لقد لاحظت مؤخرًا أن هناك الكثير من الأشخاص يسألون عن معنى الانخفاض (drawdown) بشكل متكرر في مجموعة التداول، ويبدو أن العديد منهم لا يفهمون حقًا ما هو وما أهميته.

سأشرح الأمر ببساطة، الانخفاض هو عندما ينخفض رصيد حسابك التداولي من أعلى نقطة وصل إليها. هو ليس مجرد خسارة طبيعية تحدث أثناء التداول، بل هو مقياس لمقدار انخفاض أموالك منذ أن كانت في أعلى حالاتها.

على سبيل المثال، إذا بدأت برصيد 10,000 ريال ثم تعرضت لخسائر متتالية حتى وصل الرصيد إلى 8,000 ريال قبل أن يتعافى، فإن الانخفاض الخاص بك هو 2,000 ريال، وهذا هو.

ما يثير الاهتمام هو أن هناك أنواعًا متعددة. إذا نظرت إلى الانخفاض المباشر (Equity Drawdown)، فإنه يعكس الخسائر من الصفقات المفتوحة والمغلقة معًا. أما الانخفاض التاريخي (Historical Drawdown)، فينظر إلى أدنى نقطة وصل إليها الحساب في الماضي، مما يساعدك على فهم المرات التي تعرضت فيها لأقصى انخفاض.

كما يوجد الانخفاض النسبي (Relative Drawdown)، ويُعبر عنه بنسبة مئوية. إذا ارتفع حسابك من 10,000 إلى 20,000 ثم انخفض إلى 15,000، يمكنك حسابه كالتالي: (20,000 - 15,000) ÷ 20,000 × 100 = 25%. هذه النسبة مهمة جدًا إذا كنت تريد مقارنة حسابات بأحجام مختلفة.

هناك نوع آخر مهم وهو الانخفاض المطلق (Absolute Drawdown)، ويقيس الفرق بين الرصيد الحالي ورصيدك عند البداية. إذا كانت البداية 10,000 ريال وانخفضت إلى 8,000 ريال، فإن الانخفاض هو 2,000 ريال. هذا مهم لأنه يوضح كم تحتاج لتحقيق أرباح لاستعادة رأس مالك.

أيضًا، يوجد الانخفاض العائم (Floating Drawdown)، الذي يتابع الخسائر غير المحققة في الصفقات المفتوحة، ويتغير مع تغير السوق. إذا عكس السوق اتجاهه، فإن هذا الانخفاض يتراجع، وإذا استمر في الاتجاه المعاكس، فإنه يزداد.

لماذا نهتم بهذا كله؟ لأنه يخبرك عن مدى المخاطر التي تواجهها. الانخفاض الكبير يدل على مخاطرة عالية، بينما الانخفاض الصغير يدل على إدارة جيدة للمال.

من خبرتي، أفضل طريقة للتحكم في ذلك هي وضع حدود، مثل تحديد نسبة مئوية من الحساب تسمح بانخفاضه قبل التوقف عن التداول. بعض الناس يحددون 10%، وآخرون 20%، حسب قدرتهم على التحمل.

طريقة أخرى مفيدة هي استخدام وقف الخسارة (Stop Loss) في كل صفقة، وتحديد مستوى الخسارة مسبقًا، حتى لا تتجاوز خسارتك الحد المسموح به.

كما أن نسبة المخاطرة إلى العائد (Risk-Reward Ratio) مهمة جدًا. عادة أستخدم نسبة 2:1، فإذا أخطرت بمخاطرة 100 ريال، أهدف إلى ربح 200 ريال على الأقل. بهذه الطريقة، حتى لو خسرت نصف الصفقات، فإن أرباحي ستغطي الخسائر وتحقق ربحًا في النهاية.

وأخيرًا، لا تتداول وأنت منفعلة أو غاضب، إذا خسرت، لا تسرع في محاولة التعويض بشكل متهور، فهذا يزيد من الانخفاض. توقف، حلل ما حدث، ثم عد للتداول بعد أن تهدأ.

إذا كنت مبتدئًا، جرب التداول بحساب تجريبي، حتى تتعلم كيف يؤثر معنى الانخفاض على أدائك. فهم هذا الأمر سيساعدك على التركيز وتحسين استراتيجيتك في التداول.