Guía para novatos en Bitcoin: entendamos las diferencias entre Al Contado, apalancamiento y Comercio de futuros.

comercio al contado de Bitcoin físico

El comercio al contado es lo mismo que las compras diarias. Por ejemplo, al comprar 1 Bitcoin por 6000USDT, ese Bitcoin se convierte realmente en tuyo. Puedes transferirlo a tu billetera o regalarlo a otra persona.

Las ventajas del comercio al contado son que las monedas compradas se convierten completamente en tu propiedad. No importa si el precio sube o baja, la cantidad de monedas que posees no cambia. Por otro lado, la desventaja es que solo puedes obtener ganancias si el precio de la moneda aumenta. Si el precio baja, solo puedes optar por cortar pérdidas y vender, o mantener a largo plazo.

Comercio de apalancamiento de Bitcoin

El comercio con apalancamiento es un tipo de comercio al contado, donde se realiza un préstamo utilizando una cantidad determinada de activos criptográficos o USDT como garantía. Por ejemplo, al tomar una posición larga con apalancamiento, se predice un aumento en el precio de la moneda, y utilizando las monedas o USDT que se poseen como garantía, se pide prestado más USDT para comprar más monedas al precio actual. Si el precio sube y supera el precio de compra, se venden las monedas, se devuelve la cantidad prestada y el resto es ganancia.

En el caso de una posición corta, se predice una caída en el precio, se toman prestadas monedas y se venden al precio actual para obtener USDT. Si el precio baja, se pueden comprar más monedas a un precio más bajo con el USDT en mano, y las monedas sobrantes se convierten en ganancia. Se puede devolver lo prestado y obtener beneficios.

El apalancamiento y el multiplicador de los contratos de futuros son establecidos por el intercambio y normalmente se pueden seleccionar en un rango de 1 a 100 veces.

Comercio de futuros de Bitcoin

Los contratos de futuros son una versión evolucionada del comercio con apalancamiento, y son más fáciles de usar. No es necesario pedir prestados o reembolsar monedas o USDT, lo que hace que la operación sea simple. Puedes comerciar si posees monedas o USDT, pero el número de pares de divisas manejados es relativamente pequeño.

En el comercio de futuros, hay dos tipos de contratos: contratos sin fecha de vencimiento y contratos con fecha de vencimiento. Los contratos sin fecha de vencimiento se pueden mantener durante un largo período de tiempo a menos que se liquiden. Los contratos con fecha de vencimiento pueden ser semanales, de la próxima semana, trimestrales, etc., y se liquidan automáticamente cuando llega la fecha de vencimiento.

En el comercio de futuros y en el comercio con apalancamiento, hay dos tipos de pares de comercio: denominados en monedas y denominados en USDT. El primero calcula las ganancias y pérdidas en monedas, mientras que el segundo se calcula en USDT.

Ejemplo de comercio de futuros y comercio al contado

Comercio al contado: Supongamos que el inversor A compra Bitcoin por 200,000 yenes, adquiriendo 100 BTC a 2,000 yenes por BTC. Si el precio sube a 3,000 yenes, se obtendrá una ganancia de 100,000 yenes. La tasa de ganancia es (100,000 yenes / 200,000 yenes ) × 100% = 50%.

Futuros: Si abres una posición de 100BTC con un apalancamiento de 5 veces, puedes obtener un beneficio de 100BTC solo con un margen de 20BTC (aproximadamente 4 mil yenes). Del mismo modo, si el precio sube a 3000 yenes, obtendrás una ganancia de 100 mil yenes. La tasa de beneficio es (100 mil yenes/4 mil yenes)×100% = 250%.

Este ejemplo revela las ventajas del comercio de futuros. Las ganancias obtenidas en el comercio al contado y en el comercio de futuros son las mismas, 100,000 yenes, pero en el comercio de futuros se puede usar la mayor parte del capital libremente. Es decir, se puede obtener la misma ganancia que con una inversión de 200,000 yenes en comercio al contado con solo 40,000 yenes, lo que permite mejorar significativamente la tasa de ganancias.

Sin embargo, el comercio de futuros también conlleva riesgos. Mientras que las ganancias pueden multiplicarse por cinco, las pérdidas también pueden multiplicarse por cinco. Si las pérdidas superan el margen, se produce una "liquidación" en la que todas las posiciones se cierran forzosamente. Por lo tanto, es importante establecer la toma de ganancias y el stop loss, así como añadir margen en el momento adecuado.

Diferencias entre el comercio con margen y el comercio de futuros

1. Método de operación: El comercio al contado con apalancamiento implica tomar prestadas monedas de la plataforma para operar en el mercado al contado, y se incurre en tarifas de préstamo y tarifas de transacción. En el comercio de futuros, se puede seleccionar el múltiplo de apalancamiento del producto antes de la transacción, y no es necesario tomar prestadas monedas.

2. Definición: El comercio con apalancamiento busca realizar inversiones de varios veces el monto original con una pequeña cantidad de capital, obteniendo así un rendimiento o pérdida multiplicada en función de las fluctuaciones del activo subyacente. El comercio de futuros es un contrato en el que el comprador y el vendedor acuerdan recibir o entregar un activo a un precio específico en una fecha y hora determinadas en el futuro.

3. Reglas: El comercio al contado con apalancamiento permite a los inversores recibir financiación de la bolsa utilizando su propio capital como garantía. Los contratos de futuros son contratos estandarizados diseñados por la bolsa y aprobados por las autoridades reguladoras.

4. Características: El comercio al contado con apalancamiento se puede realizar 24 horas al día, en mercados globales, tiene pocos productos para comerciar, gestión de riesgos flexible, posibilidad de comercio bidireccional, alta relación de apalancamiento, bajos costos de transacción y bajas barreras de entrada. El comercio de futuros permite grandes transacciones con pequeñas cantidades, comercio bidireccional, sin preocupaciones sobre liquidaciones, alta transparencia del mercado y es organizado y eficiente.

Cuando se utiliza apalancamiento en el comercio de futuros, se requiere un margen de garantía del contrato. Esto suele ser una parte del monto total del contrato, y los operadores pueden controlar contratos de gran valor con una cantidad relativamente pequeña de fondos, lo que aumenta la flexibilidad y eficiencia de la operación.