Mencari ETF Aerospace dan Pertahanan? Bandingkan Dana dari Invesco dan First Trust.

Sektor kedirgantaraan dan pertahanan sering kali menjadi ceruk industri yang unik, menggabungkan kontrak pemerintah jangka panjang dengan rekayasa berisiko tinggi. Investor dapat melihat ruang ini untuk stabilitas anggaran pertahanan atau potensi pertumbuhan perjalanan udara komersial dan eksplorasi ruang angkasa. Invesco Aerospace & Defense ETF (PPA +1,38%) menyediakan kendaraan yang lebih besar dan lebih mapan dengan rasio biaya yang lebih rendah dibandingkan First Trust Indxx Aerospace & Defense ETF (MISL +1,50%).

Meskipun kedua ETF menawarkan eksposur terkonsentrasi ke industri pertahanan, aset yang dikelola (AUM) yang sangat besar dari dana Invesco dan sejarah hampir dua dekade memberikan likuiditas dan kehadiran institusional yang belum dapat ditandingi oleh penawaran First Trust yang lebih baru.

Sekilas (biaya & ukuran)

| Metrik | MISL | PPA | | --- | --- | --- | | Penerbit | First Trust | Invesco | | Harga saham | $45,77 (per 30-06-2026) | $176,65 (per 30-06-2026) | | Rasio biaya | 0,60% | 0,58% | | Imbal hasil 1 tahun (per 30-06-2026) | 22,90% | 25,20% | | Hasil dividen | 0,30% | 0,40% | | Beta | 0,67 | 0,73 | | AUM | $790,0 juta | $8,6 miliar |

Beta mengukur volatilitas harga relatif terhadap S&P 500; beta dihitung dari imbal hasil bulanan lima tahun. Imbal hasil 1 tahun mewakili total imbal hasil selama 12 bulan terakhir. Hasil dividen adalah imbal hasil distribusi 12 bulan terakhir.

Dana Invesco sedikit lebih terjangkau, dengan rasio biaya 0,58% dibandingkan dengan 0,60% untuk dana First Trust. Keunggulan imbal hasil 0,02 poin persentase ini juga memberikan pembayaran yang sedikit lebih tinggi bagi investor yang berfokus pada pendapatan.

Perbandingan kinerja & risiko

| Metrik | MISL | PPA | | --- | --- | --- | | Penarikan maksimum (3 tahun) | (17,90%) | (15,20%) | | Pertumbuhan $1.000 selama 3 tahun (total imbal hasil) | $2.001 | $2.126 |

Apa yang ada di dalamnya

Invesco Aerospace & Defense ETF melacak Indeks SPADE Defense, menghasilkan portofolio 60 kepemilikan. Sementara 94% dana tersebut berada di sektor industri, dana ini juga mencakup alokasi 6% ke saham teknologi informasi dan kurang dari 1% ke layanan komunikasi. Posisi teratasnya mencakup Boeing Co (BA +3,22%) sebesar 8,7%, GE Aerospace (GE +0,49%) sebesar 8,3%, dan RTX (RTX +3,48%) sebesar 6,9%. Diluncurkan pada tahun 2005, dana ini memiliki dividen 12 bulan terakhir sebesar $0,66 per saham.

First Trust Indxx Aerospace & Defense ETF mencerminkan Indeks Indxx US Aerospace & Defense dan saat ini memegang 50 saham. Posisi terbesarnya mencakup Palantir Technologies (PLTR +3,93%), Boeing sebesar 8%, dan Rocket Lab Corp (RKLB 0,94%) sebesar 7,9%. Campuran sektornya condong 82,2% ke sektor industri dan 17,8% ke teknologi, menawarkan lebih banyak eksposur ke solusi pertahanan berteknologi tinggi dan platform berbasis ruang angkasa. Diluncurkan pada tahun 2022. Dana First Trust telah membayar $0,14 per saham selama 12 bulan terakhir, yang pada harga saham terbaru $45,77, menghasilkan imbal hasil 0,31%.

Dana mana yang lebih baik dibeli?

Selama setahun terakhir, PPA, Invesco Aerospace & Defense ETF, telah memberikan imbal hasil 25,2%, mengungguli MISL, First Trust Indxx Aerospace & Defense ETF dengan imbal hasil 22,9%. Demikian pula, selama tiga tahun terakhir, dana Invesco telah mengungguli penawaran First Trust, 28,8% menjadi 26,1%. First Trust dirugikan oleh rekam jejaknya yang pendek, karena kerangka waktu 5 dan 10 tahun untuk kinerja jangka panjang lebih diinginkan.

First Trust memiliki bobot yang lebih berat di 10 saham teratasnya, yaitu 62%, dibandingkan Invesco dengan 55%. Secara umum, jika Anda membeli ETF, Anda menginginkan beberapa diversifikasi, sehingga konsentrasi yang lebih rendah di 10 besar lebih disukai. Dana Invesco juga menawarkan sedikit eksposur asing (Israel), tepat di atas 4%, sedangkan dana First Trust semuanya adalah ekuitas AS.

Kinerja kedua dana tersebut bagus, dan ada alasan untuk mengharapkan saham kedirgantaraan dan pertahanan tetap kuat. Namun, secara keseluruhan, Invesco Aerospace & Defense ETF, PPA, mendapat pujian untuk kinerja dan konstruksi portofolio.

Untuk panduan lebih lanjut tentang investasi ETF, lihat panduan lengkap di tautan ini.