سيتي بنك يرفع هدف سعر أسهم المعدات، إنفاق الذكاء الاصطناعي يدفع دورة أشباه الموصلات نحو "جانب المعدات"

موجز BlockBeats، 18 يونيو، شهدت أسهم معدات أشباه الموصلات قوة في السوق الأمريكية يوم الأربعاء، بسبب رفع سيتي غروب السعر المستهدف لشركات Applied Materials و Lam Research و KLA، مع الحفاظ على تصنيف الشراء، معتبراً أن إنفاق الشركات الكبرى على الذكاء الاصطناعي لا يزال يتصاعد.

رفع محلل سيتي غروب أتيف مالك السعر المستهدف لـ Applied Materials من 550 دولارًا إلى 710 دولارات، وLam Research من 315 دولارًا إلى 450 دولارًا، وKLA من 206.40 دولارًا إلى 290 دولارًا. وفقًا لـ Investor's Business Daily، أغلق سهم Applied Materials يوم الأربعاء مرتفعًا بنسبة 4.4%، وحقق أعلى مستوى له على الإطلاق خلال التداول؛ كما سجلت Lam Research أيضًا ارتفاعات مؤقتة.

تُعتبر هذه التقارير بمثابة إعادة تقييم لسوق معدات تصنيع الرقائق. تتوقع سيتي غروب أن يتضاعف حجم سوق معدات أشباه الموصلات العالمي من 145 مليار دولار في 2026 إلى 200 مليار دولار في 2027، وأن يصل إلى 250 مليار دولار في 2028، مدفوعًا بقوة الحوسبة في الذكاء الاصطناعي، وتوسعة التخزين، والاستثمار في العمليات المتقدمة.

بالنسبة للسوق الآسيوية، تنعكس هذه المنطق مباشرة على معدات أشباه الموصلات، والتعبئة المتقدمة، وتوسعة التخزين، والنفقات الرأسمالية لمصانع الرقائق. في السابق، كان السوق يركز أكثر على وحدات معالجة الرسومات والخوادم الكاملة، لكن الآن يوسع البائعون دائرة الاهتمام لتشمل «معدات تصنيع شرائح الذكاء الاصطناعي» ذاتها.

المخاطر تكمن في أن أسهم المعدات قد ارتفعت بشكل كبير، وأن التقييم حساس جدًا لتوقعات الإنفاق الرأسمالي. إذا تباطأ إنفاق شركات السحابة على الذكاء الاصطناعي، أو أعادت شركات التخزين تشديد سياسات التوسعة، فقد يتضخم مرونة الأرباح في جانب المعدات بشكل عكسي.