edgeX Desbloqueo de Finanzas en Cadena: Desde derivados descentralizados protocolo hasta cadena de liquidación financiera

El campo de la encriptación está experimentando un profundo cambio de paradigma desde los intercambios centralizados (CEX) hacia los intercambios descentralizados (DEX). Los CEX solían dominar el mercado gracias a su capacidad de procesamiento centralizada, interfaces amigables para el usuario y alta liquidez, pero conllevaban riesgos centralizados, falta de control de activos por parte de los usuarios y problemas de transparencia. Estos problemas se han magnificado en los últimos años, especialmente después del colapso de FTX, lo que ha llevado a una preocupación máxima por la seguridad de los activos por parte de los usuarios. Al mismo tiempo, los DEX, con sus características descentralizadas y transparentes, incluida la auto-custodia de activos por parte de los usuarios, registros comerciales públicamente transparentes, contratos inteligentes que garantizan la gestión automatizada de fondos, han reducido la necesidad de confianza de los usuarios en las plataformas centralizadas.

El surgimiento de DEX no solo es el resultado del cambio en las demandas de los usuarios, sino también gracias al avance y la innovación de la tecnología blockchain. La combinación de DEX de alto rendimiento en L1/L2+Perp ha validado la idea de realizar transacciones de alta frecuencia en la cadena. Hyperliquid es un caso típico que refleja la imaginación del mercado sobre las transacciones de alta frecuencia en la cadena, y ha atraído a muchos usuarios para descubrir alfa potencial. edgeX también está ganando reconocimiento en este aspecto.

La mejora de la infraestructura impulsa el rendimiento del intercambio en cadena

Hace varios años, la infraestructura de transacciones en cadena estaba relativamente atrasada y su rendimiento era difícil de comparar con el de los CEX tradicionales. Sin embargo, con el rápido desarrollo de la tecnología, especialmente la aplicación de la tecnología ZK-Rollup y la explosión de Ethereum Layer2, el rendimiento y la seguridad de las plataformas de transacciones en cadena han mejorado considerablemente, y la velocidad de transacción y la experiencia del usuario también han dado un salto cualitativo.

Como el primer MVP del ecosistema edgeX, edgeX v1 utiliza el motor StarkEx Layer 2 para impulsar su sistema de liquidación y Rollup, y tiene una mayor seguridad. Todas las transacciones de edgeX son verificadas por ZK-Proof. A través del ZK-Rollup de StarkEx, las transacciones de los usuarios no solo se empaquetan y procesan en la capa 2, sino que también se verifican y confirman mediante un contrato inteligente en L1, lo que garantiza la transparencia y seguridad de las transacciones.

edgeX V2: cadena de bloques de liquidación financiera de alto rendimiento

edgeX v2 es una capa Ethereum L2 de alto rendimiento que impulsa una mejora integral en la infraestructura de negociación, la capa de liquidez y la experiencia del usuario mediante la optimización de la arquitectura tecnológica.

Capa de liquidación

Todas las operaciones se liquidan en Ethereum, se procesan en lotes para reducir los costos en la cadena manteniendo la integridad de los datos. Los usuarios controlan sus activos con su clave privada, evitando los riesgos que pueden surgir en las plataformas centralizadas. Gracias al mecanismo de auto custodia, los usuarios pueden utilizar los activos directamente a través de la dirección de su cartera.

(2) Capa de motor de comercio de libro de órdenes

El motor de negociación de edgeX v2 ha sido actualizado y, según la documentación oficial, ahora tiene la capacidad de procesar 200,000 órdenes por segundo con un retraso de coincidencia inferior a 10 milisegundos. El eficiente motor de negociación sienta una base sólida para ofrecer transacciones de alta frecuencia y transacciones concurrentes a gran escala de los usuarios.

（3）Capa de liquidez híbrida

La capa de liquidez híbrida es una parte fundamental del ecosistema de edgeX v2. A través de la transferencia de información entre cadenas, edgeX permite el flujo de activos y operaciones comerciales entre diferentes cadenas, rompiendo los silos entre ellas y mejorando la liquidez general.

edgeX garantiza que los usuarios puedan acceder y transferir activos libremente entre múltiples blockchains sin preocuparse por la falta de liquidez o el bloqueo de activos, a través del soporte de puentes de activos nativos y la integración profunda con otras blockchains principales. En el futuro, edgeX tiene planes de lanzar transacciones spot en múltiples blockchains y ofrecer la función de Meme bot a través de la integración con edgeX fun para ayudar a los usuarios a capturar rápidamente las tendencias del mercado.

（4）Interfaz amigable para el usuario

Para la mayoría de los minoristas que solo utilizan intercambios centralizados, el umbral de uso de DeFi suele ser alto, especialmente cuando se trata de múltiples cadenas y protocolos, la complejidad de la operación hará que muchos usuarios novatos se echen atrás. El diseño de la interfaz de edgeX (actualmente en la aplicación edgeX V1) se basa en consideraciones de usuario, especialmente en la experiencia móvil, que es básicamente igual que la de la aplicación de intercambio principal.

Con el lanzamiento de edgeX v2, edgeX está evolucionando gradualmente desde un protocolo derivado de la Descentralización hacia una cadena de liquidación financiera diseñada específicamente para productos DeFi. Esta infraestructura respaldará el lanzamiento no autorizado de productos en un mercado diversificado y de DeFi a través de la prueba de demanda del usuario (Proof of Demand), el mecanismo de gobernanza Descentralización y el módulo de transacciones plug-and-play de edgeX.

Liquidez efectiva

En la historia del desarrollo de algunas plataformas de derivados en cadena, la falta de experiencia en creación de mercado por parte del equipo ha hecho que la resolución de la liquidez se convierta en un desafío clave. La estrategia adoptada por muchas plataformas es la incorporación de creadores de mercado externos, y muchos DEX de Perp de renombre colaboran con creadores de mercado externos para aumentar la liquidez. Sin embargo, como contrapartida, la plataforma necesita ofrecer una gran cantidad de tokens como incentivo para los creadores de mercado, lo que atraerá una liquidez considerable en las primeras etapas de la plataforma, pero con el tiempo, la acumulación de tokens se convertirá gradualmente en un juego de APY, es decir, minería, extracción y venta.

Hyperliquid muestra la importancia de la experiencia y los recursos del creador de mercado en la plataforma de derivados, evitando que una gran cantidad de tokens fluyan hacia equipos externos y logrando una mayor incentivación efectiva para los usuarios. De manera similar, edgeX también contó con creadores de mercado exclusivos en las etapas iniciales para guiar la liquidez. Además, el equipo de edgeX lanzará a finales de enero una capa de liquidez similar a Hyperliquid HLP, llamada ePool, que permitirá a los usuarios obtener ingresos estables mediante la provisión de liquidez, lo que también demuestra indirectamente la capacidad de edgeX para generar ingresos confiables y ofrecer un APY de ingresos reales más alto.

Desde “infraestructura + narrativa” hasta satisfacer las necesidades reales

A lo largo del tiempo, la valoración de los proyectos de encriptación ha tendido a centrarse en la construcción de infraestructuras y el marketing narrativo, lo que ha generado una burbuja de valoración masiva en el mercado primario sin tener aún productos. Sin embargo, a medida que el mercado madura y se produce el cambio de ciclo alcista a bajista, la perspectiva de los inversores y usuarios se vuelve más racional. Hoy en día, el verdadero valor de un proyecto radica en su capacidad para satisfacer de manera efectiva las necesidades de los usuarios, más allá de simplemente contar una historia de marketing futurista.

edegX ha logrado un crecimiento de usuarios reales a través de su producto viable mínimo, el alto rendimiento de Perp DEX, y ha lanzado uno de los pocos productos en cadena basados en dispositivos móviles en el mercado. Con una interfaz simplificada y un flujo de operaciones optimizado, edgeX Mobile permite a los usuarios sin experiencia en transacciones en cadena comenzar fácilmente. El diseño móvil no solo permite a los usuarios participar en transacciones en cualquier momento y lugar, sino que también ofrece una experiencia fluida similar a la de un intercambio centralizado, lo que reduce en gran medida las barreras de entrada para los usuarios en las transacciones en cadena.

Desde la perspectiva del desarrollo de CEX, el comercio de derivados se utiliza principalmente para abrir el mercado, pero la verdadera reputación y la protección de la marca se forman en el mercado al contado, especialmente con activos nuevos exclusivos. edegX lanzará su sección al contado a principios de febrero, donde los activos al contado son completamente agregados, lo que permite la introducción fácil de monedas principales y nuevos activos en cadena como Memecoin. Como parte de la disposición al contado, el robot de trading edgeX.fun se ha convertido en la primera aplicación del ecosistema de edgeX. edgeX.fun se dedica al trading de Memecoin, y sus puntos de trading se han integrado oficialmente en el plan de puntos de edgeX. edgeX.fun se centra en la primera línea de nuevos activos en cadena, y si puede conectar con éxito con el sitio principal al contado de edgeX para generar un efecto de riqueza, es probable que atraiga a más usuarios y aumente la exposición de la marca para edgeX. Ya sea en el trading de contratos o en el trading al contado, edgeX no solo se dedica a proporcionar una experiencia de trading fluida que coincida con CEX, sino que también se adapta al rápido desarrollo en cadena y se actualiza constantemente para satisfacer las diversas necesidades de los diferentes grupos de usuarios.

En general, a medida que el mercado de encriptación se aleja gradualmente de la narrativa temprana hacia un enfoque más práctico del valor del producto, las demandas de los usuarios también se vuelven más claras y prácticas; además, los inconvenientes de los intercambios centralizados están cada vez más evidentes, y la transparencia pública en la cadena gradualmente atrae a más usuarios y jugadores. Aunque los CEX todavía dominan actualmente, los conflictos como las reglas de la plataforma, la manipulación del mercado y la asimetría de la información se vuelven cada vez más evidentes. edgeX satisface las necesidades de los usuarios en términos de oportunidades comerciales y equidad en las transacciones a través de su arquitectura descentralizada y una experiencia de funcionalidad en constante evolución. Proporciona un entorno de comercio sin permisos, transparencia pública de datos y un mecanismo de descubrimiento de precios impulsado por el mercado, lo que permite que cada usuario encuentre y aproveche diversas oportunidades comerciales en una plataforma justa. En comparación con la narrativa y el marketing, edgeX se centra más en el valor a largo plazo del usuario, convirtiéndose en un crecimiento de ingresos real a través de su enfoque en la funcionalidad de transacciones prácticas, la guía de liquidez y la creación de productos reales para los usuarios.

Con el lanzamiento de más funciones y la mejora del ecosistema, edgeX tiene el potencial de convertirse en otro punto destacado después de Hyperliquid. EdgeX recientemente lanzó su programa de puntos con el objetivo de recompensar a los usuarios reales. Debido a la falta de creadores de mercado externos que compartan las recompensas en puntos que representan posibles recompensas gratuitas, más puntos se asignarán a los usuarios reales.