Gate Research: BTC dan ETH dalam Konsolidasi Lemah saat Strategi MA Menangkap Breakout Tren

BTC dan ETH terus diperdagangkan dalam struktur yang lemah dan bergerak tidak stabil, dengan harga cenderung menurun dan rebound yang tidak menunjukkan kekuatan. Volatilitas meningkat tajam beberapa kali, mencerminkan sentimen yang rapuh. Pada sisi derivatif, leverage belum kembali setelah peristiwa deleveraging besar, dengan open interest tetap pada level rendah. Likuidasi long yang terkonsentrasi pada awal November semakin menunjukkan menurunnya kepercayaan, mengindikasikan bahwa risiko penurunan jangka pendek masih ada. Dari perspektif strategi kuantitatif, model moving-average trend-breakout menunjukkan kinerja kuat pada aset seperti XRP, DOGE, dan ADA, meskipun masih dapat mengalami keterlambatan sinyal dan whipsaw stop-loss pada tren satu arah yang kuat. Sebaliknya, Gate Quant Fund menerapkan kerangka arbitrase dan lindung nilai market-neutral, menekankan pengembalian yang stabil dan pengendalian risiko, sehingga menawarkan opsi alokasi jangka panjang yang lebih berkelanjutan dan volatilitas rendah bagi investor.

Poin Utama:

• BTC dan ETH tetap dalam konsolidasi lemah seiring harga menurun dan volatilitas meningkat: Selama dua minggu terakhir, baik BTC maupun ETH bertahan dalam pola konsolidasi lemah, dengan harga cenderung turun dan rebound yang tidak kuat. Volatilitas meningkat tajam beberapa kali—terutama pada BTC—menunjukkan sentimen yang rapuh dan sensitivitas tinggi terhadap level harga kunci saat aset utama melemah secara bersamaan.
• Leverage belum kembali, open interest bertahan pada level rendah: Setelah deleveraging tajam di akhir Oktober, open interest BTC dan ETH tetap tertekan, tanpa tanda-tanda re-leverage yang signifikan. Pasar derivatif tetap mencerminkan sikap hati-hati, dan arus modal masuk masih terbatas, menandakan kepercayaan jangka pendek yang lemah.
• Likuidasi didominasi posisi long seiring sentimen jangka pendek tetap tertekan: Awal November terjadi klaster likuidasi long yang jauh melampaui likuidasi short—menjadi bukti bahwa tekanan penurunan masih mendominasi. Posisi long terus dilepas pada rebound yang gagal, menjaga sentimen tetap hati-hati dan menghambat pemulihan tren yang berarti.
• Rasio long/short dan funding rate berosilasi di dekat netral, menandakan ketidakpastian arah: LSR berfluktuasi di sekitar angka 1, sementara funding rate dengan cepat berganti antara wilayah positif dan negatif. Hal ini mencerminkan tarik-menarik yang berkelanjutan antara long dan short, minimnya kelanjutan dari pembeli, dan pasar yang lebih digerakkan oleh lonjakan volatilitas daripada kelanjutan tren.
• Strategi trend-breakout MA berkinerja baik, sementara Quant Fund menawarkan alokasi stabil dan volatilitas rendah: Strategi moving-average trend-breakout menunjukkan hasil unggul pada aset seperti XRP, DOGE, dan ADA, berhasil menangkap fase breakout struktural—meski tetap rentan terhadap keterlambatan sinyal dan whipsaw stop-loss pada pasar satu arah. Sebaliknya, Gate Quant Fund menerapkan strategi arbitrase dan lindung nilai market-neutral, menekankan pengembalian stabil dan pengendalian risiko, menawarkan opsi alokasi jangka panjang yang berkelanjutan dan volatilitas rendah bagi investor.

Temukan detail lebih lanjut hari ini → Gate Research: BTC dan ETH dalam Konsolidasi Lemah saat Strategi MA Menangkap Breakout Tren

Gate Research adalah platform riset blockchain dan kripto yang komprehensif, menyediakan konten mendalam bagi pembaca, termasuk analisis teknikal, wawasan pasar, riset industri, prediksi tren, dan analisis kebijakan makroekonomi.

Penafian

Investasi di pasar aset kripto mengandung risiko tinggi. Pengguna disarankan untuk melakukan riset sendiri dan memahami sepenuhnya karakteristik aset serta produk sebelum mengambil keputusan investasi. Gate tidak bertanggung jawab atas kerugian atau kerusakan yang timbul akibat keputusan tersebut.

Tim Gate
21 November 2025

Gerbang menuju Kripto
Perdagangkan lebih dari 4,300 mata uang kripto dengan aman, cepat dan mudah
Bertindak Sekarang
Daftar dan klaim hadiah selamat datang hingga $10,000
Undang teman dan dapatkan komisi 40%
Tetap Terhubung
Kunjungi situs web resmi Gate
Unduh Aplikasi Gate | Desktop
Ikuti kami di X (Twitter) untuk mendapatkan lebih banyak bonus
Bergabung dengan komunitas Telegram kami untuk mendiskusikan topik trending
Berinteraksi dengan komunitas global kami untuk mendapatkan wawasan terbaru
Transparan & Keamanan
Lihat 100% Proof of Reserves kami