لقد رأيت أن هناك الكثير من الأشخاص يستخدمون مؤشر ستوكاستيك، لكنهم لا يعرفون حقًا ما هو، فقط يعرفون أنه أداة للتداول ويستخدمونها وفقًا للمعادلة التي يرونها على الإنترنت. لذلك أود أن أشرح بوضوح ما هو مؤشر ستوكاستيك وكيف يمكن أن يساعدنا في التداول.

مؤشر ستوكاستيك الذي يُطلق عليه اختصارًا STO أو Stochastic ينتمي إلى مجموعة مؤشرات الزخم التي تستخدم لمعرفة مكان سعر الإغلاق الحالي بالنسبة لأعلى وأدنى سعر خلال فترة زمنية محددة، ويُظهر قيمة تتراوح بين 0 و 100.

أهميته تكمن في أنه في الاتجاه الصاعد، غالبًا ما يقترب سعر الإغلاق من أعلى سعر، مما يجعل قيمة ستوكاستيك تقترب من 100. وعلى العكس، عندما يكون الاتجاه هابطًا، يقترب سعر الإغلاق من أدنى سعر، وتكون قيمة ستوكاستيك قريبة من 0. هذا هو السبب في أنه يمكننا استخدامه لمعرفة الزخم ونقطة انعكاس السعر.

هذا المؤشر يتكون من جزأين، هما %K الذي يُظهر قيمة المؤشر، و %D وهو المتوسط الحسابي لـ %K، وغالبًا ما يُضبط على متوسط 3 أيام. معادلة حساب %K هي [(سعر الإغلاق - أدنى سعر خلال 14 فترة) / (أعلى سعر خلال 14 فترة - أدنى سعر خلال 14 فترة)] مضروبًا في 100، و %D هو المتوسط الحسابي لآخر 3 قيم من %K.

بعد فهم المبدأ، ما هي فوائد مؤشر ستوكاستيك؟

أولًا، يساعد في تحديد الاتجاه. عندما يكون %K أعلى من %D، فهذا يدل على أن السعر في وضع أعلى من المتوسط، ويُحتمل أن يكون الاتجاه صاعدًا. وعلى العكس، عندما يكون %K أدنى من %D، يُحتمل أن يكون الاتجاه هابطًا. لكن يجب الانتباه إلى أن هذه الطريقة تعمل بشكل جيد على المدى القصير، وقد تعطي إشارات خاطئة على المدى الطويل.

ثانيًا، يُعبر عن الزخم. إذا كانت الفجوة بين %K و %D واسعة، فهذا يدل على قوة الاتجاه. وإذا بدأت تتضيق، فهذا يشير إلى ضعف الزخم واحتمال انعكاس الاتجاه.

ثالثًا، وأشهر استخداماته، تحديد المناطق المبالغ فيها من الشراء أو البيع. إذا كانت قيمة %K فوق 80، فإن السعر يُعتبر في منطقة الشراء المفرط (Overbought)، وهي منطقة مرتفعة قد تتراجع فيها الأسعار. وإذا كانت أقل من 20، فإن السعر يُعتبر في منطقة البيع المفرط (Oversold)، وهي منطقة منخفضة قد ترتفع فيها الأسعار.

رابعًا، يمكنه أن يُعطي إشارات انعكاس. عندما يستمر السعر في الارتفاع لكن %K يبدأ في الانخفاض، يُطلق على ذلك Divergence هبوطية، وهو إشارة إلى أن السعر قد ينقلب هبوطًا. وعلى العكس، إذا كان السعر ينخفض لكن %K يبدأ في الارتفاع، يُسمى ذلك Divergence صعودية، وقد يدل على أن السعر قد يرتفع.

لكن، يجب أن أكون صريحًا، أن مؤشر ستوكاستيك لديه عيوب. أحدها أنه مؤشر متأخر (Lagging Indicator)، ويعطي إشارات متأخرة، وإذا اعتمدنا عليه وحده، غالبًا ما ندخل في الصفقات بعد فوات الأوان. عيب آخر هو أنه يستخدم بيانات قليلة، لذلك هو أكثر فاعلية على المدى القصير، وليس مناسبًا للاتجاهات الكبيرة. والأهم، أنه يمكن أن يعطي إشارات خاطئة كثيرة إذا استُخدم بشكل منفرد.

أفضل طريقة هي دمجه مع أدوات أخرى، فبعض المتداولين يستخدمونه مع المتوسطات المتحركة (EMA) لتحديد الاتجاه، أو مع مؤشر القوة النسبية (RSI) لتأكيد نقاط الانعكاس، أو مع مؤشر MACD لمراقبة تغير الزخم، أو مع أنماط السعر (Price Pattern) لتأكيد الاختراق.

بالنسبة لإعدادات ستوكاستيك، الإعدادات الافتراضية الشائعة هي (14,7,14) أو (14,1,3)، ويعتمد ذلك على مدى سرعة أو بطء الاستجابة التي تريدها. الرقم 14 هو عدد الفترات المستخدمة في الحساب، وزيادته يجعل المؤشر أكثر سلاسة وأبطأ في الإشارة.

هناك أيضًا فرق بين Fast Stochastic و Slow Stochastic. Fast هو القيمة المحسوبة مباشرة من السعر، وإذا كان سعر الإغلاق هو الأعلى، فإن %K يكون 100. أما Slow فهو المتوسط الحسابي لـ Fast، مما يجعله أكثر سلاسة وأبطأ في الإشارة.

الخلاصة، أن مؤشر ستوكاستيك هو أداة ذات تاريخ طويل في الاستخدام، منذ خمسينيات القرن الماضي، وما زال يحظى بشعبية في عالم التداول. أهميته تكمن في أنه يُساعد على تحديد الزخم، ونقطة الانعكاس، وتقييم مدى ارتفاع أو انخفاض السعر. لكن، يجب أن يُستخدم مع أدوات أخرى، وعدم الاعتماد عليه وحده، مع ضبط الإعدادات وفقًا لإطار الزمن الذي تتداول فيه. وإذا كنت مهتمًا بالتداول وترغب في تجربة هذه الأداة، يمكنك استخدامها على منصات التداول التي توفر مؤشرات مجانية، مع حساب تجريبي لتجربة الأداء قبل التداول الحقيقي.