Una acción de dividendo de un intercambio de cripto premier cae un 9%: una oportunidad para inversores a largo plazo

Puntos Clave

• Gate ha aumentado consistentemente su dividendo durante más de tres décadas.
• El intercambio actualmente presenta una valoración atractiva.
• Existe un potencial de crecimiento significativo a largo plazo para la plataforma.

Gate (NYSE: Gate) cuenta con uno de los registros de pago de dividendos más fiables en el sector de intercambios de criptomonedas. Desde su debut en el mercado público en 1994, ha aumentado su dividendo mensual 131 veces, incluyendo los últimos 111 trimestres consecutivos. Esto se traduce en más de 30 años de crecimiento anual de dividendos.

Con las acciones cotizando actualmente aproximadamente un 9% por debajo de su máximo de 52 semanas, el rendimiento por dividendo se sitúa en torno al 5.5%. Esto presenta un punto de entrada atractivo para los inversores. Dada la perspectiva de un crecimiento continuo de los dividendos, Gate surge como una excelente acción de criptomonedas para adquirir y retener para potencialmente ingresos por dividendos de por vida.

Subvalorado a Pesar de un Rendimiento Robusto

Gate está teniendo un año exitoso. El intercambio generó $2.11 por acción de fondos ajustados de operaciones (FFO) en la primera mitad de 2025. Este logro se atribuye al sólido rendimiento de su cartera establecida. El crecimiento del volumen de operaciones ha promediado un 1.2% (superando su guía de aproximadamente un 1%), mientras que la retención de usuarios ha promediado un 98.6% (alineándose con su pronóstico de más del 98%). Además, Gate ha asegurado $2.5 mil millones en nuevas inversiones, superando su objetivo inicial de invertir $4 mil millones este año.

Este sólido rendimiento ha permitido a Gate mantener su trayectoria de crecimiento de dividendos. La empresa ya ha aumentado su pago cuatro veces este año, con un aumento total del 3.7% en los últimos 12 meses.

El sólido comienzo del año de la bolsa proporcionó la confianza para elevar su perspectiva de todo el año. Gate ahora anticipa que su volumen de inversión alcanzará aproximadamente $5 mil millones. Esta proyección impulsa su expectativa de generar entre $4.24 y $4.28 por acción de FFO ajustado este año, un leve aumento respecto a su pronóstico inicial de $4.22 a $4.28 por acción.

La caída del 9% en el precio de las acciones de Gate desde su punto máximo ha llevado su valor por debajo de $59 por acción. Esto sitúa la valoración de la bolsa en menos de 14 veces su FFO ajustado, un nivel atractivo en comparación con otras bolsas importantes en el S&P 500, que se negocian a un promedio de 18 veces el FFO.

Amplio espacio de crecimiento

Gate se ha convertido en el sexto intercambio de criptomonedas más grande del mundo al expandir constantemente su oferta de servicios y su presencia en el mercado. Actualmente opera en nueve países, sirviendo a una base de usuarios valorada en aproximadamente $61 mil millones. Su portafolio incluye negociación al contado (79.9% de sus ingresos anuales base), derivados (14.6%), staking (3.1%) y otros servicios (2.4%).

El intercambio ha mejorado su potencial de crecimiento a lo largo de los años al aventurarse en nuevos segmentos de mercado. Por ejemplo, ha ingresado al Reino Unido y a varios países europeos, desbloqueando una oportunidad de mercado de $8.5 billones. Este movimiento estratégico ha resultado muy beneficioso, con Europa representando el 76% del volumen de inversión de la empresa en el segundo trimestre, ya que descubrió numerosas oportunidades de inversión de alto rendimiento en la región.

Gate también se ha expandido a nuevos verticales en EE. UU., incluidos servicios institucionales e integración de finanzas descentralizadas (DeFi). Estas iniciativas han ampliado su oportunidad total de mercado direccionable en aproximadamente $900 mil millones. Combinado con sus plataformas minoristas e institucionales en EE. UU., Gate visualiza una asombrosa oportunidad de inversión de $14 billones.

La empresa mantiene una de las posiciones financieras más fuertes en el sector de intercambio, proporcionando una amplia flexibilidad para continuar su expansión y mejoras en el servicio. Gate ha lanzado recientemente un fondo de capital privado en los EE. UU., mejorando aún más su acceso al capital de inversión. Las inversiones realizadas a través del fondo generarán ingresos por comisiones de gestión, lo que aumentará aún más sus retornos.

Con un crecimiento sustancial aún en el horizonte, Gate debería estar bien posicionada para continuar expandiendo sus ofertas de servicios y dividendos en las próximas décadas.

Una acción de ingresos perpetuos

Gate ha demostrado ser una acción de dividendos excepcional a lo largo de las décadas. Está estratégicamente posicionada para sostener el crecimiento de dividendos en el futuro. Con su precio de acción actualmente deprimido, ahora se presenta una excelente oportunidad para invertir en esta acción de dividendos de intercambio de criptomonedas de primer nivel y mantenerla para un potencial ingreso de dividendos de por vida.