Sudah banyak orang di forum keuangan yang menanyakan tentang HELOC akhir-akhir ini, dan jujur saja, ini mulai terasa seperti tanda bahaya. Rachel Cruze cukup vokal tentang hal ini, dan saya rasa dia punya sesuatu yang penting untuk dipahami.

Jadi begini tentang garis kredit ekuitas rumah - di permukaan terlihat menarik, kan? Suku bunga Anda biasanya jauh lebih rendah daripada kartu kredit, dan pemberi pinjaman pada dasarnya melemparkan uang kepada Anda karena mereka memiliki rumah Anda sebagai jaminan. Tapi di situlah jebakannya.

Pikirkan baik-baik. Anda pada dasarnya mengubah rumah Anda menjadi ATM. Dan ya, nilai rumah Anda mungkin naik selama beberapa tahun terakhir, yang berarti pemberi pinjaman menawarkan garis kredit yang lebih besar dari yang sebenarnya Anda butuhkan. Lalu apa yang terjadi? Anda memiliki semua uang tunai ini yang tersedia, dan tiba-tiba Anda menghabiskan untuk hal-hal yang bahkan tidak Anda perlukan. Sebelum sadar, Anda menambah lapisan utang lagi di atas hipotek Anda yang sudah ada.

Cruze menyatakan dengan cukup blak-blakan - kebanyakan orang bahkan belum melunasi hipotek mereka. Jadi mengambil garis kredit ekuitas rumah bukan menyelesaikan apa-apa, melainkan menambah kewajiban lagi. Anda sebenarnya tidak memperbaiki situasi keuangan Anda; Anda hanya mencuri masa depan Anda sendiri.

Ini yang sebenarnya bekerja sebagai gantinya:

Pertama, bangun dana darurat. Uang tunai di tangan berarti tidak ada utang, selesai. Ketika hal tak terduga terjadi - perbaikan mobil, kehilangan pekerjaan, tagihan medis - Anda tetap terlindungi tanpa harus meminjam.

Kedua, jika hipotek Anda terlalu banyak menyedot penghasilan Anda, pertimbangkan untuk mengurangi ukuran rumah. Jual rumah, pindah ke sesuatu yang lebih terjangkau. Gunakan uang yang dibebaskan itu untuk benar-benar maju.

Ketiga, lawan utang Anda dengan metode snowball. Lunasi utang terkecil terlebih dahulu, lalu naik ke utang yang lebih besar. Tapi apapun pendekatan yang Anda pilih, Anda harus menghilangkan utang sebelum mengambil utang lagi.

Keempat, bangun tabungan untuk hal-hal yang Anda inginkan. Renovasi rumah, perjalanan keluarga - tabung uang tunai untuk itu daripada membiayainya dengan kredit. Memang butuh waktu lebih lama, tapi Anda tidak menempatkan rumah Anda dalam risiko.

Kelima, maksimalkan kontribusi pensiun. Cruze menyarankan 15% dari penghasilan Anda. Mulai sekarang, jangan nanti.

Keenam, terima kepuasan tertunda. Belanjakan secara perlahan untuk pembelian besar. Kita semua terbiasa ingin solusi instan, tapi mentalitas itu yang membuat orang terjebak dalam perangkap suku bunga ini sejak awal.

Inti masalahnya adalah orang memperlakukan garis kredit ekuitas rumah seperti uang gratis padahal sebenarnya itu hanyalah instrumen utang lain dengan rumah Anda sebagai jaminan. Suku bunga mungkin lebih rendah, tapi risikonya jauh lebih tinggi. Rumah Anda adalah aset terbesar Anda - jangan main judi dengan itu hanya karena Anda butuh uang cepat.

Jika Anda merasa tertekan untuk meminjam, itu sebenarnya sinyal untuk berhenti sejenak dan memikirkan kembali strategi keuangan Anda secara keseluruhan. Selalu ada opsi yang lebih baik daripada mempertaruhkan rumah Anda.