Baru saja menyadari sesuatu yang penting tentang rantai pasokan global yang kebanyakan orang sedang tidur saat ini. Sementara semua orang fokus pada litium untuk kendaraan listrik, ada masalah konsentrasi pasokan besar-besaran dengan unsur tanah jarang yang bisa mengubah seluruh industri.

Ini yang menarik perhatian saya: China menyimpan cadangan unsur tanah jarang sebanyak 44 juta ton metrik dan memproduksi 270.000 MT tahun lalu saja. Itu 69% dari produksi global dari satu negara. Gila, kan? Tapi di sinilah yang menjadi menarik — ada cadangan besar yang belum dimanfaatkan di tempat lain yang sebenarnya bisa mengubah permainan.

Brasil memiliki 21 juta ton metrik hanya di sana, dan mereka hampir tidak memproduksi apa-apa sampai baru-baru ini. Serra Verde baru memulai produksi komersial di Pela Ema awal 2024, dan mereka meningkatkan hingga 5.000 MT per tahun pada 2026. Lebih penting lagi, mereka adalah satu-satunya operasi unsur tanah jarang di luar China yang memproduksi keempat unsur tanah jarang magnet kritis — neodymium, praseodymium, terbium, dan dysprosium. Itu adalah kesepakatan besar untuk diversifikasi pasokan.

Lalu ada India dengan cadangan 6,9 juta MT dan Australia dengan 5,7 juta MT. Australia sebenarnya menarik karena Lynas Rare Earths memperluas pabrik Mt Weld mereka dan baru saja mengoperasikan fasilitas pengolahan baru di Kalgoorlie pertengahan 2024. Mereka memposisikan diri sebagai pemasok terbesar di luar China. Hastings Technology Metals juga bergerak cepat dengan tambang Yangibana mereka — memperkirakan 37.000 MT konsentrat unsur tanah jarang per tahun mulai Q4 2026.

Situasi di AS juga menunjukkan banyak. Meski memiliki cadangan 1,9 juta MT, mereka hanya memproduksi di Mountain Pass, California. Tapi pemerintahan Biden menganggarkan $17,5 juta pada April 2024 untuk pengembangan pengolahan unsur tanah jarang dari produk sampingan batu bara, yang bisa menjadi pengubah permainan untuk pasokan domestik.

Yang menarik adalah betapa ini mencerminkan apa yang terjadi pada 2010 saat China memotong ekspor dan harga melambung. Sekarang kita melihat ketegangan geopolitik yang sama — China melarang ekspor teknologi magnet unsur tanah jarang pada Desember 2023, dan mereka semakin banyak mengimpor dari Myanmar. Itu menyebabkan kerusakan lingkungan tapi juga membuka peluang bagi negara lain untuk maju.

Greenland adalah kartu liar lain dengan cadangan 1,5 juta MT. Critical Metals menyelesaikan bagian mereka di Tanbreez pada Juli 2024 dan mulai pengeboran pada September. Sementara itu, Energy Transition Minerals masih berjuang dengan izin di Kvanefjeld. Dengan Trump kembali di kantor, Greenland pasti menjadi perhatian untuk keamanan sumber daya.

Intinya: produksi unsur tanah jarang global mencapai 390.000 MT di 2024, naik dari 376.000 MT tahun sebelumnya. Itu semakin meningkat, tapi rantai pasokan masih rapuh. 2-3 tahun ke depan akan sangat penting untuk apakah proyek-proyek baru ini benar-benar akan online dan mulai mendiversifikasi pasokan dari China. Jika iya, kita akan melihat perubahan mendasar dalam cara sektor teknologi dan kendaraan listrik beroperasi. Patut diamati dengan saksama.