Banyak orang bertanya kepada saya apakah ada usia di mana Anda berhenti berurusan dengan pajak. Jujur saja, saya berharap itu bekerja seperti itu, tetapi jawaban singkatnya adalah tidak. Bahkan saat Anda pensiun, pengajuan pajak tahunan tidak hilang. IRS tidak peduli berapa usia Anda—jika Anda memiliki penghasilan, Anda mungkin masih harus mengajukan.

Inilah kenyataannya: jika Anda berusia 65 tahun atau lebih, Anda perlu mengajukan pengembalian jika penghasilan bruto Anda mencapai ambang batas tertentu. Pada tahun 2022, itu sekitar $14.700 untuk wajib pajak tunggal, atau $28.700 jika Anda menikah mengajukan bersama dan keduanya berusia di atas 65. Angka-angka ini berubah setiap tahun, jadi periksa persyaratan saat ini. Ada satu pengecualian—jika Jaminan Sosial benar-benar satu-satunya sumber penghasilan Anda, Anda mungkin benar-benar bisa melewatkan pengajuan. Tapi itu cukup jarang terjadi.

Setelah Anda pensiun, pembayaran pajak tahunan menjadi lebih rumit karena penghasilan dari pensiun bekerja berbeda dari gaji biasa. Anda mungkin menarik dari IRA, 401(k), pensiun, atau Jaminan Sosial, dan masing-masing memiliki aturan pajaknya sendiri. Dengan penghasilan kerja reguler, pajak dipotong secara otomatis. Dengan rekening pensiun? Lebih rumit.

Ambil contoh manfaat Jaminan Sosial. Jika Anda memiliki penghasilan pensiun lain, Anda mungkin berhutang pajak hingga 85% dari manfaat Anda tergantung pada total penghasilan Anda. Lalu ada rekening pensiun Anda—Roth IRA berbeda dari IRA tradisional, yang berbeda dari 401(k). Beberapa didanai dengan uang pra-pajak, jadi Anda membayar pajak saat penarikan. Yang lain sudah Anda bayar pajaknya, jadi penarikan bebas pajak. Pensiun bekerja serupa dengan 401(k), artinya Anda akan berhutang pajak penghasilan federal saat melakukan distribusi.

Kabar baiknya? Ada beberapa cara yang solid untuk mengurangi beban pengajuan pajak tahunan Anda setelah mencapai usia pensiun. Kredit untuk Lansia dan Penyandang Disabilitas bisa bernilai $3.750 hingga $7.500 jika Anda memenuhi syarat. Anda juga mendapatkan pengurangan standar yang lebih besar—tambahan $1.750 jika Anda lajang dan berusia di atas 65, atau $1.400 per pasangan jika Anda menikah dan berusia di atas 65. Dan jika Anda berusia 50 tahun atau lebih, Anda bisa melakukan kontribusi catch-up ke rekening pensiun, yang berarti lebih banyak uang masuk ke tabungan yang ditangguhkan pajak.

Saya tahu hal ini bisa terasa membingungkan, terutama ketika batas kontribusi dan ambang penghasilan terus berubah. Tapi hal utama yang perlu dipahami adalah bahwa pensiun tidak berarti hidup tanpa pajak. Anda kemungkinan besar perlu terus mengajukan, terus melacak sumber penghasilan Anda, dan terus mencari cara untuk meminimalkan apa yang harus Anda bayar. Bekerja dengan seseorang yang memahami strategi pajak pensiun bisa membuat perbedaan besar dalam menjaga lebih banyak uang di kantong Anda.