksi massal chip AI hasil rancangannya dengan kode “Iris”. Chip tersebut dirancang bersama oleh Broadcom dan diproduksi oleh TSMC. Pengujian selesai hanya dalam enam minggu, dan telah menandatangani perjanjian pasokan multi-tahun dengan Samsung, SanDisk, dan Sumitomo Electric.

Dari sisi skala komputasi, Meta menargetkan men-deploy 7 gigawatt kapasitas komputasi pada tahun ini, lalu menggandakan angka tersebut menjadi 14 gigawatt pada 2027.

Sasaran di atas didukung oleh lima klaster pusat data skala mega “titan” yang dibangun Meta secara paralel, serta arsitektur jaringan “AI-Backbone” yang dirancang sendiri. Arsitektur ini memungkinkan Meta memperluas tugas pelatihan kompleks secara asinkron melewati jarak geografis hingga ribuan kilometer.

Analis Deutsche Bank Benjamin Black dalam risetnya pada Kamis menyatakan bahwa rencana ekspansi komputasi tersebut berarti pendapatan tambahan potensial dari layanan cloud pihak ketiga Meta sekitar 24 miliar dolar AS, jauh lebih tinggi dibanding prediksi sebelumnya 17 miliar dolar AS.

Ia juga mencatat bahwa chip hasil rancangan sendiri Meta berpotensi membuka jalur nyata untuk menekan biaya dan meningkatkan efisiensi perusahaan.

SemiAnalysis: AI Meta berpeluang melampaui Google dalam enam bulan

华尔街见闻 menyebutkan bahwa lembaga riset SemiAnalysis berpendapat, setelah Meta melakukan investasi modal agresif dan restrukturisasi arsitektur selama satu tahun, MSL berpeluang melampaui Google dalam peringkat kemampuan AI terdepan dalam enam bulan ke depan.

Laporan tersebut menyatakan bahwa tatanan saat ini dengan dua kekuatan dominan Google dan OpenAI akan berubah menjadi tiga poros: Meta, OpenAI, dan Anthropic.

Penilaian utama SemiAnalysis didasarkan pada kecepatan ekspansi komputasi. Kurva pertumbuhan skala komputasi AI Meta akan membuatnya menyalip total komputasi OpenAI dan Anthropic sebelum akhir tahun.

Menurut Reuters yang mengutip sebuah memo internal, batas maksimum belanja modal Meta untuk infrastruktur AI tahun ini mencapai 145 miliar dolar AS.

Dari sisi talenta, Meta telah memindahkan 3.000 insinyur ke pabrik lingkungan reinforcement learning internal, untuk membangun data proprietari yang sulit ditiru oleh pemasok data komersial, serta mengucurkan 14,3 miliar dolar AS untuk berinvestasi di Scale AI. Langkah ini dimaksudkan untuk menarik besar-besaran peneliti papan atas dari institusi seperti OpenAI dan Anthropic.

SemiAnalysis menilai bahwa menilai MSL hanya berdasarkan hasil benchmark saat ini adalah “hanya melihat pepohonan, tapi tidak melihat hutan”. Yang benar-benar penting adalah tenaga penggerak perkembangan ke depan, bukan tinggi-rendahnya titik awal yang terlihat saat ini.

Laporan tersebut menyebutkan bahwa jika Zuckerberg mempertahankan ritme investasi modal saat ini, Google berpotensi dikeluarkan secara permanen dari kelompok papan atas pemain skala mega global dalam bidang AI.