Serenity：Riset Mizuho mengonfirmasi bahwa implementasi CPO dan DC 800V tidak mengalami penundaan, dan penurunan tajam baru-baru ini di sektor terkait hanyalah kerugian tidak sengaja

BlockBeats berita, 17 Juni, Serenity membagikan ulang laporan riset terbaru dari Mizuho Securities dan mengomentari bahwa penjualan besar-besaran saham konsep CPO baru-baru ini sepenuhnya merupakan pasar yang bodoh dan salah jual.

Laporan riset Mizuho menunjukkan bahwa kekhawatiran pasar terhadap penundaan produksi massal optik tertutup bersama (CPO) dan keterlambatan penerapan DC 800V tidak valid, kedua jalur teknologi berjalan sesuai jadwal, dan diperkirakan jendela produksi massal tetap pada 2028 hingga 2029. Didorong oleh permintaan volume besar dari switch CPO Nvidia (Spectrum-X 3.2T) pada 2027, Mizuho juga menaikkan proyeksi pengiriman mesin penggerak cahaya (OE).

Dalam jalur teknologi, Mizuho berpendapat bahwa laser InP DFB masih merupakan arah utama jangka panjang CPO, menyebut $SIVE sebagai aset yang diuntungkan terkait; VCSEL dan microLED dalam skenario koneksi jarak pendek di dalam rak dan antar chip di atas 1.6T masih belum cukup teruji, dan sulit menjadi pengganti utama dalam jangka pendek. Untuk penerapan pusat data DC 800V, peningkatan pengiriman diperkirakan akan dimulai pada 2027, dan tingkat penetrasi akan meningkat lebih lanjut pada 2028.

Wakil Presiden Senior divisi jaringan Nvidia sebelumnya juga secara terbuka membantah adanya penundaan pada switch Ethernet CPO Spectrum-X, memastikan produksi massal dan pengiriman ke pelanggan akan berjalan sesuai jadwal pada paruh kedua 2026.