Secuencia de Fibonacci: ¿el santo grial del trading en mi opinión o solo otra táctica?

Siempre he sido escéptico sobre lo que se llama "proporción áurea". Se dice que puede describir todas las cosas del universo, e incluso los mercados financieros no escapan a sus reglas. Pero la verdad es que, cuando profundicé en el tema, esta asombrosa secuencia realmente me sorprendió.

El indicador de Fibonacci es una leyenda en el mundo del trading. Cada vez que lo menciono en el grupo de trading, siempre hay un montón de creyentes y críticos debatiendo sin parar. ¿Qué es exactamente? Es la secuencia de números inventada por ese matemático italiano: 0, 1, 1, 2, 3, 5, 8, 13, 21... cada número es la suma de los dos anteriores.

Es interesante que, al observar detenidamente estos números, descubro que cada número es aproximadamente 1.618 veces el anterior, que es la famosa "proporción áurea". 1597/987≈1.618; 610/377 también es aproximadamente 1.618. Invirtiendo la cuenta, un número dividido por el siguiente es aproximadamente 0.618. Estas proporciones se utilizan en el análisis del mercado para predecir niveles de soporte y resistencia.

Cuando recién empecé en la industria, era muy reacio a este método de análisis que parecía magia. Después de todo, ¿cómo puede una serie de números predecir los movimientos del mercado? Pero después de aplicarlo en la práctica, tengo que admitir que a veces es sorprendentemente preciso.

Por ejemplo, si el precio del oro sube de 1681 dólares a 1807.93 dólares, según los niveles de retroceso de Fibonacci, el nivel de retroceso del 23.6% está en 1777.97 dólares, el nivel de retroceso del 38.2% está en 1759.44 dólares, el nivel de retroceso del 50% está en 1744.47 dólares, el nivel de retroceso del 61.8% está en 1729.49 dólares, y el nivel de retroceso del 78.6% está en 1708.16 dólares. A veces, el precio parece ser atraído por estas líneas como si tuviera un magnetismo, lo que me sorprende.

Pero también he visto a muchas personas tratar esto como una herramienta universal, y al final el mercado les da una lección. En pocas palabras, Fibonacci es solo una de muchas herramientas técnicas, no es una bola de cristal que predice el futuro. El mercado es demasiado complejo, ¿cómo puede una sola herramienta abarcarlo todo?

En cuanto a aplicaciones prácticas, he encontrado que es especialmente útil en dos casos:

1. Después de un gran aumento en el precio, lo uso para encontrar puntos de soporte en la corrección y ver si el precio se detiene y rebota en posiciones como el 23.6%, 38.2% o 61.8%.

2. Después de la caída de precios, lo uso para encontrar el nivel de resistencia del rebote y juzgar a qué posición rebotará antes de continuar bajando.

Además de los niveles de retroceso comúnmente utilizados, la extensión de Fibonacci también es muy útil. Si los niveles de retroceso me ayudan a encontrar puntos de entrada, los niveles de extensión me ayudan a encontrar puntos de salida. El mercado a menudo se mueve hacia niveles de extensión como el 161.8%, 200% o 261.8%, los cuales pueden convertirse en buenos puntos de ganancia.

Honestamente, nunca utilizo Fibonacci por sí solo en la práctica real. Siempre lo combino con otros indicadores técnicos, patrones y la emoción del mercado. La tasa de éxito aumenta considerablemente cuando múltiples señales aparecen al mismo tiempo.

Esta herramienta no tiene nada de mágico, simplemente porque todos la están usando, se ha convertido en una especie de profecía autocumplida. Cuando suficientes comerciantes compran y venden en el mismo lugar, naturalmente se convierte en soporte o resistencia.

Creas o no en esta teoría, hay una gran cantidad de traders en el mercado que la están utilizando. Y en el juego del trading, a menudo es más importante entender lo que están haciendo otros jugadores que la efectividad de las herramientas en sí.