Le président Trump a récemment annoncé son intention de tenir des pourparlers avec Poutine pour mettre fin au conflit en Ukraine. Cette démarche récente a pris de court les dirigeants européens, qui craignent maintenant d'être contournés dans de potentielles négociations de paix. En plus des questions de sécurité, le conflit en Ukraine a eu un impact économique énorme sur l'Europe. Dans cet article, nous discuterons de l'impact des récents agissements de Trump sur l'économie européenne, y compris sa politique fiscale en matière de cryptomonnaies, et nous présenterons les taux d'imposition actuels de l'Union européenne sur les plus-values des utilisateurs de cryptomonnaies.
Les pays de l'Union européenne pourraient imposer davantage de taxes sur les cryptomonnaies
Les deux événements les plus importants de la Conférence de Munich ont été les discours du vice-président américain Pence et de la présidente de la Commission européenne Ursula von der Leyen. Malgré leurs divergences, ils ont tous deux exprimé de nombreuses opinions sur les dépenses de sécurité de l'UE. L'UE devra payer des prestations sociales dans les années à venir et augmenter les dépenses de défense. Après la dernière réunion informelle qui s'est tenue à Bruxelles début février, les dirigeants de l'UE ont décidé d'investir environ 500 milliards d'euros dans la défense au cours des dix prochaines années.
Lors de la réunion de Munich, la présidente de la Commission européenne, Ursula von der Leyen, a déclaré qu'elle proposerait de déclencher des clauses d'exemption aux règles financières de l'Union européenne pour augmenter les dépenses de défense des États membres. Les dépenses de défense des pays de l'UE représentent environ 2 % du PIB, passant de 2 000 milliards d'euros en 2024 à 3 200 milliards d'euros. Ursula propose d'augmenter ce chiffre à 3 %, ce qui entraînerait une augmentation de plusieurs centaines de milliards de dollars des dépenses de défense, justifiant ainsi un changement de politique économique des États membres de l'UE. Certains pays appellent également à l'émission d'obligations européennes pour financer les dépenses de défense supplémentaires.
En général, toute augmentation des dépenses de défense peut être un financement par la dette, ce qui signifie une augmentation substantielle des impôts, affectant tous les secteurs financiers, y compris l'industrie des crypto-monnaies.
Selon le Parlement européen, la reprise économique de l'Union européenne après l'épidémie de 2019 a été affectée négativement par le conflit en Ukraine. Rien qu'en 2022, l'impact budgétaire a augmenté de 1750 milliards d'euros, représentant environ 1,1 % à 1,4 % du PIB de l'Union européenne. Une des conséquences directes est la hausse des prix de l'énergie, entraînant une augmentation de l'inflation. Pour lutter contre l'inflation, la Banque centrale européenne a commencé à relever les taux d'intérêt. Malgré quelques signes de reprise, notamment la baisse des taux par la Banque centrale européenne, l'économie de l'Union européenne reste en difficulté.
Avec le projet européen d'augmenter les dépenses de défense, les entreprises de cryptomonnaie de l'UE et les particuliers à haut revenu pourraient très probablement être soumis à des impôts plus élevés. Voici une étude approfondie sur le cadre fiscal actuel des cryptomonnaies dans l'UE.
La situation actuelle de la fiscalité des cryptomonnaies dans les pays de l'Union européenne
Voici les pays de l'UE qui imposent des taxes plus élevées sur les cryptomonnaies.
Pays-Bas
Aux Pays-Bas, un impôt de 36% est prélevé sur les gains supposés de la détention de crypto-monnaies de l'année précédente.
Danemark
Au Danemark, les revenus cryptographiques sont répartis en quatre niveaux d'imposition, à savoir l'impôt sur le revenu national de 12,1 % à 15 %, l'impôt municipal de 24,982 %, la taxe sur le marché du travail de 8 % et l'impôt ecclésiastique moyen de 0,7 %. Dans l'ensemble, le taux d'imposition réel est de 37 %.
Finland
La Finlande a des règles fiscales cryptées complexes, y compris un impôt de 30% sur tous les revenus supérieurs à 1000 euros et inférieurs à 30 000 euros. Pour tout revenu supplémentaire, un impôt de 32,4% est prélevé.
Irlande
L'Irlande a un taux d'imposition des gains en capital de 33% (taux unique).
Allemagne
Pour les transactions cryptographiques à court terme, le taux d'imposition en Allemagne est de 45%.
Taux moyen de cryptage de l'Union européenne
Pour les grandes économies européennes, le taux d'imposition des cryptomonnaies est déjà compris entre 20 et 30 %. La France impose un impôt sur les gains en capital liés aux cryptomonnaies de 30 %, l'Italie et l'Espagne imposent un impôt sur les bénéfices liés aux cryptomonnaies de 26 %, l'Autriche impose un taux de 27,5 % et la Belgique de 25 %.
paradis fiscal pour les crypto-monnaies de l'Union européenne
Cependant, certains pays de l'Union européenne ont une réglementation fiscale assez souple en ce qui concerne les cryptomonnaies personnelles, avec des taxes minimales sur la vente de cryptomonnaies. Voici quatre pays de l'Union européenne, mais il y en a en réalité beaucoup plus.
Chypre
Chypre est appelé un paradis fiscal et est très favorable aux activités de cryptomonnaie des entreprises et des particuliers. Le pays offre des options fiscales de 0% pour les détenteurs à long terme et de 20% pour les détenteurs à court terme.
Roumanie
En Roumanie, tous les investissements en cryptomonnaies bénéficient d'une exonération fiscale temporaire jusqu'au 31 juillet 2025.
Allemagne
En Allemagne, les personnes détenant des crypto-monnaies depuis longtemps ne sont pas tenues de payer l'impôt sur les gains en capital.
République tchèque
En République tchèque, les personnes détenant des crypto-monnaies depuis plus de trois ans ne sont pas tenues de payer l'impôt sur les gains en capital.
Autre juridiction
La Pologne adopte une attitude positive à l'égard des cryptomonnaies, avec un taux d'imposition de 19 %. La Grèce et la Bulgarie appliquent un taux d'imposition de 15 % sur les revenus des particuliers en cryptomonnaies. De plus, le Luxembourg et le Portugal exonèrent de l'impôt sur les gains en capital les détenteurs à long terme (détention d'au moins 1 an). Malte et Andorre ont également des taux d'imposition sur le capital très bas parmi les pays européens.
Progrès de la réserve de Bitcoin dans les pays de l'Union européenne
Lors d'une conférence de presse le 30 janvier 2025, la présidente de la Banque centrale européenne, Christine Lagarde, a rejeté l'idée d'ajouter le bitcoin aux réserves de l'Union européenne. Elle a souligné la forte volatilité du bitcoin et son lien étroit avec le blanchiment d'argent. Malgré cette déclaration, certains pays de l'Union européenne envisagent toujours d'ajouter le bitcoin à leurs réserves.
Norvège
Le fonds souverain norvégien gère plus de 1,5 billion de dollars d'actifs et détient une exposition indirecte considérable au bitcoin. La société d'investissement de la banque de Norvège, NBIM, détient des actions de MicroStrategy d'une valeur de plus de 600 millions de dollars.
République tchèque
Bien que la République tchèque ne fasse pas partie de la zone euro, elle fait partie du Conseil des gouverneurs de la BCE. Aleš Michl, le gouverneur de la banque centrale, a reconnu la volatilité du bitcoin lorsqu'il a discuté de la possibilité d'ajouter le bitcoin aux actifs de la banque centrale. Récemment, la banque centrale tchèque a confirmé qu'elle avait analysé la possibilité d'ajouter de nouvelles catégories d'actifs à ses réserves. Cependant, elle n'a pas l'intention d'agir avant la fin de l'analyse.
Cette mesure a été prise alors que l'administration Trump proposait la création de réserves de bitcoins. Jusqu'à présent, les États-Unis ont vu le Texas et l'Utah proposer des lois visant à inclure le bitcoin dans leurs réserves. L'Utah a adopté un vote favorable, tandis que le Texas a deux projets de loi en attente.
Les futures possibilités
La Banque centrale européenne pourrait augmenter sa possession de crypto-monnaies au cours des prochains mois si le gouvernement Trump continue d'avancer dans son plan. Cependant, cela n'entraînera pas une baisse du taux d'imposition effectif des investisseurs en crypto-monnaie, car l'augmentation de la possession de crypto-monnaies par les banques centrales du monde entier pourrait entraîner une hausse de la valeur des crypto-monnaies, ce qui pourrait générer plus de recettes fiscales.
Avec le resserrement des échanges commerciaux entre l'Union européenne et les États-Unis par Trump, les difficultés économiques en Europe pourraient s'aggraver, poussant les gouvernements à envisager de nouvelles voies fiscales. En dehors des États-Unis, les relations économiques entre l'UE et la Russie et la Chine se sont également détériorées, ce qui pourrait entraîner une augmentation des impôts pour les citoyens de l'UE, avec pour conséquence potentielle le transfert des investisseurs en cryptomonnaie vers des pays plus favorables.
En outre, si l'UE maintient ses politiques fiscales avantageuses, la haute imposition des États membres de l'UE précités sera inefficace. Si les dépenses militaires augmentent, il est possible que les politiques fiscales des États membres soient unifiées. Même si cette situation ne se produit pas, les principaux contributeurs au budget de la défense de l'UE seront également contraints de rechercher des sources de revenus supplémentaires et d'augmenter encore les impôts.
Dans ce sens, les risques peuvent être plus importants pour des pays européens tels que l'Allemagne, la France, la Pologne, l'Italie, l'Espagne et les Pays-Bas. De plus, de telles mesures pourraient s'étendre aux revenus en capital et aux transactions financières générales. Même si ces mesures sont mises en œuvre progressivement pour éviter de susciter une panique excessive chez les investisseurs, elles nuiront néanmoins à l'économie de la zone euro.
Du point de vue des intérêts de l'Union européenne, soutenir l'innovation et les flux de capitaux, y compris l'industrie cryptographique, est absolument avantageux pour les États membres, mais dans le contexte de la crise et de l'augmentation des dépenses militaires, les pays de l'Union européenne ont peu de marge de manœuvre.
Le contenu est fourni à titre de référence uniquement, il ne s'agit pas d'une sollicitation ou d'une offre. Aucun conseil en investissement, fiscalité ou juridique n'est fourni. Consultez l'Avertissement pour plus de détails sur les risques.
Du taux de 36% au taux d'imposition nul : le "facteur Trump" derrière la guerre de division fiscale de l'UE sur les cryptomonnaies
Auteur : Ilia Ilinskii
Compilation: Daily Planet Daily Report Golem
Le président Trump a récemment annoncé son intention de tenir des pourparlers avec Poutine pour mettre fin au conflit en Ukraine. Cette démarche récente a pris de court les dirigeants européens, qui craignent maintenant d'être contournés dans de potentielles négociations de paix. En plus des questions de sécurité, le conflit en Ukraine a eu un impact économique énorme sur l'Europe. Dans cet article, nous discuterons de l'impact des récents agissements de Trump sur l'économie européenne, y compris sa politique fiscale en matière de cryptomonnaies, et nous présenterons les taux d'imposition actuels de l'Union européenne sur les plus-values des utilisateurs de cryptomonnaies.
Les pays de l'Union européenne pourraient imposer davantage de taxes sur les cryptomonnaies
Les deux événements les plus importants de la Conférence de Munich ont été les discours du vice-président américain Pence et de la présidente de la Commission européenne Ursula von der Leyen. Malgré leurs divergences, ils ont tous deux exprimé de nombreuses opinions sur les dépenses de sécurité de l'UE. L'UE devra payer des prestations sociales dans les années à venir et augmenter les dépenses de défense. Après la dernière réunion informelle qui s'est tenue à Bruxelles début février, les dirigeants de l'UE ont décidé d'investir environ 500 milliards d'euros dans la défense au cours des dix prochaines années.
Lors de la réunion de Munich, la présidente de la Commission européenne, Ursula von der Leyen, a déclaré qu'elle proposerait de déclencher des clauses d'exemption aux règles financières de l'Union européenne pour augmenter les dépenses de défense des États membres. Les dépenses de défense des pays de l'UE représentent environ 2 % du PIB, passant de 2 000 milliards d'euros en 2024 à 3 200 milliards d'euros. Ursula propose d'augmenter ce chiffre à 3 %, ce qui entraînerait une augmentation de plusieurs centaines de milliards de dollars des dépenses de défense, justifiant ainsi un changement de politique économique des États membres de l'UE. Certains pays appellent également à l'émission d'obligations européennes pour financer les dépenses de défense supplémentaires.
En général, toute augmentation des dépenses de défense peut être un financement par la dette, ce qui signifie une augmentation substantielle des impôts, affectant tous les secteurs financiers, y compris l'industrie des crypto-monnaies.
Selon le Parlement européen, la reprise économique de l'Union européenne après l'épidémie de 2019 a été affectée négativement par le conflit en Ukraine. Rien qu'en 2022, l'impact budgétaire a augmenté de 1750 milliards d'euros, représentant environ 1,1 % à 1,4 % du PIB de l'Union européenne. Une des conséquences directes est la hausse des prix de l'énergie, entraînant une augmentation de l'inflation. Pour lutter contre l'inflation, la Banque centrale européenne a commencé à relever les taux d'intérêt. Malgré quelques signes de reprise, notamment la baisse des taux par la Banque centrale européenne, l'économie de l'Union européenne reste en difficulté.
Avec le projet européen d'augmenter les dépenses de défense, les entreprises de cryptomonnaie de l'UE et les particuliers à haut revenu pourraient très probablement être soumis à des impôts plus élevés. Voici une étude approfondie sur le cadre fiscal actuel des cryptomonnaies dans l'UE.
La situation actuelle de la fiscalité des cryptomonnaies dans les pays de l'Union européenne
Voici les pays de l'UE qui imposent des taxes plus élevées sur les cryptomonnaies.
Pays-Bas
Aux Pays-Bas, un impôt de 36% est prélevé sur les gains supposés de la détention de crypto-monnaies de l'année précédente.
Danemark
Au Danemark, les revenus cryptographiques sont répartis en quatre niveaux d'imposition, à savoir l'impôt sur le revenu national de 12,1 % à 15 %, l'impôt municipal de 24,982 %, la taxe sur le marché du travail de 8 % et l'impôt ecclésiastique moyen de 0,7 %. Dans l'ensemble, le taux d'imposition réel est de 37 %.
Finland
La Finlande a des règles fiscales cryptées complexes, y compris un impôt de 30% sur tous les revenus supérieurs à 1000 euros et inférieurs à 30 000 euros. Pour tout revenu supplémentaire, un impôt de 32,4% est prélevé.
Irlande
L'Irlande a un taux d'imposition des gains en capital de 33% (taux unique).
Allemagne
Pour les transactions cryptographiques à court terme, le taux d'imposition en Allemagne est de 45%.
Taux moyen de cryptage de l'Union européenne
Pour les grandes économies européennes, le taux d'imposition des cryptomonnaies est déjà compris entre 20 et 30 %. La France impose un impôt sur les gains en capital liés aux cryptomonnaies de 30 %, l'Italie et l'Espagne imposent un impôt sur les bénéfices liés aux cryptomonnaies de 26 %, l'Autriche impose un taux de 27,5 % et la Belgique de 25 %.
paradis fiscal pour les crypto-monnaies de l'Union européenne
Cependant, certains pays de l'Union européenne ont une réglementation fiscale assez souple en ce qui concerne les cryptomonnaies personnelles, avec des taxes minimales sur la vente de cryptomonnaies. Voici quatre pays de l'Union européenne, mais il y en a en réalité beaucoup plus.
Chypre
Chypre est appelé un paradis fiscal et est très favorable aux activités de cryptomonnaie des entreprises et des particuliers. Le pays offre des options fiscales de 0% pour les détenteurs à long terme et de 20% pour les détenteurs à court terme.
Roumanie
En Roumanie, tous les investissements en cryptomonnaies bénéficient d'une exonération fiscale temporaire jusqu'au 31 juillet 2025.
Allemagne
En Allemagne, les personnes détenant des crypto-monnaies depuis longtemps ne sont pas tenues de payer l'impôt sur les gains en capital.
République tchèque
En République tchèque, les personnes détenant des crypto-monnaies depuis plus de trois ans ne sont pas tenues de payer l'impôt sur les gains en capital.
Autre juridiction
La Pologne adopte une attitude positive à l'égard des cryptomonnaies, avec un taux d'imposition de 19 %. La Grèce et la Bulgarie appliquent un taux d'imposition de 15 % sur les revenus des particuliers en cryptomonnaies. De plus, le Luxembourg et le Portugal exonèrent de l'impôt sur les gains en capital les détenteurs à long terme (détention d'au moins 1 an). Malte et Andorre ont également des taux d'imposition sur le capital très bas parmi les pays européens.
Progrès de la réserve de Bitcoin dans les pays de l'Union européenne
Lors d'une conférence de presse le 30 janvier 2025, la présidente de la Banque centrale européenne, Christine Lagarde, a rejeté l'idée d'ajouter le bitcoin aux réserves de l'Union européenne. Elle a souligné la forte volatilité du bitcoin et son lien étroit avec le blanchiment d'argent. Malgré cette déclaration, certains pays de l'Union européenne envisagent toujours d'ajouter le bitcoin à leurs réserves.
Norvège
Le fonds souverain norvégien gère plus de 1,5 billion de dollars d'actifs et détient une exposition indirecte considérable au bitcoin. La société d'investissement de la banque de Norvège, NBIM, détient des actions de MicroStrategy d'une valeur de plus de 600 millions de dollars.
République tchèque
Bien que la République tchèque ne fasse pas partie de la zone euro, elle fait partie du Conseil des gouverneurs de la BCE. Aleš Michl, le gouverneur de la banque centrale, a reconnu la volatilité du bitcoin lorsqu'il a discuté de la possibilité d'ajouter le bitcoin aux actifs de la banque centrale. Récemment, la banque centrale tchèque a confirmé qu'elle avait analysé la possibilité d'ajouter de nouvelles catégories d'actifs à ses réserves. Cependant, elle n'a pas l'intention d'agir avant la fin de l'analyse.
Cette mesure a été prise alors que l'administration Trump proposait la création de réserves de bitcoins. Jusqu'à présent, les États-Unis ont vu le Texas et l'Utah proposer des lois visant à inclure le bitcoin dans leurs réserves. L'Utah a adopté un vote favorable, tandis que le Texas a deux projets de loi en attente.
Les futures possibilités
La Banque centrale européenne pourrait augmenter sa possession de crypto-monnaies au cours des prochains mois si le gouvernement Trump continue d'avancer dans son plan. Cependant, cela n'entraînera pas une baisse du taux d'imposition effectif des investisseurs en crypto-monnaie, car l'augmentation de la possession de crypto-monnaies par les banques centrales du monde entier pourrait entraîner une hausse de la valeur des crypto-monnaies, ce qui pourrait générer plus de recettes fiscales.
Avec le resserrement des échanges commerciaux entre l'Union européenne et les États-Unis par Trump, les difficultés économiques en Europe pourraient s'aggraver, poussant les gouvernements à envisager de nouvelles voies fiscales. En dehors des États-Unis, les relations économiques entre l'UE et la Russie et la Chine se sont également détériorées, ce qui pourrait entraîner une augmentation des impôts pour les citoyens de l'UE, avec pour conséquence potentielle le transfert des investisseurs en cryptomonnaie vers des pays plus favorables.
En outre, si l'UE maintient ses politiques fiscales avantageuses, la haute imposition des États membres de l'UE précités sera inefficace. Si les dépenses militaires augmentent, il est possible que les politiques fiscales des États membres soient unifiées. Même si cette situation ne se produit pas, les principaux contributeurs au budget de la défense de l'UE seront également contraints de rechercher des sources de revenus supplémentaires et d'augmenter encore les impôts.
Dans ce sens, les risques peuvent être plus importants pour des pays européens tels que l'Allemagne, la France, la Pologne, l'Italie, l'Espagne et les Pays-Bas. De plus, de telles mesures pourraient s'étendre aux revenus en capital et aux transactions financières générales. Même si ces mesures sont mises en œuvre progressivement pour éviter de susciter une panique excessive chez les investisseurs, elles nuiront néanmoins à l'économie de la zone euro.
Du point de vue des intérêts de l'Union européenne, soutenir l'innovation et les flux de capitaux, y compris l'industrie cryptographique, est absolument avantageux pour les États membres, mais dans le contexte de la crise et de l'augmentation des dépenses militaires, les pays de l'Union européenne ont peu de marge de manœuvre.