5 طرق للاستفادة من سوق الأسهم المتقلب

نصائح رئيسية

• يمكن للمستثمرين غير المتدخلين استخدام صندوق استثمار متعدد الأصول، مثل صندوق التاريخ المستهدف، للاستفادة من التقلبات دون جهد كبير.
• يمكن للمستثمرين الأكثر مشاركة النظر في استخدام مدخراتهم النقدية للحفاظ على تخصيصاتهم المستهدفة.
• يمكن أن توفر الأسواق المتقلبة وقتًا جيدًا لإجراء تغييرات في المحفظة قد تتيح فوائد ضريبية في المستقبل، خاصة في حسابات التقاعد الخاصة بك.

سوزان ديوبينسكي: أنا سوزان ديوبينسكي، المضيفة المشاركة لبودكاست مرشح الصباح. لقد شهد المستثمرون بالتأكيد قدرًا كبيرًا من تقلبات السوق هذا العام، وربما يكون هناك المزيد في المستقبل، لكن التقلب ليس دائمًا شيئًا سيئًا. في الواقع، هناك طرق يمكن للمستثمرين استخدامها لصالحهم من خلال التقلبات. كيف ذلك؟ دعونا نكتشف ذلك من زميلتي كريستين بنز. كريستين هي مديرة التمويل الشخصي والتخطيط للتقاعد في Morningstar، والمضيفة المشاركة لبودكاست النظرة الطويلة، ومؤلفة كتاب كيف تتقاعد. كريستين، سعيد برؤيتك.

كريستين بنز: سعيد برؤيتك يا سوزان.

كيف يمكن للمفوضين الاستفادة من تقلبات السوق

ديوبينسكي: حسنًا. نحن الآن في سوق متقلب، وقد جلبت لنا بعض الاستراتيجيات اليوم لأنواع مختلفة من المستثمرين. لنبدأ باستراتيجية للمستثمرين المتدخلين للغاية. لا يريدون العبث كثيرًا. لا يريدون إدارة العديد من الأجزاء المنفصلة، ونادرًا ما يجرون تغييرات. ماذا يجب أن يأخذ هؤلاء المستثمرون في الاعتبار في سوق متقلب؟

بنز: حسنًا، أفضل استراتيجية للمفوضين، وأنا أحب المفوضين، هي التفكير في استخدام صندوق استثمار متعدد الأصول شامل، ربما صندوق تاريخ مستهدف أو صندوق يحافظ على تخصيص ثابت. وجمال تلك الأدوات في بيئة كهذه هو أن صندوقك هو المشتري لأي شيء لم يحقق أداءً جيدًا بشكل خاص. قد لا تشعر برغبة في الخروج وشراء الأسهم في تلك الأيام الهابطة. حسنًا، خمن ماذا؟ صندوقك يفعل ذلك نيابة عنك. إنها استراتيجية رائعة للناس ليحتفظوا بها في جيوبهم. إذا أرادوا محاولة تجاهل السوق لكنهم يعلمون أنهم يفعلون الشيء الصحيح، فإن الصناديق الشاملة تقوم بالفعل بالعمل الشاق نيابة عنهم.

زيادة المساهمات التقاعدية خلال التقلبات

ديوبينسكي: تقول إن استراتيجية أخرى لهؤلاء المستثمرين غير المتدخلين، وأعتقد أن هذه ربما استراتيجية يمكن لمستثمرين آخرين استخدامها أيضًا خلال تقلبات السوق، تتعلق بمساهمات خطة التقاعد الخاصة بك. تحدث عن ذلك.

بنز: إنها نوع من طريقة الدجاج لتكون عدوانيًا في سوق هابط، لكن الفكرة هي أنه إذا استطعت أن تجد طريقة لزيادة مساهماتك قليلاً، فهذه طريقة رائعة للاستفادة من تقلبات السوق. لديك المزيد من المال يعمل لصالحك في السوق. والخبر السار والسبب في أنها نوع من استراتيجية الدجاج هو أنك لا تنقل مبلغًا كبيرًا من النقود إلى السوق مرة واحدة. أنت فقط تلتزم بزيادة المساهمات في المستقبل والتي ستساعد على معدل ادخار التقاعد على المدى الطويل، وستساعدك أيضًا على الاستفادة من تقلبات السوق والتأكد من أنك تستغلها.

استراتيجيات الاستثمار اليدوي خلال تقلبات السوق

ديوبينسكي: لننتقل قليلاً، ربما نحو المستثمرين الذين هم أكثر مشاركة. ربما لا يريدون تفويض قرارات استثمارهم لصندوق شامل واحد. ما هي بعض الاستراتيجيات التي قد يفكر فيها هؤلاء المستثمرون في سوق متقلب؟

بنز: صحيح. ما زلت أواجه أشخاصًا لديهم تخصيصات نقدية كبيرة، ربما حصلوا على مبلغ كبير فجأة، ولم يشعروا أن الوقت مناسب تمامًا لاستثمار المال، أو ربما سحبوا أموالًا من الأسهم لأنهم كانوا متوترين، ولم يرغبوا في إعادة استثمارها. إذا استطعت أن تضع نقودك في العمل من أجلك وربما تتماشى مع التخصيص المستهدف للأصول الخاص بك، فهذه استراتيجية رائعة وطريقة جيدة للاستفادة من التقلبات. أعلم أن لدينا الكثير من المستثمرين النشطين في الأسهم على الموقع ويشاهدون هذه الفيديوهات أيضًا. دائمًا تتحدث عن الحفاظ على قوائم مراقبة للأسهم وتتبع مكانة الشركات بالنسبة لأهداف السعر الخاصة بك. لذا، إذا كنت من نوع المستثمر الذي يراقب، وتتابع الشركات المحتملة وتتحقق مما إذا كانت تصل إلى أهداف السعر، فهذه استراتيجية رائعة إذا أردت أن تكون أكثر نشاطًا.

استراتيجيات المحفظة للاستفادة من الأسواق المتقلبة

ديوبينسكي: تقول أيضًا إن الأسواق المتقلبة يمكن أن تكون وقتًا جيدًا لإجراء تغييرات في المحفظة قد تساعدك في الضرائب في المستقبل، خاصة في حسابات التقاعد الخاصة بك. تحدث عن ذلك.

بنز: صحيح. هذه بعض استراتيجياتي المفضلة. وبالطبع، لم نصل بعد إلى مستوى كافٍ من التقلبات التي تستدعي تطبيق معظم هذه الاستراتيجيات، لكن التحويلات إلى حسابات Roth عادةً ما تؤدي إلى فاتورة ضريبية، والضرائب التي ستدفعها تعتمد على مقدار ما حولته وقاعدة التكلفة الخاصة بك في تلك الأصول مقارنة بسعر البيع. لذلك، إذا قمت بهذه التحويلات عندما يكون السوق منخفضًا، فسيترجم ذلك إلى فاتورة ضريبية أقل من القيام بهذه التحويلات في سوق مرتفع. هذه واحدة من الاستراتيجيات التي يمكن النظر فيها إذا كان لديك أرصدة مؤجلة الضرائب التقليدية، سواء في IRA أو 401(k). غالبًا ما يكون من المنطقي النظر في إجراء بعض التحويلات في تلك الأسواق الهابطة. وأود أن أحذر أنه عادةً أثناء عملك وفي سنوات ذروة دخلك، لن تكون تلك سنوات جيدة لإجراء التحويلات.

الأمر أكثر ربحية بعد التقاعد، حيث يمكن أن يكون وقتًا مربحًا جدًا للنظر في التحويلات. استراتيجية أخرى أود أن أذكرها، يا سوزان، هي ما يُعرف بأخذ الحد الأدنى المطلوب من التوزيعات في شكلها الطبيعي. إذا كانت لديك ممتلكات في محفظتك وترغب في الحفاظ على التعرض لها، ربما تعتقد أنها رخيصة لسبب ما، يمكنك نقلها بشكل طبيعي. وهذا يفترض أن منصة IRA الخاصة بك تسمح بذلك، يمكنك نقلها بشكل طبيعي إلى حساب الوساطة الخاص بك، إلى حساب الوساطة الخاضع للضريبة. لذلك، لا يوجد فائدة ضريبية. الضرائب المستحقة على هذا الحد الأدنى ستكون كما هي. لكن الفائدة الضريبية المحتملة قد تأتي لاحقًا، إذا زاد قيمة الأصل بشكل كبير، وإذا كنت تعتقد أنه جيد ورخيص في IRA الخاص بك، خذه وضعه في حساب الوساطة الخاضع للضريبة. إذا زاد بشكل كبير لاحقًا، فإن الضرائب التي ستدفعها، بشرط أن تكون قد احتفظت به لمدة سنة على الأقل، ستكون بمعدل الضرائب على الأرباح الرأسمالية طويلة الأجل، والذي هو 15% لمعظم المستثمرين. لذلك، يتيح لك دفع الضرائب على هذا الحد الأدنى بشكل منخفض نسبيًا إذا كنت تعتقد أن المركز رخيص. إنها استراتيجية متخصصة، لكن قد يفكر فيها المستثمرون النشطون في الأسهم بشكل خاص.

خطوات ذكية للحسابات الخاضعة للضريبة

ديوبينسكي: حسنًا. وأخيرًا، تقول إن هناك بعض الأمور التي قد يقوم بها المستثمرون خلال سوق متقلب في حساباتهم الخاضعة للضريبة، وتكون خطوات ذكية. ما هي؟

بنز: الأمر الواضح هنا هو النظر في بيع الخسائر الضريبية لمعرفة إذا كان لديك مراكز تتداول حاليًا بأقل من قاعدة التكلفة الخاصة بك فيها. إذا كنت مستثمرًا في السوق العام، وإذا اشتريت صناديق مؤشرات أو صناديق استثمار مشتركة تتبع السوق بشكل واسع، فربما لن تجد الكثير من الفرص السهلة لبيع خسائر ضريبية. أما المستثمرون في الأسهم الفردية فقد يكون لديهم فرص أكثر، أو إذا كانت لديك مراكز ضيقة، مثلاً صندوق نمو كبير اشتريته هذا العام، واشتريت مركزًا كبيرًا، فهناك قد تتوفر لديك بعض الفرص لبيع خسائر ضريبية. الأمر يتعلق بمقارنة قاعدة التكلفة الخاصة بك مع سعر البيع الحالي، ومعرفة إذا كان بإمكانك بيع بعض المراكز، واستخدام تلك الخسائر لتعويض حتى 3,000 دولار من الدخل العادي أو الأرباح الرأسمالية إذا كانت لديك في محفظتك في عام 2026. إنها استراتيجية جيدة للنظر فيها في الأسواق الهابطة.

ديوبينسكي: حسنًا، كريستين، كل هذه استراتيجيات رائعة للأسواق المتقلبة. أقدر وقتك، ومن الرائع دائمًا رؤيتك.

بنز: دائمًا من الرائع رؤيتك أيضًا، سوزان. شكرًا لك.

ديوبينسكي: شكرًا. أنا سوزان ديوبينسكي. تأكد من الاستماع إلى مرشح الصباح و_النظرة الطويلة_ كل أسبوع حيثما تحصل على بودكاستك. شكرًا لمشاهدتك.

شاهد 5 أخطاء مكلفة يجب تجنبها في سوق اليوم غير المتوقع لمزيد من النصائح من كريستين بنز وسوزان ديوبينسكي.

تابع بودكاستات Morningstar

رؤى استثمارية

المضيفة إيفانا هامبتون ومحللو Morningstar يناقشون أبحاثًا جديدة حول المحافظ، والصناديق المتداولة في البورصة، والأسهم، والمزيد لمساعدتك على الاستثمار بشكل أذكى. تنزل الحلقات يوم الجمعة.

النظرة الطويلة

المضيفة كريستين بنز تتحدث مع قادة مؤثرين في الاستثمار، والنصائح، والتمويل الشخصي حول مواضيع مثل تخصيص الأصول وموازنة المخاطر والعائد. تُعرض حلقات جديدة يوم الأربعاء.

مرشح الصباح

كل يوم اثنين، تجلس سوزان ديوبينسكي مع كبير استراتيجيي السوق الأمريكية في Morningstar، ديف سيكيرا، لمناقشة شيء واحد على راداره هذا الأسبوع، وقطعة جديدة من أبحاث Morningstar، وبعض اختيارات الأسهم أو انتقاداتها للأسبوع القادم.