#FOMCMeetingAnalysis #ShareWeekly

ثلاث حالات تباين خلال أسبوع الفيدرالي: الأسهم ضعيفة، النفط قوي، وBTC صامد
سيعلن الاحتياطي الفيدرالي قراره في 16 سبتمبر عند الساعة 18:00 بالتوقيت العالمي المنسق. استقر التضخم في أغسطس عند 3.4% على أساس سنوي، مع زيادة شهرية قدرها 0.4%. ويسعّر السوق احتمالاً بنسبة 87% لرفع الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس. ولم يعد الجدل يدور حول رفع الفائدة نفسه، بل حول ما إذا كان مخطط النقاط سيشير إلى رفع إضافي واحد في 2026.
تروي حركة الأسعار الحالية ثلاث قصص مختلفة.
الأسهم: مستوى 91.57
يتداول NDAQ عند 91.57، مرتفعاً بنسبة 0.47% خلال اليوم. بلغ أعلى مستوى خلال الجلسة 92.40، وأدنى مستوى 90.95، فيما بلغ الإغلاق السابق 91.14.
البنية الفنية مكسورة. يبلغ MA5 مستوى 92.61، وMA10 مستوى 94.89، وMA30 مستوى 95.88. والسعر أدنى من جميع المتوسطات المتحركة الثلاثة. انتهى الارتفاع الذي بدأ من قاع 76.31 عند قمة 100.62 مع ظهور TD Sequential 9، وبدأ البيع. ويقع MACD عند -1.03، وDIF عند -0.44، وDEA عند 0.58 ضمن منطقة هبوطية. وتبلغ القيمة السوقية 51.18 مليار دولار، فيما يبلغ P/E مستوى 26.53. وتواجه التقييمات صعوبة في الحفاظ على بيئة أسعار فائدة مرتفعة لفترة أطول.
النفط: WTI عند مستوى 101.99
يبلغ سعر WTI مستوى 101.99، مرتفعاً بنسبة 1.68%. بلغ أعلى مستوى خلال الجلسة 105.10، وأدنى مستوى 100.72، وسعر الافتتاح 101.94، فيما بلغ الإغلاق السابق 100.30.
الصورة معاكسة تماماً. يبلغ MA5 مستوى 99.59، وMA10 مستوى 95.72، وMA30 مستوى 87.05. والسعر أعلى من جميع المتوسطات. وحقق التعافي من مستوى 67.54 مكاسب بنسبة 51%. وكانت القمة السابقة عند 109.54. ويبلغ MACD مستوى 1.38، وDIF مستوى 4.69، وDEA مستوى 3.31، ضمن منطقة شراء قوية.
كان العامل الرئيسي وراء الزيادة الشهرية البالغة 0.4% في مؤشر أسعار المستهلكين هو أسعار الوقود. وما دام النفط الخام يحافظ على سعر يتجاوز 100 دولار، فلن يملك الاحتياطي الفيدرالي مجالاً لتعليق رفع الفائدة.
العملات المشفرة: BTC عند مستوى 79,184
يبلغ BTC/USDT مستوى 79,184.7، مرتفعاً بنسبة 2.47%. بلغ أعلى مستوى خلال 24 ساعة 79,324.3، وأدنى مستوى 76,391.4. وبلغ حجم التداول 6.46 ألف BTC، فيما بلغ إجمالي قيمة التداول 503.55 مليون دولار.
البنية صامدة. يبلغ EMA5 مستوى 77,974، وEMA10 مستوى 78,029، وEMA30 مستوى 75,819. ويحافظ السعر على التداول فوق جميع المتوسطات. وبعد مرحلة جانبية طويلة حول مستويات 60-65 ألفاً في يونيو ويوليو، حدث اختراق عمودي إلى 82,278.2 في منتصف أغسطس. ويُعد الحفاظ على التداول فوق متوسط التكلفة البالغ 78,571.5 أمراً إيجابياً. ويبلغ MFI مستوى 42.8، ضمن المنطقة المحايدة. وبلغ العائد خلال 30 يوماً +25.48%، فيما بلغ العائد خلال 90 يوماً +20.24%. ويشير الحفاظ على هذا المستوى بينما تتراجع الأسهم إلى قوة نسبية.
إجابات عن الأسئلة الثلاثة:
قبل القرار: جرى تسعير رفع بمقدار 25 نقطة أساس بالفعل. ويُظهر البيع منذ 8 سبتمبر ذلك.
القرار: أتوقع رفعاً متشدداً للفائدة. وستتحرك أسعار الفائدة إلى نطاق 3.75%-4.00%، وسيشير مخطط النقاط إلى رفع إضافي واحد في 2026. وإذا استُخدمت كلمة «مستمر» في المؤتمر الصحفي، فسيفسرها السوق على أنها إشارة متشددة.
بعد القرار:
بالنسبة إلى الأسهم، يُعد دعم 90.95 حاسماً. وإذا انكسر، فسيصبح مستوى 88.00 محط الأنظار.
بالنسبة إلى النفط، ينبغي مراقبة مقاومة 105.10. وسيستهدف استمرار القوة فوقها القمة عند 109.54.
بالنسبة إلى BTC، سترتفع التقلبات على المدى القصير. وإذا صمد دعم 76,009، فقد يُعاد اختبار مقاومة 82,278.
كاستراتيجية، يبدو تجنب الرافعة المالية قبل القرار، واتخاذ الاتجاه بناءً على المستويات بعد القرار، نهجاً أكثر سلامة.
#8月CPI数据出炉 #Gate广场中秋团圆局
$BTC $XAUT $NDAQ $XTIUSD