Sudah banyak pertanyaan tentang bagaimana sebenarnya bunga pinjaman bekerja, jadi saya pikir akan saya jelaskan dengan cara yang masuk akal.

Hal pertama yang harus dipahami adalah bahwa tingkat bunga tidak acak. Mereka bergantung pada banyak faktor yang dilihat oleh pemberi pinjaman. Skor kredit Anda sangat penting—pada dasarnya, semakin baik riwayat kredit Anda, semakin rendah suku bunga yang akan ditawarkan. Jenis pinjaman juga penting. Pinjaman yang dijamin (di mana Anda menaruh jaminan) cenderung memiliki suku bunga lebih rendah daripada yang tidak dijamin karena risiko pemberi pinjaman lebih kecil. Kartu kredit dan pinjaman payday? Mereka mengenakan suku bunga yang sangat tinggi. Hipotek dan pinjaman mahasiswa biasanya jauh lebih masuk akal.

Kondisi pasar juga berperan. Federal Reserve menentukan nada kebijakan moneter, yang kemudian mempengaruhi apa yang bersedia ditawarkan bank. Kemudian ada pemberi pinjaman itu sendiri—koperasi kredit dan platform online sering kali mengalahkan bank tradisional dalam hal suku bunga. Bahkan jumlah pinjaman dan jangka waktu mempengaruhi apa yang akan Anda bayar. Pinjaman yang lebih besar dan jangka waktu yang lebih lama biasanya datang dengan suku bunga yang lebih tinggi karena risiko yang lebih besar.

Sekarang, jika Anda benar-benar ingin menghitung apa yang Anda bayar dalam bunga, berikut pendekatan praktisnya. Ambil tingkat bunga tahunan Anda, bagi dengan 12 (untuk pembayaran bulanan), lalu kalikan dengan saldo yang tersisa. Itu memberi Anda biaya bunga bulan itu. Sisanya dari pembayaran Anda digunakan untuk pokok pinjaman. Kemudian Anda ulangi proses ini setiap bulan dengan saldo baru.

Adapun apa yang umum, pada tahun 2022 orang dengan kredit yang solid (720+) melihat sekitar 12% untuk pinjaman pribadi tiga tahun dan sekitar 15,6% untuk jangka waktu lima tahun. Suku bunga telah berubah sejak saat itu tergantung pada kondisi pasar.

Pertanyaan sebenarnya adalah apa yang benar-benar mampu Anda bayar. Lihat pendapatan bulanan Anda dan semua pengeluaran—termasuk hal-hal yang tidak muncul setiap bulan seperti pengeluaran liburan atau tabungan liburan. Jika Anda memiliki uang tersisa setelah pengeluaran, itu adalah batas pembayaran pinjaman Anda. Langkah cerdas adalah tetap di bawah batas itu dengan baik, untuk berjaga-jaga jika sesuatu yang tak terduga muncul. Jika pengeluaran menghabiskan semuanya, Anda mungkin perlu mengurangi pengeluaran sebelum mengambil pinjaman apa pun.