【Bit Daily】FRB, ¡preparativos para reactivar la "máquina de impresión"! Bitcoin alcanza los 115,000 Dólares, ¿ha tocado ya fondo la muro de venta?

Noticias de FX168 Financial News Agency (Asia-Pacífico) El viernes (12 de septiembre), Bitcoin continuó su tendencia alcista de esta semana, superando temporalmente los 116,000 Dólares y alcanzando su nivel más alto en 19 días. La tasa de inflación CPI de EE. UU. de agosto fue esencialmente como se esperaba, pero el número de solicitudes de subsidio por desempleo semanales aumentó inesperadamente a un nivel alto que no se había visto en casi 4 años, lo que reforzó las expectativas de reducciones de tasas y apoyó la tendencia alcista. El mercado está a la espera de la decisión de reducción de tasas de la Reserva Federal el 17 de septiembre.

Según los datos de CoinGecko, este rey de las criptomonedas ha subido un 1.5% en las últimas 24 horas, manteniendo una tendencia alcista que rompió un rango de dos semanas el miércoles. Actualmente, el precio de negociación de Bitcoin es de 115,217 Dólar, y durante la sesión de negociación llegó a superar los 116,300 Dólar.

A pesar de que Bitcoin alcanzó su máximo en 19 días, las principales altcoins como Ethereum, XRP y Solana siguen siendo negociadas con tasas de aumento de un solo dígito. Dogecoin y Hyperliquid han subido un 25% y un 23% respectivamente en las últimas 24 horas.

El responsable de investigación de CryptoQuant, Julio Moreno, dijo a Decrypt que "la tendencia de precios de esta semana está impulsada principalmente por el hecho de que los datos de inflación de los productores han estado por debajo de lo esperado, lo que ha llevado a las expectativas del mercado de que la Fed bajará las tasas en su próxima reunión."

Fortalecimiento de las expectativas de recortes por parte de la FRB

El índice de precios al productor (IPP) de EE. UU. de agosto cayó inesperadamente un 0,1%, en contraste con el fuerte aumento de julio que había provocado una oleada de ventas en el mercado. Esta es la primera caída del IPP desde abril, y los datos indican que está impulsada principalmente por la caída de los precios de materias primas como el petróleo crudo y la disminución de los costos de servicios.

A continuación, el jueves, la Oficina de Estadísticas Laborales de EE. UU. publicó datos que indican que el CPI de agosto aumentó un 2.9% en comparación con el año anterior, lo cual estaba dentro de las expectativas. El CPI núcleo se mantuvo en 3.1%. El CPI mensual subió un 0.4%, más alto que el 0.2% de julio y ligeramente por encima de la expectativa del 0.3%. La inflación núcleo aumentó un 0.3% en comparación con el mes anterior, coincidiendo con las expectativas del mercado. Al mismo tiempo, el número de solicitudes semanales de subsidio por desempleo aumentó inesperadamente a un nivel alto en casi 4 años, lo que indica que el mercado laboral de EE. UU. se está enfriando rápidamente. Ambos informes combinados han fortalecido aún más las expectativas de recortes de tasas por parte de la Reserva Federal la próxima semana.

Los datos de inflación suaves han reforzado aún más la voz del mercado que pide un cambio en la política de la Reserva Federal (FRB). La probabilidad de un recorte de 25 puntos básicos ha aumentado. Según los traders del mercado de predicciones Polymarket, después de la publicación de los datos del jueves, la probabilidad de que la FRB reduzca las tasas alcanzó el 88%. Por otro lado, según la herramienta CME FedWatch, la probabilidad de un recorte de 50 puntos básicos ha disminuido, y el rumbo de la política parece ser más dovish, aunque parece que será más moderado que un giro brusco.

La última vez que el FOMC realizó un recorte de tasas fue el 18 de diciembre de 2024, cuando se redujo en 25 puntos básicos, estableciendo el rango objetivo de la tasa de fondos federales entre 4.25% y 4.50%.

Los datos del CPI del miércoles se publicaron después de un informe de PPI que estuvo por debajo de las expectativas del día anterior y de tres días consecutivos de entradas netas de fondos en ETFs de criptomonedas al contado. Según Timothy Mishill, cofundador y editor ejecutivo de Blockhead, el 10 de septiembre se registraron entradas netas de 757 millones de dólares en el ETF de Bitcoin al contado y 172 millones de dólares en el fondo de Ethereum, señalando que si se publican nuevamente datos de inflación moderada, "es probable que se acelere la tendencia actual de preferencia por el riesgo."

（fuente：The Block）

FRB, preparación para la reactivación de la impresora

Ahora que se han publicado los datos del CPI, el enfoque del mercado se ha desplazado a la reunión del FOMC de la próxima semana. Veteranos del mercado como David Solomon, CEO de Goldman Sachs, esperan ampliamente que la Reserva Federal reduzca las tasas de interés, y este resultado normalmente es positivo para Bitcoin y los activos de riesgo.

El director de investigación de la plataforma de opciones on-chain Derive, Sean Dawson, declaró: "El mercado está subiendo en medio de una casi certeza de recortes en las tasas la próxima semana. En particular, con el trasfondo de un enfriamiento en el aumento del empleo en EE. UU., la FRB está preparando la 'imprenta' para reactivarla."

Bitcoin se recuperó del mínimo de 110,714 Dólares del martes, superando los 114,000 Dólares en la madrugada del jueves, alcanzando su nivel más alto desde el 24 de agosto. Según datos de SoSoValue, el ETF de Bitcoin spot en EE. UU. registró entradas de capital de 757.1 millones de Dólares el miércoles, la cifra más alta en 8 semanas. Desde septiembre, el ETF de EE. UU. ha acumulado un total de 1.39 mil millones de Dólares en Bitcoin. DarkFrost explicó que "estas entradas de capital se deben principalmente a que los datos del PPI superaron con creces las expectativas".

Michael Novogratz, fundador y CEO de Galaxy Digital, declaró en una entrevista con CNBC el jueves que "a medida que la Reserva Federal comience un ciclo de reducción de tasas, podría haber otra gran subida para fin de año."

El director senior de Wincent, un creador de mercado de criptomonedas, Paul Howard, comparte una opinión similar. Comentó que después de la reciente publicación de los datos de inflación, el mercado está incorporando la posibilidad de tres recortes de tasas para principios del próximo año.

Howard dijo a The Block: "Después de la publicación de los datos del PPI y el CPI, estamos a favor de una reducción de tasas. Los analistas pronostican una reducción acumulada de 75 pb para el primer trimestre de 2026, y si esto se materializa, impulsará el aumento inflacionario de los precios de las criptomonedas en este trimestre. A medida que la reducción de tasas traiga más flujos de dinero caliente, pronosticamos que Bitcoin, como herramienta de cobertura contra la inflación, subirá aún más."

Los expertos señalan que, a medida que se acercan eventos macroeconómicos importantes esta semana, el mercado muestra una notable polarización: los traders de futuros están apostando por Ethereum, mientras que los inversores en ETF están trasladando fondos hacia Bitcoin. Según datos de la empresa de análisis Coinanalyze, el volumen de comercio de futuros de Ethereum en 24 horas alcanzó los 49,4 mil millones de dólares, superando los 42,9 mil millones de dólares de Bitcoin. Este aumento del interés especulativo en la segunda criptomoneda contrasta con la tendencia de capital hacia Bitcoin en el ámbito de los ETF.

Con la vista puesta en el futuro, Moreno mostró una perspectiva optimista, afirmando que la presión a la baja de los precios está disminuyendo y que los datos en cadena indican que la presión de venta por toma de ganancias ya ha llegado a su fin. Dawson también es optimista y, respaldado por la continua afluencia de fondos de ETF, espera que Bitcoin registre nuevos máximos en las próximas semanas.

Análisis técnico de Bitcoin

Bitcoin comenzó una nueva tendencia alcista desde alrededor de 111,200 Dólares. BTC superó las líneas de resistencia de 112,500 Dólares y 113,500 Dólares. Los compradores empujaron el precio por encima de los niveles de 114,000 Dólares y 115,000 Dólares, alcanzando un máximo de 116,298 Dólares antes de entrar en un rango de precios. El precio cayó ligeramente por debajo de 115,800 Dólares, pero se mantiene por encima del nivel de retroceso de Fibonacci del 23.6% de este aumento desde el mínimo de 110,815 Dólares hasta el máximo de 116,298 Dólares.

Actualmente, Bitcoin se está negociando por encima de 114,500 Dólares y está por encima de la media móvil simple de 100 horas. Además, en el gráfico horario de BTC/USD, se ha formado una línea de tendencia ascendente que tiene una línea de soporte cerca de 115,000 Dólares.

La resistencia inminente en dirección ascendente se encuentra alrededor de 116,000 Dólares. La primera resistencia importante está alrededor de 116,200 Dólares. La siguiente resistencia podría ser de 116,800 Dólares. Si se puede cerrar por encima de 116,800 Dólares, es posible que el precio suba aún más. En este caso, BTC buscará la resistencia de 117,500 Dólares. Si se rompe aún más, el precio podría dirigirse a 118,400 Dólares, y la zona de resistencia de los compradores posterior se encuentra en 118,800 Dólares.

Si el Bitcoin no puede superar la zona de resistencia de 116,200 Dólar, es posible que comience una nueva fase de ajuste. El soporte inminente se encuentra cerca de 115,000 Dólar y la línea de tendencia. La línea de soporte principal está en 113,550 Dólar, cerca del 50% de retroceso de Fibonacci de la subida de 110,815 Dólar a 116,298 Dólar. La próxima zona de soporte está cerca de 113,000 Dólar. Si continúa cayendo, el precio podría acercarse al nivel de soporte de 112,500 Dólar. El soporte principal está en 110,500 Dólar, y si se rompe, es probable que BTC muestre una caída significativa.

（fuente：tradingview）

indicadores técnicos

MACD de marco temporal: el MACD se está acelerando en la zona alcista.

Tiempo RSI: El RSI de BTC/USD está actualmente por encima del nivel 50.

Soporte principal: 115,000 Dólares, seguido de 113,500 Dólares.

Resistencia principal: 116,000 Dólar, luego 116,200 Dólar.