#TradFi交易分享挑战

ملخص سوق النفط الدولي لهذا الأسبوع

أولاً، مراجعة السوق

الاثنين (11.5): فتح فجوة هبوط، تذبذب هبوطًا عند 4648 ثم استقر وارتد، إغلاق عند 4712 (شمعة صغيرة ذات نصل)، أعلى مستوى 4758، أدنى مستوى 4648، تراجع توقعات خفض الفائدة وارتفاع الدولار يضغط.
الثلاثاء (12.5): ارتداد من القاع، دعم قوي عند 4650–4660 في جلسة آسيا وأوروبا، ارتفاع في السوق الأمريكية إلى 4748، إغلاق عند 4725 (نقطة إيجابية صغيرة)، ارتفاع طفيف في الطلب على الأصول الآمنة جراء المخاطر الجغرافية.

الأربعاء (13.5): تذبذب عند المستويات العالية، تقلبات ضيقة بين 4700–4740، إغلاق عند 4718 (شمعة صغيرة ذات نصل)، تداول هادئ، انتظار لمؤشر CPI وتوجيهات الاحتياطي الفيدرالي.

الخميس (14.5): تراجع طفيف، ارتفاع CPI وتوقعات خفض الفائدة تتأجل، الدولار يقوى، سعر الذهب يتعرض لضغط، إغلاق عند 4685 (-0.7%)، أعلى نقطة خلال اليوم 4720، أدنى 4662.
الجمعة (15.5): هبوط حاد وكسر مستوى الدعم، انخفاض يومي بنسبة -2.1%، إغلاق عند 4553، أدنى 4549، أعلى مستوى 4658، ارتفاع الدولار بشكل كبير + ارتفاع أسعار النفط يدعم توقعات التضخم + جني الأرباح يجمع المركز.
إجمالياً: تذبذب أولاً ثم كسر الدعم، هبوط كبير في الأسبوع (انخفاض 3.4%). الأيام الأربعة الأولى كانت بين 4650–4750، وفي يوم الجمعة تم كسر 4600/4550 مباشرة، من تذبذب عالي إلى تصحيح ضعيف.

ثانياً، المؤشرات الفنية (الشمعة اليومية / 4 ساعات، حتى إغلاق 15.5)

المتوسطات المتحركة (اليومية): السعر كسر متوسطات 5/20/50 يوم، وتحول إلى ترتيب هبوطي، حيث أصبحت المتوسطات مقاومة بدلاً من دعم.
MACD (اليومي): فوق الصفر تحول العمود الأحمر إلى أخضر، وتكون تقاطع هبوطي، يعزز زخم الهبوط.

RSI (14): من مستوى 70 العالي إلى 42، دخل منطقة الضعف، لم يصل إلى حالة التشبع البيعي، لا زال هناك مجال للتراجع.

الشرائط بولنجر (4 ساعات): مفتوحة نحو الأسفل، السعر يتحرك على الخط السفلي، الهبوط هو السائد.
حجم التداول: تذبذب مع تقلص الحجم في الأيام السابقة، يوم الجمعة شهد تراجع كبير مع زيادة الحجم، مع تراجع السعر، ضغط البيع قوي.

ثالثاً، مستويات الدعم والمقاومة الرئيسية (ذهب COMEX، الدولار / أونصة)

مستويات المقاومة (مقاومة الارتداد)
المقاومة الأولى: 4600 (كسر يوم الجمعة، مقاومة قوية قصيرة الأجل)

المقاومة الثانية: 4650–4660 (الحد الأدنى من التذبذب هذا الأسبوع، منطقة تحول بين الشراء والبيع)

المقاومة الثالثة: 4700–4720 (متوسط 20/50 يوم + مركز الأسبوع، مقاومة قوية)
مستويات الدعم (حماية من الانخفاض)
الدعم الأول: 4530–4500 (أدنى نقطة يوم الجمعة + مستوى نفسي، دعم قوي قصير الأجل)

الدعم الثاني: 4450 (منطقة تذبذب سابقة، دعم نفسي مهم)
الدعم الثالث: 4400 (خط الاتجاه الصاعد المتوسط، خط حياة للثيران)

رابعاً، العوامل المحركة الأساسية
الفيدرالي الأمريكي

تأجيل كبير لتوقعات خفض الفائدة (السبب الرئيسي): ارتفاع مؤشر CPI في أبريل إلى 3.8% (فوق المتوقع)، انخفاض احتمالية خفض الفائدة في سبتمبر إلى 13%، قوة الدولار وارتفاع العائد الحقيقي يضغطان على الذهب غير الفائدة.

انتعاش الدولار: مؤشر الدولار قوي هذا الأسبوع، عودة الأموال الآمنة إلى أصول الدولار، سعر الذهب يتعرض للضغط.

تأثير التحوط الجغرافي: التوتر في الشرق الأوسط رفع أسعار النفط (توقعات التضخم ترتفع)، مما يعزز توقعات الفيدرالي المتشددة، وشراء الأصول الآمنة يعوض ذلك.

جني الأرباح الجماعي: ارتفاع سعر الذهب من 4500 إلى 4760، تراكم مراكز شراء كثيرة، يوم الجمعة خرج الكثير منها مما أدى إلى تراجع حاد.
دعم من البنوك المركزية: استمرار شراء البنوك المركزية للذهب، يحد من الهبوط العميق، لكن من الصعب مقاومة الضغوط الكلية على المدى القصير.

خامساً، توقعات السوق المستقبلية (الأسبوع 1–2 القادم)

تحديد الاتجاه: تصحيح ضعيف على المدى القصير، وتذبذب مائل للارتفاع على المدى المتوسط. التوقعات الكلية تتجه نحو التشدد، لكن شراء البنوك المركزية والمخاطر الجغرافية تدعم السوق، بعد هبوط حاد من المرجح أن يتذبذب السوق عند مستويات منخفضة لبناء قاعدة، وليس هبوطاً أحادياً.

سيناريوهات رئيسية:
متشائم: استمرار التضخم مرتفع + قوة الدولار المستمرة → هبوط إلى 4500→4450.
محايد (الأرجح): تذبذب بين 4500–4650 لبناء قاعدة، انتظار بيانات الوظائف غير الزراعية وتوجيهات الفيدرالي.

متفائل: تراجع البيانات الاقتصادية + تصعيد المخاطر الجغرافية → استقرار وارتداد، والعودة فوق 4700.

استراتيجية التداول: البيع عند الارتدادات العالية، والحذر من الشراء عند المستويات المنخفضة. البيع على دفعات عند 4600/4650، والانتظار عند 4500–4450 للاستقرار والتفكير في شراء خفيف مع وضع وقف خسارة صارم.