Las tres principales claves del comercio de futuros son el mecanismo de apalancamiento, el sistema de margen y la tasa de financiación. Los cinco detalles incluyen la selección del tipo de contrato, la elección de la plataforma, la gestión de la posición, la configuración de take profit y stop loss, así como la gestión emocional. A continuación se presenta una introducción específica:

Tres núcleos principales

• Mecanismo de apalancamiento: El apalancamiento es una característica clave del comercio de futuros, que permite a los traders controlar posiciones más grandes con menos capital. Con un apalancamiento de 10x, el trader solo necesita invertir un 10% de Margen para obtener un tamaño de posición equivalente a 10 veces el capital. El apalancamiento amplifica las ganancias, pero también las pérdidas, por lo que elegir razonablemente el múltiplo de apalancamiento es un aspecto importante del control de riesgos.

• Margen: incluye el margen inicial y el margen de mantenimiento. El margen inicial es el porcentaje mínimo de margen que debe cumplirse al abrir una posición, mientras que el margen de mantenimiento es el nivel mínimo de margen que la cuenta debe mantener durante el tiempo que se tenga la posición. Si se encuentra por debajo de este nivel, podría desencadenar una liquidación forzada, lo que llevaría al cierre forzado de la posición.

• tasa de financiación: Este es un mecanismo exclusivo de los contratos perpetuos, que se liquida cada 8 horas. Cuando el precio del contrato es superior al precio al contado, los largos deben pagar tarifas a los cortos, y viceversa. El signo positivo o negativo de la tasa de financiación refleja la inclinación del sentimiento del mercado, y los traders pueden usar esto para evaluar la fuerza de los largos y cortos.

Cinco detalles

• Selección del tipo de contrato: Los más comunes son los contratos de entrega y los contratos perpetuos. Los contratos de entrega tienen una fecha de vencimiento fija, y al vencimiento, el sistema cerrará forzosamente la posición al precio promedio de la última hora, adecuados para aquellos que necesitan cubrir el riesgo del mercado spot; los contratos perpetuos no tienen límite de vencimiento y ajustan la desviación de precio a través de la tasa de financiación, adecuados para los operadores a corto plazo. Además, hay contratos denominados en U y en moneda, el primero se liquida en USDT, lo que hace que el riesgo sea más intuitivo, mientras que el segundo utiliza BTC como margen, lo que le confiere propiedades naturales de resistencia a la inflación.

• Selección de la plataforma: se deben priorizar intercambios líderes como Binance y OKX, que poseen una alta seguridad, liquidez y estabilidad, lo que garantiza el normal desarrollo de las operaciones y reduce los riesgos derivados de problemas en la plataforma.

• Gestión de posiciones: siga las reglas de la gestión de fondos, como que una sola operación no debe superar el 5% del capital total; se recomienda a los principiantes usar un apalancamiento de 2 a 5 veces, y a los experimentados no más de 20 veces, para evitar el exceso de posiciones que pueda llevar a un control de riesgos inadecuado.

• Configuración de take profit y stop loss: Un take profit y un stop loss razonables son herramientas importantes para asegurar ganancias y controlar pérdidas. Por ejemplo, se puede establecer un stop loss al 30% de la Margen, y un take profit al alcanzar un objetivo preestablecido, como el primer nivel de take profit del 15%-20%, reduciendo la Posición en un 50%, el segundo nivel de take profit del 30%-50%, y liquidando la Posición.

• Gestión emocional: en el comercio, es fundamental mantener la calma y la racionalidad, evitando seguir ciegamente las tendencias y el comercio emocional. Siga estrictamente el plan de comercio, no deje que emociones como el miedo o la codicia lo influencien, y logre la coherencia entre el conocimiento y la acción.