Apa yang Dibutuhkan agar stablecoin dapat Menggantikan Transfer Bank dalam Pembayaran B2B?

Transfer internasional telah lama menjadi default untuk pembayaran B2B—sistem yang mapan dan berfungsi, tetapi sedikit yang akan menggambarkannya sebagai optimal, mengingat jadwal penyelesaian beberapa hari dan biaya tinggi. Tetapi seiring stablecoin semakin mendapatkan perhatian dalam transaksi lintas batas, bisnis mulai mengajukan pertanyaan yang lebih mendasar: Bisakah kita menggantikan transfer secara keseluruhan?

Dalam Podcast PaymentsJournal, Avinash Chidambaram, Pendiri dan CEO Cybrid, dan James Wester, Co-Kepala Pembayaran di Javelin Strategy & Research, membahas apa yang perlu terjadi agar stablecoin menjadi mekanisme default untuk pembayaran B2B. Yang juga menarik adalah kemungkinan penggunaan yang lebih luas di seluruh pembayaran, kas, dan remitansi. “Ada berbagai hal yang bisa dilakukan dengan lebih baik yang sebelumnya tidak dianggap sebagai masalah,” kata Wester. “Tapi mungkin dengan teknologi baru, kita bisa melakukan hal-hal yang bahkan tidak Anda sadari mungkin dilakukan.”

Kekurangan Struktural

Transfer bekerja cukup baik—mereka memindahkan uang dari pengirim ke penerima, yang memenuhi kebutuhan inti. Namun, yang paling tidak dilihat oleh sebagian besar perusahaan adalah jaringan sistem dan perantara yang kompleks di balik transaksi ini; mereka hanya membangun proses mereka di sekitar pembayaran berbasis bank.

Seiring waktu, lapisan-lapisan perantara telah membuat sistem ini sangat tertanam dan sulit digantikan. Dulu, ini masuk akal. Memindahkan uang antar negara dan lautan adalah permainan yang berbahaya, dan membayar sedikit lebih untuk kepercayaan dan keamanan adalah nilai tambah daripada biaya yang menyakitkan. Sekarang, bagaimanapun, waktu (dan pergerakan uang) telah berubah. Organisasi memiliki akses ke alat yang memungkinkan alternatif yang lebih sederhana dan lebih efisien dengan kepercayaan bawaan.

“Ketidakefisienan ini bukan hanya dari segi teknologi, tetapi juga dari struktur,” kata Chidambaram. “Entah itu bank koresponden, rumah kliring, pemroses, kepatuhan [or], pengalaman ini yang terjadi di latar belakang antara bank memakan biaya baik dari segi kompleksitas maupun waktu, dan sangat tidak efisien.”

Mencari Perbaikan dalam B2B

Seiring munculnya teknologi baru, muncul pula harapan baru terhadap transparansi; perusahaan ingin melacak pembayaran mereka dari saat uang meninggalkan akun mereka hingga saat uang tersebut tiba di akun penerima. Namun, ini sama sekali tidak memungkinkan dengan transfer wire. Stablecoin, di sisi lain, menawarkan ketertelusuran lengkap—dan perusahaan memperhatikan hal ini. Mereka dapat memverifikasi, seringkali hampir secara real-time, bahwa dana telah diterima. Visibilitas ini mendorong minat yang semakin besar karena bisnis melihat manfaat operasional yang jelas.

“Sebagian besar perusahaan fokus pada bisnis inti mereka dan kemudian mereka berkata, ‘Oke, bisakah saya meningkatkan beberapa operasi dan keuangan saya sebagai hal yang terpisah?’” kata Chidambaram. “Sekarang pelanggan dapat masuk ke platform kami dan mengatakan saya ingin melakukan pembayaran ke faktur ini dan mengunggah faktur tersebut. Kami dapat secara otomatis menarik dana dari akun pelanggan untuk mendanai transaksi pembayaran, mengonversinya ke stablecoin secara otomatis, dan kemudian mengirim stablecoin ke dompet penerima.”

“Ini dapat meningkatkan pembayaran B2B dari dua konteks,” lanjutnya. “Pertama, ini jauh lebih cepat. Kedua, Anda dapat melihat bahwa pembayaran telah diselesaikan—bahwa [penerima Anda] benar-benar menerima dana tersebut.”

Meningkatkan Pengalaman Pengguna

Selama ini, hambatan utama adopsi aset digital yang lebih luas, termasuk stablecoin, adalah pengalaman pengguna yang buruk—antarmuka yang kompleks dan risiko tinggi terhadap kesalahan.

Perusahaan seperti Cybrid mulai mengatasi tantangan ini di seluruh pembayaran ritel, komersial, dan perusahaan. Pengalaman sekarang melampaui sekadar mengakses dompet untuk mencakup visibilitas yang lebih besar terhadap status transaksi dan biaya.

Rahasia utamanya terletak pada kemampuan pemrograman. Stablecoin secara alami dapat diprogram—anggota tim pembayaran dapat mengatur aturan atau pemicu, yang kemudian membimbing cara pembayaran beroperasi. Misalnya, syarat pembayaran. Jika Anda harus membayar pemasok setiap bulan, Anda dapat membuat aturan yang dapat diprogram yang memastikan uang tiba tepat waktu, menghindari biaya keterlambatan atau penalti dan memastikan kelangsungan bisnis. Tetapi penggunaan kasus tidak terbatas pada aturan yang sudah ditentukan dan dapat menjadi dinamis juga. “Kita mulai melihat orang mengadopsi alat ERP yang memiliki kecerdasan bawaan,” kata Chidambaram, “Di mana mereka dapat mengatakan, ‘Hei, inventaris Anda menipis. Atau Anda perlu melakukan pembayaran ini. Berikut semua hutang yang Anda miliki.’ Dan seiring waktu, kita menemukan bahwa orang sebenarnya ingin menunggu sebisa mungkin untuk melakukan pembayaran tersebut.”

Mempertahankan Alur Kerja yang Ada

Tim hutang dan piutang sudah beroperasi dalam alur kerja yang mapan dalam mata uang fiat seperti dolar AS atau Euro—untuk penggajian, penagihan, dan lainnya—dan kemungkinan besar tidak akan mengubahnya secara total. Kabar baiknya, stablecoin beroperasi di latar belakang. Ketika Anda melakukan pembayaran, penerima secara otomatis menerima mata uang lokal mereka (atau stablecoin jika mereka memilih, tetapi tidak wajib). Sementara itu, bisnis yang mengirim pembayaran tersebut mendapatkan manfaat dari kecepatan, efisiensi biaya, dan transparansi.

“Anda akan memiliki organisasi yang mengatakan: ‘Ini cara saya melakukan penggajian untuk karyawan lokal saya, tetapi saya perlu melakukan hal lain untuk kontraktor luar negeri saya dan hal lain lagi untuk pemasok saya,’” kata Chidambaram. “Beberapa dari mereka mungkin hanya menggunakan transfer wire sebelumnya, tetapi sekarang menerima stablecoin. Mereka memiliki kemampuan untuk memilih jalur mana yang paling masuk akal untuk menyelesaikan masalah.”

Manfaat ini sangat relevan mengingat semakin kompleksnya penggajian, termasuk jadwal yang tidak teratur dan pembayaran lintas batas. Stablecoin dapat memainkan peran kunci di sini. Misalnya, memungkinkan model akses gaji awal yang memungkinkan pekerja atau pemasok menerima dana sebelum siklus pembayaran tradisional.

“Anda dibayar setiap dua minggu karena, dalam pikiran kita, begitulah cara Anda dibayar,” kata Wester. “Itu kembali ke setoran langsung, yang kembali ke Anda harus memiliki cek, dan itu kembali ke berbagai hal yang masuk ke dalam proses tersebut. Hal yang sama berlaku untuk AR/AP dan banyak proses pembayaran kita di tingkat perusahaan. Sekarang kita bisa memikirkan kembali banyak hal tersebut.”

Sesuatunya Lebih Baik

Untuk masa depan yang dapat diperkirakan, stablecoin akan berdampingan dengan jalur pembayaran tradisional. Keduanya diperlukan untuk mendukung triliunan dolar yang bergerak melalui sistem global saat ini. Tetapi seiring perusahaan, pemasok, dan pembayar menjadi lebih nyaman, kemungkinan volume yang lebih besar akan beralih ke stablecoin.

“Banyak orang berpikir bahwa aset digital dan stablecoin adalah solusi yang mencari masalah,” kata Wester. “Saya akan mengatakan, yah, apa yang Anda lakukan sekarang lambat, mahal, dan tidak efisien, dengan lapisan-lapisan yang tidak bisa Anda lihat. Anda tidak menganggap ini sebagai masalah, tetapi mungkin karena Anda tidak tahu bahwa ada yang lebih baik.”

Salah satu hambatan yang tersisa adalah integrasi. Pembayaran stablecoin belum terintegrasi secara penuh dalam sebagian besar platform perangkat lunak perusahaan, di mana metode tradisional seperti transfer wire masih menjadi default. Tetapi seiring vendor berkembang dan memungkinkan integrasi yang lebih mudah, stablecoin akan menjadi lebih mudah diakses—membuka lebih banyak lagi penggunaan kasus.

“Bank, PSPS, perusahaan besar dan kecil, semuanya sedang memikirkan stablecoin,” kata Chidambaram. “Bagaimana saya memanfaatkan ini? Capabilities apa yang saya butuhkan? Kemudian itu mulai membuka pikiran orang: Apa lagi yang bisa saya selesaikan dengan jalur pembayaran baru ini?”