هل تعلم ما الذي كنت أغوص فيه مؤخرًا؟ مجموعة كاملة من اقتباسات التداول عن التداول التي بصراحة تختلف عندما تكون في قلب المعركة. ليست من نوع الملصقات التحفيزية، بل حكمة حقيقية من أشخاص حققوا أموالاً جدية والأهم من ذلك، نجوا من الأسواق.

دعني أبدأ مع بيل فورتون لأنه منظوره حول الاستثمار دائمًا خالد. الرجل يقدر بأكثر من 165 مليار دولار ويقضي معظم وقته في القراءة، وهذا يخبرك شيئًا عن النهج. شيء واحد يكرره دائمًا: النجاح في الاستثمار يتطلب الوقت والانضباط والصبر. يبدو بسيطًا، أليس كذلك؟ لكن كم منا يلتزم بذلك فعلاً؟ كما يقول أيضًا استثمر في نفسك أولاً لأنك أكبر أصولك. مهاراتك لا يمكن فرض ضرائب عليها أو سرقتها، وهو أمر مذهل عندما تفكر في الأمر.

إليك واحدًا بقي معي من فورتون عن نفسية السوق: "عندما تمطر ذهبًا، امسك دلوًا، وليس ملعقة صغيرة." بشكل أساسي، عندما تأتي الفرصة، لا تكن مترددًا. لكنه يقول أيضًا إن السوق هو أداة لنقل المال من غير الصبور إلى الصبور. هذه هي الثنائية هنا. عليك أن تكون عدوانيًا عندما يكون الأمر مهمًا وصبورًا عندما يجنح الجميع للذعر.

بالحديث عن النفسية، لدى جيم كريمر رأي قاسٍ: الأمل هو عاطفة زائفة تكلفك المال فقط. لقد رأيت هذا يتكرر مرات كثيرة. الناس يتمسكون بمراكز خاسرة على أمل أن تتعافى بدلاً من قطع الخسائر. إنها واحدة من أخطر المشاعر في التداول. ثم هناك زاوية جيسي ليفرمرور التي تقول إن المضاربة ليست لعبة للغباء أو الكسل أو غير المستقر عاطفيًا. اللعبة ستفضحك إذا لم تكن منضبطًا.

اقتباس أعود إليه دائمًا هو من فيكتور سبيراندي حول الانضباط العاطفي. يقول إذا كانت الذكاء هو مفتاح جني المال في الأسواق، لكان الكثير من الناس أغنياء. لكن السبب الحقيقي وراء خسارة الناس؟ هم لا يقطعون خسائرهم بسرعة. الأمر بسيط ووحشي جدًا. عناصر التداول الجيد؟ قطع الخسائر، قطع الخسائر، وقطع الخسائر. ثلاث مرات.

ما يثير اهتمامي في هذه الاقتباسات عن التداول هو كم يركزون على ما لا يجب فعله أكثر من ما يجب فعله. لا تحتفظ بمراكز خاسرة. لا تتداول عندما تكون عاطفيًا بشكل مفرط. لا تخلط بين مركزك ومصلحتك الأفضل. جاك شواغر يميز بين شيء قاتل: المبتدئون يفكرون في كم يمكنهم أن يربحوا، والمحترفون يفكرون في كم يمكن أن يخسروا. هذا التحول في المنظور يغير كل شيء.

إدارة المخاطر تحظى أيضًا بمكانة خاصة هنا. نسبة المخاطرة إلى العائد 5:1 تعني أنه يمكنك أن تكون مخطئًا 80% من الوقت ومع ذلك تربح، وفقًا لبول تودور جونز. هذا تحرير بطريقة غريبة. لست بحاجة لأن تكون دائمًا على حق. فقط تحتاج إلى حجم مركز مناسب وانضباط.

هناك أيضًا جوهرة من بيل ليبشوتز: إذا جلس المتداولون فقط بأيديهم 50% من الوقت، لكانوا حققوا الكثير من المال. الرغبة في التصرف دائمًا هي ما يقتل معظم الناس. السوق دائمًا سيقدم فرصًا جديدة. لست مضطرًا لأخذ كل واحدة منها.

وأقدر أيضًا تلك الطريفة لأنها مضحكة لأنها حقيقية. "فقط عندما يخرج المد، تتعلم من كان يسبح عريانًا" من فورتون. أو "هناك متداولون قدامى ومتداولون جريئون، لكن قليلًا منهم من هم قدامى وجريئون." السوق لديه حس فكاهي حول القضاء على من لا يحترمها.

الدرس الحقيقي من كل هذه الاقتباسات عن حكمة التداول؟ لا أحد منها يعدك بأن تصبح غنيًا بسرعة. ليست معادلات سحرية. ما تفعله هو تسليط الضوء على العناصر النفسية والاستراتيجية التي تميز من ينجو من الأسواق عن من يُمحى. الأمر يتعلق بالانضباط، والصبر، وإدارة المخاطر، وبصراحة، احترام مدى جهلِك. هذا هو الخيط المشترك الذي يمر عبر كل هذا.