CITIC Securities: AI+ energi terbarukan mungkin merupakan struktur leverage yang lebih cocok tahun ini

Berita dari Mars Finance 17 Mei, laporan terbaru dari CITIC Securities menunjukkan bahwa AI+energi kimia mungkin menjadi struktur yang lebih cocok tahun ini. AI+energi kimia tahun ini, atau yang berkaitan dengan dividen AI+ 2023-2024 dan sumber daya AI+ 2025, diharapkan dapat menjadi sumber utama kekurangan pasokan dan keuntungan berlebih dalam skala tahunan. Dalam hal alokasi, logika dasar tetap pada penilaian ulang kekuasaan penetapan harga industri manufaktur unggulan China, dengan industri yang paling mewakili adalah energi baru, kimia, logam non-ferrous, dan peralatan listrik; terus memantau perkembangan AI domestik, di mana ledakan logika “jumlah” di sisi perangkat keras masih menjadi arah dengan perbedaan ekspektasi terbesar di rantai AI saat ini, dan kemajuan model domestik diharapkan dapat mendorong peningkatan volume dan harga layanan cloud, mendukung kekuatan komputasi domestik dan platform cloud. Selain itu, disarankan untuk terus meningkatkan alokasi pada beberapa saham dengan valuasi rendah, dengan fokus pada perusahaan sekuritas dan asuransi. Untuk saham yang mengalami kenaikan siklus, seperti rantai AIDC dan rantai lithium, tingkat kejayaan pertumbuhan siklus ini tetap berlanjut, tetapi perbedaan ekspektasi saat ini sudah sangat terbatas. Disarankan untuk memperhatikan bagian yang paling ketat dalam pasokan dan permintaan, yang tercermin dari frekuensi kenaikan harga baru-baru ini, terutama pada papan tembaga lapis, serat kaca, silikon kecepatan tinggi, gas khusus elektronik, serat optik, MLCC, krom, karbonat lithium, tanah jarang, dan serat karbon. Untuk produk siklus tradisional, disarankan untuk fokus pada saham yang benar-benar mengalami pembersihan kapasitas sistemik atau yang memiliki pembatasan pasokan mutlak, seperti kimia fosfat, MDI, poliuretan, pewarna, glifosat, urea, karet, refrigeran, dan lain-lain. (Pengamatan dari sudut luas)