Memikirkan satu pertanyaan, beberapa hari ini melihat NVIDIA undervalued 190, P/E 20x, dengan pertumbuhan hampir 100% per tahun, tahun depan P/E akan menjadi 10x. Namun NVIDIA ingin mencapai pertumbuhan 100%, maka harus dipasangkan dengan HBM ganda, yang berarti membutuhkan DRAM konsumen dua kali lipat untuk membuat HBM, tetapi tahun depan kapasitas penyimpanan masih tidak bertambah, bagaimana akhirnya situasi ini?

Saya menduga kemungkinan jalurnya adalah pada suatu saat tahun depan Samsung dan SK Hynix akan mengimpor DRAM dari ChangXin, lalu mengemasnya menjadi HBM4e di pabrik mereka sendiri. Karena NVIDIA tidak mungkin langsung menggunakan HBM buatan ChangXin, baik dari segi teknologi maupun kondisi negara tidak memungkinkan.